Banco BPM a semnat ieri cu grupul Covéa acordurile modificatoare ale parteneriatului în sectorul bancassurance în vigoare în prezent și referitoare la JV Bipiemme Vita, o companie care operează în domeniul vieții și 81% deținută de Covéa Coopérations și 19% de Banco BPM, și Bipiemme Assicurazioni, o companie operațională non-life deținută în totalitate de Bipiemme Vita. Aceste acorduri prevăd, inter alia, dreptul Banco BPM de a achiziționa 100% din capitalul social al Societății în perioada cuprinsă între 8 septembrie 2021 și 31 decembrie 2023 și, prin urmare, permit lui Banco BPM să alinieze potențial achiziția investiției în Bipiemme Vita cu mecanismele de ieșire reglementate în acordurile referitoare la parteneriatul în bancassurance cu Cattolica; mai general, Banco BPM va putea beneficia de o mai mare flexibilitate în alegerile sale pe termen mediu-lung, într-un sector caracterizat de o importanță strategică ridicată atât în lumina potențialului semnificativ de creștere, cât și a oportunității de a permite o consolidare semnificativă a modelul de afaceri al Grupului.
Modificările aduse acordurilor preexistente, care prevedeau o „fereastră” de ieșire prin exercitarea unei opțiuni call în favoarea Banco BPM limitată la perioada 8 septembrie 2021 – 23 octombrie 2021, reglementează procedurile de continuare și încheiere. parteneriatul până cel târziu la sfârșitul anului 2028. În special, acordurile astfel cum au fost modificate prevăd recunoașterea în favoarea Banco BPM a unei opțiuni de cumpărare necondiționată a 81% din Companie, care poate fi exercitată în orice moment în perioada cuprinsă între 8 septembrie 2021 și 31 decembrie 2023. În caz de neexercitare a acestei opțiuni, parteneriatul poate continua până la sfârșitul anului 2028 cu excepția exercitării opțiunilor put și call acordate, respectiv, Covéa și Băncii în anumite ferestre de timp. Prețul pentru exercitarea apelului de către Bancă până la 31 decembrie 2023 va fi egal cu 81% din capitalul de reglementare reprezentat de T1 nerestricționat al Bipiemme Vita la 30 iunie 2021 (în mod substanțial în conformitate cu cel definit de acordurile originale) , diminuarea oricăror dividende încasate și majorată cu orice majorări de capital ale Bipiemme Vita efectuate până la transferul participației.
Prețurile opțiunilor put și call preconizate începând din 2024 și până în 2028 se vor referi în schimb la T1 nerestricționat al Bipiemme Vita la momentul posibilei exerciții a opțiunii. Finalizarea achiziției de către Banco BPM a investiției deținute de Covéa în Bipiemme Vita în urma exercitării opțiunilor va fi condiționată de obținerea autorizațiilor legale de la autoritățile competente.
