Cobepa aux commandes de Willow. La société belge de capital-investissement - avec une valeur nette d'inventaire d'environ 4,2 milliards d'euros - a acquis une participation majoritaire dans Salice, une société basée à Brianza active dans la conception et la production de systèmes d'ouverture pour l'ameublement. Les propriétaires Francesco, Massimo et Sergio Salice, la troisième génération à la tête de l'entreprise, qui resteront actionnaires minoritaires et, pour assurer la continuité managériale et opérationnelle, conserveront leurs fonctions actuelles au sein de l'entreprise.
« Cette opération représente un tournant important dans l'histoire de Salice. Nous sommes convaincus que cette nouvelle phase de développement qui commence aujourd'hui offrira les plus larges opportunités de croissance non seulement pour l'entreprise, mais aussi pour tous les employés du Groupe - déclarent Francesca, Massimo et Sergio Salice, ajoutant : « Nous avons choisi Cobepa en tant que nouveau partenaire car nous croyons qu'ils partagent nos mêmes valeurs. Cobepa a une solide réputation pour accélérer le développement des entreprises en valorisant leur capital humain et leurs compétences, tout en stimulant le potentiel et l'esprit entrepreneurial des équipes dirigeantes avec lesquelles elle travaille ».
Willow et Cobepa
Présent sur le marché depuis 1926, en 2021 Salice a généré un chiffre d'affaires consolidé de 200 millions d'euros, est présent dans 90 pays à travers le monde et le marché italien représente 23% de son chiffre d'affaires, mais la zone des États-Unis (avec environ 30%) viennent ensuite la Chine (13 %) et d'autres marchés européens comme l'Allemagne (8 %) et la France (4 %). Parmi ses principaux clients figurent des entreprises renommées du secteur du design, telles que Giorgetti, Fendi Casa, Arclinea, Veneta Cucine, Scavolini et B&B Italia.
Banques et conseillers
L'opération a été financée par un pool de banques composé de Unicredit, Natixis, Crédit Agricole, Intesa St.Paul e Deutsche Banque en tant que chef de file mandaté et teneur de livre. UniCredit agit en tant qu'agent et agent de sécurité.
Les partenaires de Salice ont été assistés par Equita K Finance (Clairfield Italie), qui fait partie du groupe Equita, en tant que conseiller financier. Sur le plan juridique et fiscal, les vendeurs ont été accompagnés par des cabinets d'avocats Sarzi Sartori et Cennaainsi que par l'administration fiscale Ronda et associés.
kpmg il a supervisé la partie de la due diligence comptable et fiscale des vendeurs, tout en Tauw Italie effectué la diligence raisonnable du vendeur ehs.
Enfin, Houlihan Lokey assisté l'acheteur dans la structuration du prêt.
