L'emissione ha registrato una domanda superiore a 1,6 volte l'offerta grazie a una forte partecipazione di investitori internazionali. Il rendimento offerto è pari al tasso mid-swap più 59 punti base
Emesso il 26 maggio, sono pervenuti ordini pari a 7 volte superiori all’ammontare offerto. Con durata di 6 anni, finanzierà progetti strategici allineati alla Tassonomia europea.
Il Quaderno di finanza sostenibile della Consob fotografa un mercato in cui la sostenibilità non è più solo un’etichetta: per molte imprese italiane è diventata una leva concreta di risparmio sul costo del capitale
Il gruppo guidato da Flavio Cattaneo ha collocato con successo un prestito obbligazionario in due tranche rivolto esclusivamente a investitori qualificati, con domanda oltre 3,5 volte l’offerta. Ecco i dettagli
Wall Street ieri ha chiuso in calo mentre attende i risultati di Nvidia stasera dopo la chiusura. Asia tutta in rosso. Occhi sullo sciopero dei dipendenti Samsung da domani. Borse europee viste aprire in calo. A Piazza Affari occhi a…
Eni ha avviato un collocamento di nuove obbligazioni destinate esclusivamente a investitori istituzionali, con emissioni quotate sui mercati di Italia e Lussemburgo nell’ambito del programma Euro Medium Term Note
“Se le cose dovessero continuare così, è probabile che ci troveremo di fronte a una crisi obbligazionaria”, ha detto Dimon durante una conferenza a Oslo. Tra le cause l’aumento del debito pubblico, l'inflazione e le tensioni geopolitiche
Si può rivendere il bond prima della scadenza ma a prezzi di mercato. L'emittente può decidere di richiamare il bond prima della scadenza: ecco le condizioni
Dopo il capo di gabinetto Morgan McSweeney, si è dimesso anche il numero della comunicazione Tim Allan. Rendimenti dei Gilt in rialzo su tutta la curva, sterlina in ribasso sull'euro
Il ritorno di Trump accelera la crisi dell’ordine globale. Per l’Europa è l’ora delle scelte strategiche e gli Eurobond sono parte di un progetto politico più ampio per la costruzione di una politica estera di difesa comune e non solo.…
Ottenuto grande favore da parte del mercato: richieste di sottoscrizione pari a circa 9 volte l’offerta e ordini per oltre 7 miliardi di Euro. Registrato il premio di subordinazione più basso di sempre per un’emissione obbligazionaria corporate ibrida in Europa
Banca Ifis chiude con successo il collocamento di un bond subordinato Tier 2 da 400 milioni di euro: domanda record, spread minimo storico e fiducia degli investitori internazionali. Il titolo sale in Borsa
Eni lancia una nuova obbligazione subordinata ibrida perpetua in euro a tasso fisso. Emissione per investitori istituzionali, rating investment grade e quotazione a Milano e Lussemburgo
Nella giornata di mercoledì i tre colossi italiani hanno collocato con successo prestiti obbligazionari da 650 milioni (Generali), 500 milioni (Snam) e 2 miliardi (Enel). Tutti i dettagli delle emissioni
Snam ha avviato due operazioni sul mercato: il collocamento di green bond convertibili in azioni Italgas per 500 milioni di euro con scadenza 2031 e il riacquisto di circa 500 milioni di euro di obbligazioni 2028 tramite reverse bookbuilding
Cassa Depositi e Prestiti colloca un nuovo bond decennale da 750 milioni di euro con domanda otto volte superiore all’offerta. Oltre il 70% degli ordini arriva da investitori esteri. Le caratteristiche del titolo
Oracle colloca 18 miliardi di dollari in obbligazioni investment grade, seconda maxi emissione del 2025. Obiettivo: finanziare cloud, AI e magari nuove acquisizioni come TikTok Usa
L’emissione, da 1,5 miliardi con scadenza 1° ottobre 2030 e cedola annua del 4,375%, ha visto la partecipazione di oltre 250 investitori istituzionali, con più dell’85% proveniente dall’estero
Le obbligazioni sono state emesse nell’ambito del programma EMTN da 10 miliardi di euro e saranno quotate presso la Borsa del Lussemburgo e Borsa Italiana.
A partire da sabato 19 luglio il potere di autorizzazione dei prospetti e dei relativi supplementi passa dalla Commissione al capo della Divisione Emittenti
Borse e bond, dollaro e dazi, crescita e inflazione: sono le domande sul tappeto e sabato 12 luglio le Lancette dell'economia di Fabrizio Galimberti e Luca Paolazzi risponderanno ai principali interrogativi
Fuga dai bond Usa, balzate a giugno le offerte di titoli di debito societari europei. Aumentate a 23 miliardi di euro le emissioni da parte di società ad alto rendimento o con rating junk. I casi Flora, Carnival e Czechoslovak…
FiberCop ha fissato il prezzo per un’offerta obbligazionaria da 2,8 miliardi suddivisa in tre tranche a tasso fisso e variabile. L’operazione si chiuderà il 27 giugno, con i proventi destinati a investimenti e rifinanziamenti
Snam colloca con successo 2 miliardi di dollari in obbligazioni Sustainability-Linked, legate agli obiettivi Net Zero su tutte le emissioni. Forte domanda dagli investitori Usa, titolo in lieve calo a Piazza Affari
Secondo Alessandro Fugnoli, strategist di Kairos Partners, il recupero delle Borse delle ultime due settimane appare difendibile, ma "per estenderlo sarà necessario attendere l'anno prossimo"
A fare le spese della guerra dei dazi sono oggi soprattutto T-bond e le Borse europee, Piazza Affari inclusa, malgrado un piccolo recupero delle Borse americane.. Lo spread Btp-Bund a quota 130
Il grande tema del giorno è la possibilità che in Ucraina scoppi la pace: ciò fa salire i mercati azionari spinti dal settore della difesa, mentre fanno salire i rendimenti dei titoli di stato. Occhi al nuovo accordo di Eni…
Nell’ultimo episodio del suo podcast “Al 4° Piano”, lo strategist di Kairos Partners Alessandro Fugnoli fa il punto sui bond, in caduta libera da anni, ma con qualche opportunità da cogliere con cautela
Il primo bond ha una scadenza di 4,5 anni, richiamabile dopo 3,5 anni, con una cedola annuale del 3,30%. Il secondo bond ha una scadenza di 8 anni, richiamabile dopo 7 anni, con una cedola annuale del 3,80%. L'emissione ha…
Riceviamo e pubblichiamo il seguente comunicato stampa diffuso da Generali. Assicurazioni Generali S.p.A. (“Generali”) ha collocato, nella giornata odierna, un nuovo titolo Tier 2 denominato in Euro con scadenza 2035 (i “Nuovi Titoli”), emesso in formato “green” ai sensi del Sustainability Bond Framework di Generali. L’operazione…
Si tratta del primo strumento emesso da una corporate italiana quotato su tale segmento di mercato di Borsa italiana. La quotazione odierna fa seguito al collocamento con successo da parte di Snam dell’emissione obbligazionaria Sustainability-Linked dual tranche per complessivi 1,5…
Il bond, che si può negoziare direttamente sul mercato Mot e su Bond-X di Borsa Italiana, nei primi tre anni paga una cedola del 5,20%, poi si aggancia all'Euribor a tre mesi con un moltiplicatore
Generali ha emesso con successo un prestito obbligazionario subordinato di tipo Tier 2 da 750 milioni di euro, attirando ordini superiori a 2,4 miliardi. L'86% degli ordini proviene da investitori internazionali, a conferma della solidità del gruppo nei mercati globali
Unicredit, secondo Mf l’operazione ha visto una domanda che ha superato i 3 miliardi di euro, evidenziando l’interesse degli investitori per strumenti a lungo termine
Il nuovo bond a 8 anni lanciato da Intesa Sanpaolo fa subito il pieno di ordini: si tratta di un'obbligazione senior non preferred da 1,5 miliardi di euro che è arrivata a raccogliere 4,3 miliardi. Ecco tutti i dettagli
Si tratta di un Social Senior Non Preferred destinato agli investitori istituzionali, con scadenza sei anni e possibilità di rimborso anticipato a settembre 2029
Intervista ad Alessandro Fugnoli, strategist di Kairos. "Nessuno sa quando gli eccessi del mercato saranno riassorbiti. Non credo che Powell intenda agire con particolare energia, anche perché la discesa dei tassi è già cominciata"
I dubbi circa la vittoria di Maduro in Venezuela fanno temere ai mercati che ci saranno altre sanzioni da parte degli Usa e un nuovo allontanamento della ristrutturazione di un colossale debito estero. I titoli sovrani con scadenza 2034 hanno…
Questo bond, con cedola del 3,633% e durata di 4 mesi, è la prima emissione italiana secondo il decreto “FinTech” e parte della sperimentazione avviata dalla Bce
Nell’ultima puntata del podcast “Al 4° Piano”, lo strategist di Kairos Alessandro Fugnoli analizza le implicazioni del prossimo voto americano sui mercati finanziari. Cosa fare? Evitare speculazioni premature
La Borsa di New Delhi ha superato per la prima volta nella storia la soglia psicologica degli 80.000 punti questa settimana. Le indicazioni sono di ulteriori rialzi
Domande tre volte l'offerta per il "Sustainability-Linked Bond" Enel denominato in dollari, rivolto agli investitori istituzionali e suddiviso in due tranche. I proventi finanzieranno le esigenze finanziarie del gruppo, compreso il rifinanziamento del debito in scadenza
Unicredit ha emesso una nuova obbligazione in negoziazione diretta per chi vuole investire sul reddito fisso in un contesto di tassi in discesa. Ecco tutte le informazioni
Tamburi ha approvato l’emissione di un prestito obbligazionario non convertibile, unrated, non subordinato e non garantito, per un ammontare nominale di 250 milioni di euro
Nell'ultima puntata del podcast al 4° piano, lo strategist di Kairos Alessandro Fugnoli riflette sulle analogie tra il 2021 e il 2024 per rispondere a una domanda: quanto durerà la corsa dei mercati?
Tim annuncia il completamento con successo dell'offerta di scambio in dollari su alcune obbligazioni del Gruppo, raggiungendo il limite massimo di 2 miliardi di dollari. L'operazione fa parte del più ampio "liability management exercise" legato all'operazione NetCo
Si tratta di bond senior secured a tasso fisso con scadenza 2030 e titoli senior secured a tasso variabile 2031. I proventi dell'emissione finanzieranno il rimborso di 350 milioni euro di bond 2027 e di 550 milioni di bond a…
Eni torna sul mercato obbligazionario con due nuove emissioni a tasso fisso in dollari con scadenze a 10 e 30 anni destinate a investitori istituzionali per un valore complessivo di 2,25 miliardi
Tim ha annunciato l'aumento del valore nominale complessivo dell'offerta di scambio obbligazionaria a 5,53 miliardi di euro, a causa della forte domanda. L'operazione mira a ridurre il debito della società e a trasferirlo alla futura società della rete
Con una garanzia pubblica, il programma facilita l'accesso al mercato dei capitali, riducendo tempi e costi. Le prime emissioni hanno finanziato progetti in settori strategici, promuovendo la competitività delle imprese italiane
Snam si conferma leader nella finanza sostenibile con il secondo premio consecutivo "Transition Bond of the Year", conferito dalla rivista Environmental Finance e il raggiungimento anticipato degli obiettivi. Il nuovo Sustainable Finance Framework rafforza l'impegno verso la decarbonizzazione
Per il 3 anni viene indicata una guidance in area +100 punti base sull'Euribor a tre mesi. Per il titolo con scadenza ottobre 2030, viene indicata una guidance a +145 punti base sul tasso del midswap
L’operazione si inserisce nell’ambito della strategia finanziaria della società volta ad ottimizzare il costo del debito, previsto in media al 2,6% in arco di Piano
C'è un nuovo paradigma che regola il trend di Borsa e spiega la ragione del rally malgrado il rinvio del taglio dei tassi: sono la crescita economica e il calo dell'inflazione senza la tagliola della recessione la nuova stella polare
Attualmente nel mondo ci sono 18 Borse ai massimi ma, oltre alle azioni, volano i titoli di Stato, i beni rifugio, il Bitcoin. Quanto durerà il rally? I primi scricchiolii non mancano
Si tratta di un'emissione subordinata Tier 2, con scadenza 10 anni e 3 mesi (giugno 2034), rimborsabile anticipatamente a partire dal quinto anno. Per i primi 5 anni cedola del 5%
I piccoli risparmiatori hanno mostrato, con il Btp Valore soprattutto di essere molto attratti dal reddito fisso. Alcune emittenti li attraggono con cedole iniziali molto succulente. Ma poi...
Finecobank sta procedendo al riacquisto dell'obbligazione in essere Additional Tier1 5,875% Perp NC 3 dicembre 2024 e al lancio di un nuovo bond Additional Tier1 Perp NC 5,5 anni pari ad un importo di 500 milioni
In arrivo tre novità per i prospetti informativi delle emissioni obbligazionarie. Obiettivo: rendere il mercato italiano più competitivo senza però trascurare la protezione degli investitori
Almeno il 51% dell'importo complessivo dei finanziamenti sarà riservato alle micro e piccole imprese, al fine di favorire la crescita delle realtà di dimensioni più contenute
Il bond, perpetuo e destinato a investitori istituzionali, va a rifinanziare in anticipo le prossime scadenze del portafoglio di obbligazioni dello stesso tipo. Ecco tutti i dettagli
Nei primi tre anni il bond è a tasso fisso. Poi diventa a tasso variabile, indicizzato all'Euribor a 3 mesi che al momento quota 3,93%. Tassazione al 26%. Negoziazione diretta sul Mot
Snam è tornata sul mercato obbligazionario con l'emissione di un finanziamento sostenibile di 1,5 miliardi di euro, in formato dual tranches. La domanda ha raggiunto un picco superiore a 4 volte l'offerta
La più importante offerta di debito pubblico della storia è andata in porto senza problemi con il collocamento di 25 miliardi di T-bond a 30 anni. Inevitabile la liquidazione della cinese Evergrande. Offerta di Vitol per Saras
Fineco, Interpump, Telecom Italia e Campari trascinano giù il Ftse Mib che difende con i denti la soglia psicologica dei 30 mila punti base - Wall Street aspetta con ansia la riunione della Fed prevista in settimana ma non si…
Per l'operazione-cognac avviata a dicembre, la casa dello Spritz aveva ricevuto un prestito-ponte dalle banche. Ora l'ha sostituito con 650 milioni di nuove azioni ordinarie e 550 milioni di bond convertibili
Dopo Mediobanca, Generali ed Eni, ecco scendere in campo anche Unicredit e Bper con bond riservati agli investitorii istituzionali. Forte la liquidità e
Il calo dei prezzi del petrolio penalizza anche i titoli in Borsa - emissione boom di bond decennali a tasso fisso per Eni - A Piazza Affari buona performance di Amplifon - Il Nasdaq riprende quota
Il prestito obbligazionario sarà collocato in base alle condizioni di mercato e successivamente quotato alla Borsa di Lussemburgo – Ma il titolo risente del calo dei prezzi del petrolio
Solo negli ultimi tre mesi il debito Usa ha visto un'impennata di mille miliardi. Pesano l’aumento dei tassi, pensioni, sanità e guerre. Il 30% dei bond è in mano a investitori istituzionali esteri, Giappone in testa. Ecco le prossime scadenze,…
Sale il rendimento dei bond in attesa dell'inflazione della zona Euro e dei dati sull'occupazione Usa. Meloni conferma l'intenzione di cedere una quota di Poste
Che fare nel 2024 con titotli di stato e corporate bond, ora che i rendimenti vanno a scendere? Gli analisti vedono ancora opportunità d'ingresso, sopratutto nel breve. Ma torna anche l'appetito per la borsa che promette ricchi premi
