Le Banques européennes ils dépassent les test de résistance 2025 avec résultats rassurant. Ceux qui ressortent le plus sont les instituts italiens, dont l'impact patrimonial est l'un des plus faibles de toute l'Union. C'est ce qui ressort de la résultats de test menée par l'Autorité bancaire européenne (Eba), en collaboration avec la Banque centrale européenne (BCE), sur 64 banques de l'UE, soit 75 % du total des actifs bancaires.
Les banques de l'UE résistent même dans un scénario extrême
Dans le scénario négatif – qui simule une grave récession mondiale, une escalade des tensions géopolitiques (notamment au Moyen-Orient) et une ruée vers le protectionnisme avec des tarifs douaniers accrus – les banques européennes affichent une bonne stabilité du capital, enregistrant des pertes globales de 547 milliards d’euros. Le ratio CET1 moyen passerait de 15,8 % à 12,1 %d'ici 2027 dans l'échantillon EBA, et à 12 % dans l'échantillon de la BCE (contre 10,4 % lors du test de 2023). Il s'agit d'une contraction significative, mais bien inférieure à celle enregistrée lors du test de 2023.
L'ABE souligne que, même face à des chocs sévères, les banques européennes conserveraient une forte capacité à soutenir l'économie. Elle réitère toutefois l'importance de maintenir des réserves de fonds propres adéquates pour la stabilité du système.
L'Italie parmi les meilleures : les banques restent solides même sous pression
Dans la comparaison entre les pays, l'Italie se démarque positivement. L'absorption moyenne du capital CET1 dans le le scénario défavorable est égal à 150 points de base, L'un des valeurs les plus basses d'EuropeIls font seulement mieux :
- Portugal: impact inférieur à 50 points de base
- Suède: moins de 100 points de base
- HongrieGrèce, Pologne, Norvège : un peu plus de 100 points de base
L’impact est beaucoup plus marqué dans France e Allemagne (jusqu'à -400 points de base) et en Espagne(environ -200 points de base).
Les meilleures banques italiennes : Iccrea, MPS, Intesa et Unicredit en tête
Voici les principaux résultats en détail, selon le rapport officiel :
- Iccrea: CET1 de 23,3% à 21,3%
- députés: de 18,3% à 17,1%.
- B pour Banque: de 15,8% à 14,1%.
- Unicredit: de 16% à 12,5%.
- Intesa St.Paul: de 13,3% à 12%.
- Banque Bpm: de 15% à 11,4%.
Le déclarations Les banques italiennes confirment leur satisfaction quant aux résultats. Intesa Sanpaolo souligne la solidité de son modèle économique « diversifié et résilient ». BPER souligne la « réduction significative de l'impact par rapport au test de résistance de 2023 ». Banco BPM affirme avoir pleinement respecté les exigences, même dans le scénario le plus sévère, sans impact sur son dividende. MPS, historiquement sous surveillance, déclare avoir obtenu « les meilleurs résultats jamais obtenus » lors d'un test de résistance. « Nous avons été parmi les plus vertueux lors du test de résistance. Cette solidité nous permet de soutenir nos actionnaires et nos clients », a déclaré Mauro Pastore, directeur général du groupe BCC Iccrea.
Comparaison européenne : la France et l'Allemagne en difficulté
L’impact sur les banques françaises a été beaucoup plus marqué (bnp Paribas: CET1 de 12,9% à 9,5% ; Crédit Agricole: de 17,2% à 11%; Société Générale: de 13,3% à 8,8%) et l'Allemagne (Deutsche Banque: de 13,8% à 10,2%; Commerzbank: de 15,1% à 10,5%; Banque Landes Bade-Wurtemberg: baisse de 14,7% à 6,8%).
Parmi les Espagnols, Bbva e Santander chute d’environ 13 % à un peu plus de 11 %.
Focus BCE : davantage de banques testées, pertes sous contrôle
Parallèlement, la BCE a mené une tests de résistance sur 96 banques de la zone euro, y compris les établissements de taille moyenne. Le test reproduit le même scénario défavorable que celui de l'ABE et met en évidence :
pertes globalement: 628 milliards d'euros (en hausse par rapport aux 548 milliards du test de 2023) ; Ratio CET1: en baisse de 16% à 12%.
La détérioration a été plus modérée qu'en 2023, grâce à une rentabilité initiale plus élevée, soutenue par des taux d'intérêt plus élevés et une bonne qualité des actifs. Cependant, la BCE prévient : la pérennité des bénéfices actuels est incertaine et pourrait varier considérablement d'une banque à l'autre.
Dividendes et effet de levier sous surveillance
Bien que toutes les banques aient officiellement réussi le test, 17 instituts européens avoir dépassé au moins une année sur la période triennale 2025-2027 limites de Déclencheur Mda (Montant Maximum Distribuable), activant des contraintes temporaires sur la distribution des dividendes ou sur le respect du ratio de levier.
Pour une banque en particulier, il a été constaté une violation du SREP Tier 1ratio de levier, un indicateur clé de la stabilité structurelle.
