El grupo Mondadori (+2% en Piazza Affari) anunció la adquisición del 51 por ciento del capital de Edizioni Star Comics, “la principal editorial italiana de cómics” y, en particular, del manga japonés. El objetivo del gigante de Segrate es conquistar una posición de liderazgo en el sector del cómic nacional”. Según datos de Nielsen Bookscan para la Asociación Italiana de Editores (AIE), el sector se ha caracterizado por un crecimiento del 175% en los últimos tres años y del 30% en los primeros 4 meses de 2022.
Los detalles de la operación Mondadori-Star Comics
La operación se definió sobre la base de un valor de empresa (calculado sobre el 100% de Edizioni Star Comics), de 28 millones de euros. En cualquier caso, el precio, que se pagará íntegramente en efectivo al cierre, estará sujeto a un ajuste definitivo sobre la base de la posición financiera neta a la fecha del cierre, informó la empresa con sede en Segrate. El acuerdo también otorga al grupo Mondadori el derecho a adquirir el 49% restante de las acciones de Edizioni Star Comics, ejercitables en dos tramos iguales a partir de la aprobación de los estados financieros de 2024 y 2027, respectivamente, a un precio que se definirá en función del EBITDA medio del relativo trienio anterior. En caso de que Mondadori no ejerza las opciones de compra, los contratos regulan las opciones de venta a favor de los vendedores ejercitables en las mismas condiciones de precio.
Il se espera el cierre de la transacción para el 30 de junio de 2022 y está condicionada, entre otros elementos, a la separación del componente inmobiliario, así como al consentimiento de los licenciantes japoneses y coreanos que poseen los derechos de algunas de las publicaciones de la empresa.
La operación establece que Simone Bovini y Claudia Bovini – “que han fundado y hasta el momento han gestionado con éxito Edizioni Star Comics, llevándola a cubrir el papel de líder en el mercado italiano de cómics” – conservan la responsabilidad de gestión y siguen desempeñando el papel de directores generales de la empresa. El alcance de la transacción también incluye la adquisición del 100% de Grafiche Bovini Srl, una empresa controlada por la misma familia que los fundadores, centrada en las actividades de impresión exclusivamente de productos publicados por Edizioni Star Comics.
“El segmento de Cómics ha representado, en los últimos años, un importante elemento de desarrollo para toda la cadena de valor del libro, gracias también al importante ritmo de innovación en la oferta editorial que lo caracteriza y a una extraordinaria capacidad para involucrar a nuevos lectores: en este segmento, Star Comics fue el protagonista indiscutible”, comentó Antonio Porro, director gerente del grupo Mondadori.
De Dragon Ball a Demon Slayer: los cómics de Star Comics
Desde principios de los 90, Star Comics ha sido uno de Líderes italianos en el mercado del cómic, especializándose principalmente en manga. De hecho, su catálogo incluye algunos de los grandes éxitos del mundo, entre ellos: Dragon Ball, One Piece, Demon Slayer, Detective Conan. Bajo la marca Astra, la compañía también publica numerosos cómics europeos y producciones originales, además de poseer los derechos de los títulos de la editorial estadounidense Valiant Comics.
El año pasado, Star Comics registró ingresos de 21,6 millones de euros, un ebitda de 7,2 millones de euros, un beneficio neto de 5,1 millones de euros y una posición financiera neta positiva (caja) de 4,3 millones de euros.
