Benzer büyüklükteki finansal anlaşmalar için bir ölçüt görevi görebilecek bir borç yeniden yapılandırma anlaşması kapandı. Prelios tarafından Kasım 2015'te emlak işi faaliyetlerini hizmetlerle ilgili faaliyetlerden ayırmak amacıyla kurulan bir şirket olan Focus Investments SpA, yakın zamanda Borçların yeniden yapılandırılması Kurumsal.
Borç yapılandırma sözleşmesi ne sağlar?
Anlaşma, 152 milyon Euro'luk ilk nakit çıkışı ve yatırım portföyünün değerlemesinden elde edilen gelirlerin kullanılması yoluyla kalan riskin geri ödenmesi yoluyla yaklaşık 69 milyon Euro'ya eşit mali borcun yeniden yapılandırılmasını öngörüyor.
“Hem finansal açıdan hem de dahil olan oyuncuların çokluğu açısından çok karmaşık bir operasyon. Başlıca İtalyan bankalarından ikisi, ülkedeki ana NPL şirketi ve birçok üst düzey profesyonel. Dosyanın inceliğine ek olarak, gayrimenkul sektörünün kendisi de büyük karmaşıklık faktörleri sunuyor” diye açıklıyor. Dominik TrombonElena Capra (CEO) ile birlikte anlaşmanın aşamalarını adım adım takip eden Focus Investments başkanı. Mali kısma ek olarak, borç yeniden yapılandırması aynı zamanda kurumsal yapının gözden geçirilmesini de sağlar. Nitekim, Focus'un yeni tek hissedarı olan alacaklı Borromini SVP tarafından 34.2 milyon Euro'luk alacakların sermayeye dönüştürülmesi ve ayrıca tarafından özkaynağa dayalı finansal araçlara dönüştürülmesi yoluyla sermaye yapısı güçlendirilecektir. AMCO SpA Monte Paschi di Siena ve Banco BPM tarafından 3 milyon Euro'luk alacakların ve kalan borcun 14.9 milyon Euro'ya eşit bir kısmının silinmesi.
Anlaşma ne zaman yapıldı?
RD 182/267'nin 1942-bis maddesi çerçevesinde tamamlanan ve muhasebeci tarafından yemin edilen sözleşme Riccardo Ranalli, geçen Şubat ayında Milano Mahkemesi tarafından onaylandı. Üst yönetim, anlaşmaya uymayan alacaklılara kanun hükümleri çerçevesinde tamamen geri ödeneceğini söyledi. «Belirtildiği gibi, muhatapların çokluğu, müzakerelerin teknik düzeyde de özellikle karmaşık yönetimini gerektiriyordu. 2018'de başlayan ve geçen Ekim'de sona eren yeniden yapılandırma planı ve gayrimenkul portföyünü geliştirmeye yönelik bağlamsal politikanın, pandeminin iki yılıyla etkili bir şekilde çatıştığını da belirtmek gerekir. Gayrimenkul sektöründe bugün özellikle son aylarda karşı karşıya kaldığımız senaryo elbette olumlu profiller sunuyor. Piyasada yeniden ortaya çıkan önemli muhatapların sayısının artması ve ayrıca metrekare başına fiyatların artması geliyor aklıma.
Asıl bilinmeyen, bunun yerine hammadde maliyetlerindeki artışla bağlantılıdır”, diye gözlemliyor Elena Kapra, Focus'un CEO'su. Operasyonu mali danışman Rothschild SpA ve Zoppini & Associati hukuk firması ve ayrıca vergi açısından Chiomenti hukuk firması takip etti.
