El acuerdo está ahí, el rescate de los Credit Suisse está garantizado, la palabra está ahora en los mercados. Justo antes de las 20 de la noche Gobierno suizo, que seguía muy de cerca las negociaciones, confirmó en una esperada rueda de prensa que hay un acuerdo y que elUb comprará 3 millones de francos suizos, 0,76 francos por acción, el tambaleante Credit Suisse, más del doble de lo ofrecido inicialmente. El valor de las transacciones es mucho menor que la capitalización de bolsa de Credit Suisse y a 1,86 francos al cierre de la Bolsa del viernes, pero salva a uno de los principales bancos suizos y saca del campo y del mercado el cañón suelto de un contagio que podría haber puesto el sistema bancario está en peligro no sólo suizo sino europeo e internacional. "La integración fortalece a Suiza como un centro financiero global", dijo el presidente de UBS, Colm Kelleher.
100 mil millones de liquidez adicional del Banco Nacional Suizo
Ubs había ofrecido inicialmente 1 millones francos, propuesta que, sin embargo, Credit Suisse consideró insuficiente. Para convencer al principal banco suizo, las autoridades suizas obtuvieron varias concesiones, en primer lugar 100 mil millones de liquidez extra por el Banco Central Suizo. También sobre la mesa 9 millones de avales públicos útiles para cubrir despidos y la posibilidad de derogarse la normativa que prevé seis semanas para que los accionistas den luz verde a la operación. Ante lo obtenido, UBS ha decidido aumentar la oferta primero a 2 y luego a 3 mil millones de francos suizos.
Se espera que la unión entre los dos bancos genere una tasa anual de reducción de costos de más de $8 mil millones para 2027. Colm Kelleher el cargo lo ocupará el presidente, mientras que un Ralph Hamers, el actual director general de UBS será nombrado director general de la nueva entidad.
La adquisición de Credit Suisse por parte de UBS, afirma la Autoridad, “se lleva a cabo en estrecha coordinación con la FINMA, la Confederación y el BNS. El apoyo extraordinario por el gobierno da como resultado una cancelación total del valor nominal de todos los bonos AT1 de Credit Suisse por un monto de aprox. 16 millones francos y, por lo tanto, un aumento del capital básico. El banco resultante de la fusión es de mayor tamaño. La regulación actual prevé colchones de capital más estrictos en este sentido. La Finma concederá las oportunas términos transitorios para su constitución".
Respuesta del mercado el lunes
"Con la adquisición de Credit Suisse por parte de UBS - dijo el banco central suizo y otras autoridades - se ha encontrado una solución para garantizar la estabilidad financiera y proteger la economía suiza en esta situación excepcional”. Un mensaje enviado sobre todo a los mercados tras la venta masiva de acciones de Credit Suisse y el efecto contagio que llevó a números rojos a casi todos los grandes bancos europeos.
Queda ahora la espera de la respuesta de las Bolsas que, cuando reabran mañana por la mañana, dirán cómo evalúan la compra de Credit Suisse por parte de UBS.
(Última actualización a las 21.07 del 19 de marzo).
