As tensões nos mercados parecem estar diminuindo esta manhã, juntamente com um queda moderada nos preços do petróleo graças a vislumbres de acordos entre EUA e Irã, enquanto a falta de anúncios concretos da reunião entre Trump e Xi JinpingMas os investidores estão especialmente preocupados com os níveis atingidos por rendimentos de títulos do governo O que também acabará por afetar os custos de financiamento das empresas e das famílias. Norges Bank Noruega surpreendeu a todos com um aumento de tarifas. Na Ásia, região em grande parte fechada devido a feriados, o Nikkei O japonês está em ascensão.
O Brent caiu 0,8%, para cerca de US$ 105,70 por barril, Após uma alta de mais de 7% nas duas sessões anteriores, negociadores dos EUA e do Irã exploraram um acordo gradual que incluiria a reabertura do Estreito de Ormuz por Teerã e o levantamento do bloqueio aos portos iranianos por Washington. O dólar continua a se fortalecer, enquanto o euro está em sua mínima em dois meses.
Os rendimentos dos títulos do governo atingem máximas em várias décadas.
A pressão sobre o mercado de títulos parece estar diminuindo nesta manhã, mas a tendência ainda é preocupante. O rendimento do título de referência dos EUA anos 10Após ultrapassar a barreira dos 5%, a taxa continuou a subir, atingindo uma nova máxima de 19 anos de 5,2251% durante a noite, antes de recuar para 5,19% na Ásia. Isso representa um ganho de quase 20 pontos-base em dois dias, um movimento semelhante ao observado quando as tarifas de Trump no Dia da Libertação levaram os mercados a uma queda acentuada. Desta vez, porém, nenhum gatilho semelhante é aparente.
O mercado de títulos de longo prazo fez ainda mais. Rendimentos trinta anos As taxas subiram 16 pontos-base, para 5,5016%, o nível mais alto desde 2004. Quando a Secretária do Tesouro, Bessent, interveio há um mês com recompras de títulos, foi para defender o patamar de 5,3%. A última recompra de títulos, realizada durante a noite, provou ser um fiasco, atingindo apenas US$ 4 bilhões dos US$ 6 bilhões planejados.
O movimento se espalhou para outros mercados ao redor do mundo. Na Ásia, os rendimentos em títulos do governo japonês dispararam para níveis não vistos desde 1996 e os rendimentos dos títulos decenais australianos Estão prestes a atingir um novo pico em 15 anos. E as consequências serão sentidas em breve. Os governos enfrentam custos de empréstimo mais altos para financiar seus déficits crescentes, as gigantes da IA precisam justificar seus planos de gastos cada vez maiores e as famílias enfrentam custos de hipoteca mais altos, resultando em preços de compra de imóveis mais elevados.
O aumento das taxas de juros acabará por levar a um aperto da política monetária. Por enquanto, os contratos futuros continuam a precificar uma probabilidade de 70% de um novo aumento da taxa de juros pelo Federal Reserve no próximo mês. Enquanto isso, Norges Bank Noruega surpreendeu a todos com um aumento de taxa e Riksbank sueco sinalizou que provavelmente seguirá o mesmo caminho até o final do ano.
Muita cortina de fumaça na cúpula EUA-China
Embora as expectativas fossem muito altas, os mercados estão desapontados com o fato de que, até agora, detectaram muita fumaça, mas pouco fogo. “O presidente Trump e eu tivemos trocas sinceras e aprofundadas, alcançando umentendimento comum sobre muitas questõesIsso enriqueceu o site com novos conteúdos. relacionamento construtivo e estabilidade estratégica entre a China e os Estados Unidos, ao mesmo tempo que proporciona um nova orientação "Para as nossas relações." O presidente chinês disse isso. Xi JinpingEm um discurso proferido no jantar de Estado em sua homenagem na Casa Branca, ele acrescentou: "A China e os EUA devem agir como grandes potências responsáveis: respondendo às expectativas de seus respectivos povos, acompanhando os tempos e explorando um novo modelo de coexistência entre grandes nações."
Xi Jinping também instou seu homólogo americano a apoiar o retorno dos Estados Unidos e do Irã aos "termos do memorando de entendimento" assinado em junho, que previa a cessação das hostilidades, a reabertura do Estreito de Ormuz e o levantamento do bloqueio naval americano, além do início de negociações para uma paz mais duradoura. A informação foi divulgada pela agência de notícias estatal chinesa. Xinhua.
Wall Street registrou quedas na maior parte dos casos ontem. As ações de empresas de inteligência artificial apresentaram desempenho misto.
O índice S&P 500 fechou em leve baixa ontem, com a incerteza em relação ao Oriente Médio impulsionando os preços do petróleo para perto de US$ 107 e os rendimentos dos títulos do Tesouro a seus níveis mais altos desde 2007. O S&P 500 fechou em queda de 0,02%, o Nasdaq em alta de 0,01% e o Dow Jones em queda de 0,31%.
O S&P 500 e o Nasdaq se recuperaram das mínimas da sessão depois que a Reuters noticiou que negociadores dos EUA e do Irã estavam considerando uma saída gradual da guerra, que incluiria a reabertura do Estreito de Ormuz por Teerã e o levantamento do bloqueio econômico imposto por Washington ao Irã.
As megacaps doIA As reações foram diversas. Microsoft fechou em queda de 0,5% e Broadcom de 1,3%, enquanto Advanced Micro Devices subiu 2,4%. Plataforma Meta As ações subiram 4,5%, um dia depois de a empresa de mídia social apresentar um pequeno dispositivo portátil para uso com seu assistente de IA recém-lançado.
A Ásia está majoritariamente fechada devido a feriados. Tóquio registra alta de 1,2%. O euro perde força.
Com a diminuição das tensões, o índice de ações MSCI Ásia-Pacífico subiu 0,3%, com o Japão liderando as altas com +1,2%, enquanto os mercados Coreia do Sul, Taiwan e China continental estão fechadas devido a feriados.O índice Hang Seng de Hong Kong caiu 1%.
Lo yen O dólar se fortaleceu após a ministra das Finanças, Satsuki Katayama, comentar que o presidente dos EUA, Donald Trump, compartilhava das preocupações sobre a fraqueza da moeda japonesa. A moeda ganhou 0,3%, chegando a 158,40 por dólar. dólar O dólar estava a caminho de registrar seus primeiros ganhos semanais consecutivos em mais de três meses, graças à alta dos rendimentos dos títulos do Tesouro e às crescentes expectativas de novos aumentos nas taxas de juros pelo Federal Reserve, mantendo a moeda americana próxima de zero. máximos plurianuaisA força do dólar impulsionou oEuro atinge mínima de dois meses a US$ 1,1370, encaminhando-a para a terceira semana consecutiva de declínio, sua pior sequência de perdas desde o final de 2025. esterlina Fechou perto da mínima de três meses, a US$ 1,3220, e caminhava para seu pior desempenho semanal em quatro meses.'ouro permaneceu em torno de US$ 4.270 por onça.
Espera-se que os mercados de ações europeus abram em alta. Na Bolsa de Valores de Milão, as atenções estão voltadas para Fincantieri, Leonardo e Stellantis.
Espera-se que os mercados de ações europeus abram em ligeira baixa esta manhã, com base nos futuros do Eurostoxx 50 cotados a +0,9%.
AvioA Advent International concluiu a subscrição do aumento de capital reservado no valor de 109,4 milhões, atingindo uma participação de 6,54% e tornando-se a segunda maior acionista.
banco bpm. Segundo a imprensa, uma iniciativa conjunta do Unicredit e do Crédit Agricole é uma possibilidade, mas nada foi decidido.
EniO HSBC elevou seu preço-alvo de €24 para €25,50. Sua recomendação de manutenção foi confirmada.
ErgA empresa assinou um Contrato de Compra de Energia (Power Purchase Agreement) com a Glencore para o fornecimento de mais de 800 GWh na Polônia.
Fincantieri / Leonardo. A Orizzonte Sistemi Navali (Fincantieri 51%, Leonardo 49%) assinou um contrato com a OCCAR no valor aproximado de € 3,7 bilhões para o desenvolvimento, produção e estudos logísticos de dois destróieres DDX de última geração para a Marinha Italiana. Nas próximas semanas, a OCCAR assinará contratos de subcontratação com a Fincantieri e a Leonardo, no valor aproximado de € 1,8 bilhão e € 1,7 bilhão, respectivamente.
Correios da Itália, Telecom Italia. Na véspera do encerramento da oferta de aquisição, a Poste detinha 75,6% do capital da TIM, abaixo do limite de 90% exigido para o fechamento de capital.
StellarisA Cox Automotive prevê uma queda de 1% nas vendas do Stellantis nos EUA no terceiro trimestre.
