Kemerlerinizi bağlayın. Yüksek voltajlı bir kavşak ufukta görünüyor: sadece İtalya'da değil, kefalet sendromu büyürken Avrupa Merkez Bankası yönetim kurulu toplantısı; gezegendeki en eski demokraside muhtemelen hiç olmadığı gibi, mühürlü İngiliz seçimleri; son olarak, FBI'ın eski başkanı William Comey'in Kongre'deki ifadesi, Donald Trump'ın başkanlığının kaderinde önemli bir adım. Orta Doğu'daki krizin tırmanmasını unutmayın: Katar ile Sünni dünyanın önde gelen ülkeleri (Başta Suudi Arabistan ve Mısır) arasındaki uçurum, Riyad ile ekseni pekiştiren ABD başkanının son ziyaretinden sonra geliyor. . Ancak Katar, orada büyük bir askeri üssü olan Washington'un da müttefiki.
Fırtınalı rüzgarlar esiyor, en kırılgan fiyat listeleri çile çekiyor. Piazza Affari'nin sıralamada en alt sıralarda yer alması ve bir kez daha spekülasyonların hedefinde olması tesadüf değil. Bu kadar karışıklığın ortasında, çok az kişi tarihi bir yıldönümünü hatırladı: 5 Haziran 1947'de Amerika Birleşik Devletleri yerini Marshall Planına, daha doğrusu savaşın yok ettiği Avrupa'ya devasa bir sermaye nakline bıraktı.
WALL STREET DAİRE, SATIŞLAR APPLE'DA
Bu sabah Comey'nin ifadesini bekleyen dolar, yen (109,85) ve euro (1,127) karşısında yedi ayın en düşük seviyesinde. Artan belirsizlik ortamından yararlanan altın, son bir buçuk ayın zirvesinde, ons başına 1.284 dolardan işlem görüyor. Tokyo Menkul Kıymetler Borsası, güçlü yenin baskısı altında yavaşladı (%-0,5). Sidney de merkez bankasının oranları değiştirmemesinin ardından (% -1,1) düştü. Öte yandan, Çin piyasaları olumluydu: Şanghay +%0,3, Hong Kong +%0,1.
ABD borsası, geçen Cuma günkü rekor değerlerin hemen altında yatay bir seyir izledi: Dow Jones %0,1, S&P 500 -%0,11, Nasdaq -%0,12 kaybetti. Nasdaq, yılbaşından bu yana %1,6'lik bir artışla geçen hafta %17 yükseldi. S&P500 haftayı %1, yılbaşından bugüne +%8,9 yukarıda kapattı.
ALFABE BİN DOLAR BARİYERİNİ AŞIYOR
Finans ve enerji sektöründeki toparlanma, Geliştiriciler Günü'nde yeni ürünlerin sunumunun arifesinde Apple'ın düşüşünü (%-1) telafi etmeye hizmet etti.Ev konuşmacısı olan Home Pod'un ilk sürümü merakla bekleniyor. İlk kez 1.000 $ sınırını aşan Better Alphabet.
İlaç şirketleri arasında Bristol Myers (% -4,7) darbe aldı: Chicago onkoloji konferansında sunulan yeni ürünlerin testleri hayal kırıklığına uğrattı.
PETROLLERİ TUTMAK: KATAR'DAKİ KRİZ İÇİN HAM AZALDI
Enerji sektörü, geçen haftaki kayıpların (%-0,2) ardından toparlandı (+%4,3). Orta Doğu'daki kırılmanın ardından petroldeki net düşüş baskı yaratmadı: Körfez'deki siyasi krizin yenilenen üretim kesintileri anlaşmasını tehlikeye atabileceği korkusuyla Brent %1,6 kayıpla 49,1 dolar/varil oldu.
Suudi Arabistan, Bahreyn, Mısır ve Birleşik Arap Emirlikleri, Katar'ı komşularının güvenliğini tehlikeye atmak ve terörü finanse etmekle suçlayarak Katar ile diplomatik ilişkilerini kestiler (Doha Borsasında -%8). Dört Arap ülkesi sınırlarını kapattı ve Katar vatandaşlarından iki hafta içinde bölgelerini terk etmelerini istedi.
Exxon (+%0,8), Chevron +%0,12, Wall Street'te ilerliyor. Avrupa'da Eni %0,6, Saipem -%2,1 düştü. Toplam kayıp %2,1.
ZAYIF AVRUPA, EN KÖTÜ İŞ YERİ
Ana Avrupa piyasaları, duygusal saldırı dalgası ve jeopolitik gerilimler konusunda haftaya düşüşle başladı. Kefalet riski hem İtalya'da hem de İspanya'da daha hafif değil. Bu sabah yine zayıf bir açılış bekleniyor. Saat 11'de Nisan perakende satış verileri açıklanacak.
Ftse Mib 20.721 noktada durarak %0,99'luk düşüşle Avrupa'da en arka sırayı alıyor. Banco Popular'ın çöküşüne rağmen Madrid daha iyi durumda (%-0,19). Londra %0,29 düşerek Paris'ten (%-0,66) daha iyi. Frankfurt, Zürih, Viyana, Atina ve Dublin resmi tatil nedeniyle kapalıydı.
Anket kuruluşu YouGov'un tahminine göre İngiltere Başbakanı Theresa May, Perşembe günkü seçimlerde 305 çoğunluktan 21 eksikle Parlamento'da 326 sandalye kazanabilir.
Makro cephede, Mayıs ayı nihai bileşik PMI, önceki ve ön verilerle uyumlu olarak 56,8 puan olarak gerçekleşti. İtalyan endeksi Nisan'daki 56,2'den 55,1'e yavaşlıyor ama yine de sağlamlığını koruyor.
IMF, YUNANİSTAN KONUSUNDA Uzlaşma Öneriyor
IMF genel müdürü Christine Lagarde, Yunanistan'ın borcu konusunda uzlaşma önerdi. Lagarde, Berlin'in talep ettiği gibi IMF'nin kurtarmaya katılmasına izin veren, ancak borç hafifletme önlemleri netleşene kadar daha fazla yardım ödememesine izin veren bir anlaşma üzerinde anlaşmaya varılmasını öneriyor. Lagarde, "Handelsblatt" gazetesine verdiği röportajda, uzlaşmanın avro bölgesi bakanlarının 15 Haziran'daki toplantılarında yardım diliminin bir sonraki ödemesine yeşil ışık yakmalarına izin vereceğini savundu. Yunanistan'ın, kurtarma programı kapsamında yeni yardım almazsa Temmuz ayında ödemesi gereken yaklaşık 7 milyar avroluk borcu var.
BTP HALA YAYINDA. UZUN SÜREÇLER ZARAR VERİYOR
Borç piyasası için zayıf kapanış: Almanya piyasasının tatil nedeniyle kapalı olması nedeniyle hafif hacimler sayesinde, 10 yıllık segmentte BTP'ler ve Bunds arasındaki getiri farkı Cuma günü 199'den 200 baz puana yükseldi. 201 puanla Mayıs başından bu yana en yüksek seviyesi olurken, 2,28 yıllık oran son kapanışta %2,26'dan %XNUMX'e geriledi.
Uzun vadeli tahviller, sırasıyla İtalya ve İspanya'nın sendikasyon yoluyla yeni 30 yıllık ve 10 yıllık tahvilleri piyasaya sürmesi hipotezinden zarar gördü. ECB toplantısından üç gün sonra Reuters, ECB ile negatif getirileri ve marjinal mevduatlarının -%0,4'ün altında olduğu avro bölgesi devlet tahvillerinin bir haritasını çıkardı. Avro bölgesindeki toplam yaklaşık 7.300 trilyon avroluk devlet tahvilinin yaklaşık 3.300 trilyon avroluk getirisi Mayıs sonunda sıfırın altında, yani Nisan sonundaki %46'ten %44'ya yükselen bir getiriye sahipti. %27'si %0,4'ten daha az ödeme yapıyor, yani fonları Avrupa merkez bankasının fiyatına park etmenin bankalara maliyeti.
İtalyan finansı için sınav haftası. Carlo Cottarelli liderliğindeki Para Fonu'nun bu yıl sorunlu banka kredileri konusuna odaklanan yıllık misyonu başladı. Hepsi önümüzdeki Cuma günü yapılması planlanan yeni Moody's notunu beklerken.
POPÜLER BANKAYI BATIYOR. KIRMIZI İTALYAN BANKALARI
Bu arada, kefalet riski, İtalyan pazarı için en acil ve tehlikeli tehdit olmaya devam ediyor. Şu an için, Veneto bankaları için bir çözüm ufukta görünmüyor: özel şahıslardan bir milyar toplamak imkansız bir görev, Brüksel ve Frankfurt ile de bir uzlaşma. İtalya, özel şahısların operasyona yatırmak zorunda olduğu meblağın yarıya indirilmesini istiyor ve şu an için 1,25 milyar avro olarak belirlendi.
Ekonomi Bakanlığı, Portekiz'de Caixa General de Depòsitos için 0,9 milyar Euro'luk ek Tier 1 tahvil ihracı ile halihazırda kullanılan bir yol olan, yaklaşık bir milyar Euro'luk dönüştürülebilir tahvil ihracını sağlayan bir banka kurtarma formülü önerebilir. özel yatırımcıların lehine.
İspanya'dan gelen haberler durumu daha da kötüleştiriyor. Madrid'de Cuma günkü %18'lik düşüşün ardından dün Banco Popular'da yeni bir düşüş yaşandı (%-17). Yatırımcının olası bir kefaletle ilgili korkuları, borç verenin hisselerinin düşmesine neden oluyor. Banco Popular'ın başkanı Emilio Saracho'nun (“Biz ödeme gücümüz var ve pozitif sermayemiz var”) açıklamaları, Banka'nın kamu parasıyla kurtarma paketinden kaçınmasının ardından piyasayı rahatlatmadı, ancak sorunlarını çözemedi. 3,2'de 2012 milyar ve 2,8'da 2016 milyar artırmayı mümkün kılan iki sermaye artırımı, şimdiden dumanlar içinde kaldı. Yeni yönetimin stratejisi alıcı bulmayı hedefliyor. Bugün ECB ile durumun değerlendirilmesi için bir toplantı planlanıyor ve Bloomberg ajansına göre Banco Popular'ın acil likidite talebinde bulunması olası.
Ancak krizin bedelini Avrupa'nın aksine sadece İtalya sektörü ödedi. İtalyan bankacılık sektörü endeksi %1,43 kaybederken, Avrupa düzeyinde +%0,09 oldu. Önde gelen tüm hisse senetleri kırmızıda kapandı: Unicredit %1,4, Intesa -%1,3, Banco Bpm -%2,7, Ubi -%1, Mediobanca -%0,8. Sigorta şirketleri de düştü: Generali -%1,4, Unipol -%1,6.
MEDIASET ATEŞ ALTINDA BOLLORÉ'NİN HAREKETLERİNİ BEKLİYOR
Mediaset %3,51'lik düşüşle ana listenin en kötü hissesi oldu. Bloomberg haberlerine göre Vivendi, Fransız grubun Mediaset veya Telecom Italia'daki hisselerini 18 ay içinde 12 Haziran'a kadar azaltma planını sunmasını gerektiren Agcom kararına itiraz edecek. Söylentilere göre Vincent Bolloré'nin şirketi, AgCom'a Mediaset'teki oy haklarını 10 ay içinde %12'un altında dondurmayı teklif edecek ve başkanı Bolloré'nin öngördüğü gibi, Berlusconi ailesiyle diyaloğu yeniden başlatmayı bekliyor. Telekom da düştü (%-0,9).
ENDÜSTRİ, SADECE BREMBO YÜKSELİYOR
Ana sepetin geri kalanında Enel (%-0,3) ve diğer faydalar düştü: A2A -%1,4, Snam -%1,2. Endüstriyel hisse senetleri arasında yaygın düşüşler: Fiat Chrysler -%0,8, Leonardo -%0,7, StM değişmedi, Prysmian -%1,5. Bunun istisnası, listedeki tek olumlu hisse senedi olan Brembo'dur (+%1,3). En keskin düşüş Recordati'de kaydedildi (% -3,1).
FINCANTIERI, MACRON İLE DÜellosunu Ağırlaştırıyor
Diğer önemli hisse senetleri arasında Fincantieri, Stx France anlaşmasını çevreleyen belirsizlik nedeniyle %2,34 kaybetti. Ekonomi ve Ekonomik Kalkınma bakanları Pier Carlo Padoan ve Carlo Calenda, dün Fransa Ekonomi Bakanı Bruno Le Maire ile bir araya geldi.
Cuma günü Gazprom adına bir gaz işleme tesisi inşa etmek için 6,4 milyar avroluk bir azami sözleşmeyi açıklayan Maire Tecnimont (+%3,9) için bir sıçrama.
Borsa, Real Madrid'e aldığı mağlubiyetin ardından Juventus'a (-%11) ceza verdi. Pininfarina'nın sermaye artırımı (26,5 milyon euro) 12 Haziran'da başlayıp 30 Haziran'da sona erecek, opsiyon hakları ise 26 Haziran'a kadar görüşülebilecek.
