Detrex Corporation と Italmatch Chemicals Group は、Italmatch Chemicals の新しい子会社が Detrex を 27 株あたり XNUMX ドルの現金で買収するという最終的な合意と合併計画 (「合併合意」) を締結したことを共同で発表します。
10 年 2017 月 27 日付の契約条件に基づき、合併前に発行された Detrex の各普通株式は転換され、現金で XNUMX ドルを受け取る権利と交換されます。
和解の対価は、8 年 9 月 2017 日に OTC Markets Group の Web サイトで報告された Detrex 普通株式の終値に対して 9% のプレミアムを表し、30 月 9 日までの過去 2017 日間の平均価格に対して 16% のプレミアムを表しています。 90 年 9 月 2017 日までの過去 XNUMX 日間の平均価格と比較して XNUMX% のプレミアム。両社の取締役会は満場一致でこの取引を承認しました。
Detrex の社長兼 CEO である Thomas E. Mark は次のように述べています。 取締役会を代表して、Detrex とその子会社である The Elco Corporation (Elco) を今日の成功に導いたすべての従業員に感謝したいと思います。」 「Elco と Italmatch は同じ高い運用基準を共有しており、同様の企業文化を持っています。 取締役会は、Elco がより構造化されたリソースと特殊化学部門で一貫した運用次元を持つ組織に参加する絶好の機会であると考えています。 Italmatchとの取引を迅速に完了することを楽しみにしています。」
「Italmatch Chemicals は、特別な添加剤の製造における世界的リーダーであり、売上高は 340 億 XNUMX 万ユーロで、潤滑油用添加剤の市場に対する強力な使命であり、研究と革新への絶え間ない取り組みを行っています。 私たちはエルコ、その製品、経営陣を長年知っています」と、イタルマッチ・ケミカルズ・グループの最高経営責任者であるセルジオ・イオリオは述べています。 「Elco は、現在の Italmatch のオファーに高度に補完的な製品をもたらし、地理的な観点からも重要な商業的および戦略的相乗効果を生み出すでしょう。 実際、Italmatch Chemicals は EMEA 市場に重点を置いていますが、Elco は NA/LATAM 地域に重点を置いています。 また、製品ポートフォリオの観点からも、両社の補完性は最適です。 Italmatch は特別な合成ベースストックと耐摩耗添加剤の分野で優れており、Elco は EP 添加剤と潤滑グリースと金属加工用の添加剤パッケージで優れています。 私たちは、両社が同じ哲学とイノベーションに対する同じ傾向を共有していると信じており、共に明るい未来を築いていると確信しています。」
この取引は 31 年 2017 月 52 日までに完了する予定であり、通常の完了条件の充足または放棄に加えて、Detrex の発行済みおよび発行済み株式の少なくとも XNUMX 分の XNUMX の所有者の承認が必要です。 提案された買収の完了前に財務状況はありません。 株式の約 XNUMX% を占める取締役および大株主は、(合併契約で定義されている) 改善された提案が受領されない限り、この提案に賛成票を投じることに同意しました。
KeyBanc Capital Markets Inc.は、Detrex取締役会の財務顧問を務めており、取締役会に取引に関する公正な意見を提供しています。 クラーク・ヒル PLC は、提案された契約に関連して法律顧問として Detrex を支援しています。 Italmatch に続いて、Lincoln International がファイナンシャル アドバイザーとして、Dykema Gossett PLLC と Giovannelli e Associati がこの取引に関連する法務アドバイザーを務めます。
