INTERCAMBIOS ASIÁTICOS Y SUDAMERICANOS TAMBIÉN EN ROJO
CARRERA POR EL BONO T QUE VUELVE 1,19%
Con Wall Street cerrado, les tocaba a las bolsas asiáticas ser las primeras en afrontar la ola negativa del derrumbe de las bolsas europeas. El resultado ha sido una serie de descensos, mucho menos dramáticos que en el Viejo Continente. El índice Nikkei 225 ha bajado un 1,7% una hora después del cierre, Hong Kong ha bajado un 0,9%. Las pérdidas en los mercados sudamericanos también fueron fuertes: el Bovespa brasileño perdió un 2,7%, la bolsa chilena perdió un 3,4%, la de Buenos Aires un 3.1% pero la bolsa mexicana fue la que más perdió, con una caída del 3,7%.
Las señales más preocupantes se refieren a la negociación de acciones de EE. UU. Los futuros del Standard & Poor's 500 marcan una caída del 3,7%, mientras que los rendimientos del bono T a 1,93 años caen al 1,71%. El bono a dos años rinde 2009% en su nivel más bajo desde marzo de XNUMX.
OBAMA JUEGA LA CARTA DEL NEW DEAL
PUENTES Y CARRETERAS PARA 1 ASIENTOS MLO
“Tenemos puentes y caminos para construir. Podemos crear un millón de puestos de trabajo de esta manera". Palabras de Barack Obama que, con cierto retraso, trata de seguir el ejemplo del New Deal, consciente de que ningún presidente estadounidense, desde el final de la Segunda Guerra Mundial, ha sido elegido en presencia de una tasa de desempleo superior al 6 por ciento. . Obama aprovechó así el aniversario del Día del Trabajo para lanzar el plan de trabajo que presentará el jueves a las cámaras mixtas: infraestructura y estímulo fiscal para reducir la tasa de desempleo desde el actual 9,1% que aterrorizaba a los mercados (cerrados ayer). Obama habló en Detroit, una elección no casual dado que es en la capital de Michigan donde, con la colaboración de GM y Sergio Marchionne, la administración ha logrado quizás el único éxito en el frente de la recuperación. El presidente habló en la reunión de la convención demócrata en el Consejo Laboral Metropolitano de Detroit junto con la subsecretaria de Trabajo, Linda Solis, y el presidente del sindicato AFL-CIO, Richard Trumka.
INFORME DE GUERRA /1. EL COLAPSO DE LOS BANCOS EUROPEOS
AUMENTO DE CDS DE CRÉDITO. SOS PARA EL INTERBANCARIO
“Esta es una mala noticia que empeorará las perspectivas del sector. Tanto por el daño reputacional que conlleva, como por las mayores provisiones que habrá que hacer frente a los riesgos legales”. Así comentaba ayer Mediobanca Valores el lanzamiento por parte del Gobierno estadounidense de las denuncias ya anticipadas en los últimos días contra 17 bancos culpables de haber enviado a las agencias Fannie Mae y Freddie Mac información falsa sobre el estado de salud de las hipotecas subprime suscritas entonces por la agencias Algunos gigantes crediticios europeos han acabado en el punto de mira de la Agencia Federal de la Vivienda, que ayer vivió su día más complicado desde mayo de 2009. El Royal Bank of Scotland, aún controlado por el Estado tras el rescate, dejó por los suelos un 12 por ciento de pérdidas. entre 6 y 7 por ciento para Barclays y Credit Suisse, más de 8 para Socgen. Deutsche Bank también está en rojo intenso (-7,7%). El CEO Joseph Ackermann hablando ayer en la conferencia Handelsblatt dijo que estaba sereno sobre las disputas porque "habrá que probar el fraude". Pero el consejero delegado anticipó posibles recortes porque "va a ser difícil seguir con esta estructura si el negocio sigue cayendo tan rápido como en agosto". Respecto al pedido de recapitalización de los bancos, realizado con contundencia por Christine Lagarde, Ackermann respondió: “Es una solución que implica beneficios muy modestos. El resultado real es sumar más escepticismo sobre la efectividad de las medidas tomadas para restaurar la deuda soberana”. Una auténtica goleada que continuó en Zúrich con Credit Suisse y en París donde Socgen se dejaba más del 8% en el campo seguido de cerca por Bnp Paribas. Pero la verdadera preocupación de los mercados, a estas alturas, se refiere a la estabilidad del mercado interbancario: se avecina el riesgo de una nueva crisis de confianza en las contrapartes, que podría desembocar en una crisis de liquidez. Ayer los CDS para asegurar valores bancarios europeos subieron una media del 7 por ciento. En tanto, el crédito promedio otorgado a las empresas por los bancos del Viejo Continente cayó a 2,4 por ciento anual, otro indicador que señala el riesgo de una recesión. Pero en Europa, como Italia, no son solo los bancos los que están sufriendo. Dentro del Stoxx Europe 600 (-4,1%), la caída más pronunciada preocupa a Clariant: la empresa química suiza sufrió una caída del 16%. Pero pérdidas masivas sufrieron otros valores ligados al ciclo económico como Basf -6,5% y Bayer -4,6%. En agosto, el crecimiento de las empresas manufactureras europeas fue el más bajo de los últimos dos años.
BCOLECCIÓN DE GUERRA/2: EL LUGAR DE NEGOCIOS HA BAJADO UN 4,83 %
LOS BTP EN 5,44% HAN ESTADO BAJO DURANTE ONCE SESIONES
Sentado de cabeza también para Piazza Affari, atrapado entre los temores de la crisis en la eurozona, en una nueva combinación mortal de factores que empuja el Ftse Mib a la baja un 4,83%, el rendimiento del Btp a diez años al 5,44%, 30 pb por encima del El bono español, el diferencial con el BTP en 368 puntos, cerca de los máximos alcanzados antes de la intervención del BCE que la semana pasada compró títulos por más de 13 millones. El bono del gobierno italiano marcó otro récord: once sesiones consecutivas de caída.
1) La jornada estuvo marcada, desde el primer momento, por la derrota ayer en las elecciones regionales alemanas de la canciller Angela Merkel en Mecklemburgo-Pomerania, lo que fortalece al partido de los halcones de Berlín opuestos a apoyar el rescate de países europeos, empezando por Grecia . De esto se ocupará mañana el Tribunal Constitucional alemán, que podría juzgar inconstitucional la actuación del BCE en el mercado secundario. Mientras tanto, el rendimiento de los bonos griegos ha superado el techo del 50 por ciento. Hoy se reúnen los ministros de Hacienda de Holanda, Alemania y Finlandia, que persiste en pedir garantías específicas al Tesoro de Atenas.
2) Luego pesan las crecientes expectativas sobre la reunión del BCE del jueves. Mientras tanto, el futuro gobernador del BCE, Mario Draghi, ha invitado a los países miembros de la eurozona a no dar por sentado el programa de compra de bonos del gobierno. Los temores sobre las acciones legales de EE. UU. sobre las hipotecas de alto riesgo alcanzaron a algunos grandes bancos europeos, lo que llevó a todo el sector a fuertes caídas desde la mañana.
3) En Milán han circulado nuevos rumores sobre una rebaja de calificación de Italia por parte de Moody's, quien hizo saber que por ahora la calificación italiana sigue en revisión ante un posible recorte. Pero un estudio de SocGen considera "probables" recortes en la calificación de Italia por parte de las principales agencias. Entre los prestamistas, Unicredit cayó un 7,30% e Intesa Sanpaolo un 6,96%, después de que ambos se detuvieran brevemente. Bpm vende 5,48%, Ubi 4,62%, Mps 3,94% y Banco Popolare 3,62%. Retención relativa de Mediobanca (-0,40%), que ya en agosto había mostrado por momentos más resistencia mientras el resto del crédito se desplomaba, con compras en ese caso de Vincent Bollore' y Diego Della Valle. Sin embargo, es toda la canasta principal la que está registrando fuertes pérdidas. La peor acción de la lista es Exor (-7,01%), incluso perdiendo más del 9% y dejando de cotizar brevemente debido a la excesiva volatilidad. Fiat sale un 6,46%. Fiat Industrial pierde un 6,74%. Finmeccanica también lo está haciendo especialmente mal en el sector industrial (-5,90%). Italcementi baja un 7,05%, Fonsai baja un 7,24%, Impregilo un 5,84%, mientras que Saipem baja un 6,11%. Entre los títulos suspendidos durante la sesión Intesa, Unicredit, Exor, Impregilo y la propia Mediaset.
ENI -4,36% Y GAZPROM. SOUTHSTREAM SE REALIZARÁ
PARA EDISON LA DECISIÓN PUBLICADA AL 30 DE OCTUBRE
En energía, Eni pesa con todo el mercado y pierde un 4,36 %.Las primeras evaluaciones de los daños sufridos por la infraestructura petrolera en Libia confirman las primeras previsiones cautelosas de los técnicos del perro de seis patas: la producción no podrá volver a estar plenamente operativa. antes de la segunda mitad de 2012. Mientras tanto, en Moscú, Eni y Gazprom acordaron que la construcción del proyecto de gasoducto South Stream continuará dentro del plazo establecido. Así lo informó en una nota al final de una reunión entre el CEO del grupo ruso, Alexey Miller, y el de Eni, Paolo Scaroni. “Además, los participantes discutieron los temas relacionados con la entrada de las empresas Edf y Wintershall Holding en la estructura accionaria de la empresa conjunta para la construcción del tramo costa afuera del proyecto South Stream”, agrega la nota. Los gerentes también hablaron sobre cómo firmar el contrato de compra de gas de SeverEnergy. Enel deja un 4,37%. A Snam Rete Gas le va relativamente mejor (-2,23%). Humo negro por la reestructuración de Edison -2,9% . La única novedad es el enésimo aplazamiento de la expiración de los pactos parasociales entre los accionistas, trasladada de mediados de septiembre al 30 de octubre. Este es el resultado de la esperada cumbre entre el Ministro de Desarrollo Económico, Paolo Romani, y el número uno de EDF, Henri Proglio. "Una primera conversación cordial con la intención común de lograr un resultado positivo para las partes involucradas", definió el ministro que no quiso comentar la hipótesis de un consorcio italiano en clave anti-EDF. "No entré en el méritos de la tecnicidad de las relaciones entre las empresas" - sino haber "garantizado la presencia del gobierno italiano para la conclusión de los acuerdos entre los socios italianos y EDF". Dos hipótesis sobre la mesa: la primera, la bloqueada en marzo, prevé la disolución de Transalpina di Energia, los franceses de Edf tomando la mayoría del capital de Edison, los accionistas italianos en minoría y el desempaque de Edipower entre los actuales accionistas. La otra opción, que le gusta especialmente a A2A, también apoyada por el gobierno italiano, prevé que Edipower siga siendo completamente italiana y, por lo tanto, con los actuales accionistas liquidando la participación de Edison en manos de Edf, vendiendo la totalidad de la participación en el segundo mayor productor de electricidad italiano a la Francés. Esta hipótesis exige un socio financiero pero Corrado Passera ha negado la existencia de un proyecto en el que participe Intesa Sanpaolo Acea parece interesada en cambio en el papel de nuevo socio industrial.
JUVE Y LAZIO SE SALVAN EN LA BOLSA SOBRE EL BALÓN
POLTRONA FRAU SE HUNDE, EL SOL DESPIERTA
Una curiosidad. Lazio +4,3% y Juventus +1,8% están entre las pocas acciones que cierran en territorio positivo. Las acciones de Il Sole 24 Ore también arrojaron resultados positivos +2%, lo que confirma que la crisis está despertando el interés por la información económica. Sin embargo, después de un comienzo en campo abierto (+22%), Poltrona Frau se ha hundido hasta el -3,8%.
