Unicredit conquista Commerzbank apenas alguns dias depois do O governo alemão colocou-o à venda sua participação de 16,49%. Com umação em dois movimentos, o banco liderado pela CEO Andrea Orcel comprou o 9% do segundo maior banco alemão listado por um valor total de cerca de 1,5 bilhão: 4,49% foram adquiridos como parte de uma oferta de construção acelerada de livros realizado em nome da República Federal, enquanto o restante foi adquirido através de operações em mercado.
Mas agora o Unicredit, como explica o banco em nota, “apresentará às autoridades competentes, se e quando necessário, os pedidos de autorização para poder eventualmente exceder o limite Participação de 9,9% no Commerzbank”. Além disso, esperava-se uma medida de fusões e aquisições por parte do Unicredit, graças aos seus 10 mil milhões de capital excedentário. Na Praça Affari o titulo Unicredit quota de 36,68 euros aumentou 1,68%. Ações do Commerzbank para 14,62 euros, um aumento de 16,16%.
O Unicredit pagou ao governo de Berlim 4,49 euros por ação do Commerzbank por esses 13,20% (superior ao preço de fecho diário de 12,60 euros por ação) para um investimento total de 702 milhões de euros, explica a agência financeira alemã (Deutsche Finanzagentur) em comunicado. A oferta foi significativamente maior que todas as outras. Esta é a primeira fase da retirada do capital do segundo maior banco alemão, após a intervenção para salvá-lo da falência durante a crise financeira de 2008-2009. Agora o UniCredit torna-se o segundo maior acionista do Commerzbank, com o estado alemão ainda detendo 12% e o gestor de ativos BlackRock 7,2%.
Unicredit duplica o valor do Commerzbank
A operação tem impacto no índice de solidez de capital do banco da Piazza Gae Aulenti, o rácio Cet1 do Unicredit, igual a cerca de 15 pontos base e não influenciará a política de dividendos, alerta o grupo. O presidente-executivo, Andrea Orcel, indicou no início deste ano que as aquisições poderiam tornar-se mais atrativas para o grupo se o valor das suas ações continuar a exceder o dos rivais. As ações do grupo milanês subiram mais de 44% este ano, para 59 mil milhões de capitalização. O parâmetro de relação preço / livro tangível do banco italiano está hoje na área de 1,05 vezes em comparação com o valor de aproximadamente 0,5 vezes do Commerzbank, portanto o dobro.
“Esta primeira venda parcial da participação na carteira ao governo federal anuncia a conclusão da estabilização bem-sucedida e, portanto, a saída do Commerzbank”, afirma Eva Grunwald, diretora da Deutsche Finanzagentur, sublinhando como “o Commerzbank demonstrou que está mais uma vez firmemente no mercado”. pés nas próprias pernas." A Alemanha comprometeu-se a um bloqueio de 90 dias sobre novas vendas de ações da instituição de crédito.
Os acordos entre Unicredit e Commerzbank
O UniCredit, prossegue a nota da instituição, “expressa o seu apoio aos actuais conselhos de administração e supervisão do Commerzbank e aos progressos que estes últimos fizeram na melhoria do desempenho do banco”. O UniCredit "explorará em conjunto com o Commerzbank possíveis oportunidades de criação de valor para as partes interessadas de ambos os bancos" e o instituto especifica que "qualquer decisão relativa à participação dependerá também da consistência deste investimento com os rigorosos parâmetros financeiros do UniCredit, bem como foram claramente e consistentemente comunicado ao mercado."
