Richemont vendió el 47,5% de las acciones de Yoox Net-a-Porter (Ynap) en Farfetch, la plataforma minorista de moda de lujo en línea anglo-portuguesa, y la 3,2% para Symphony Global uno de los vehículos de inversión del empresario emiratí Mohamed Alabbar.
El anuncio provino del propio grupo de lujo suizo. Gracias a esta operación, por tanto, Ynap se convertirá en una red de distribución neutral. A cambio, Richemont e Ynap adoptarán las soluciones de la plataforma Farfetch.
“Esta inversión y el trabajo que haremos con las soluciones de la plataforma Farfetch para Ynap allanarán el camino para una adquisición potencial por parte de Farfetch, que crearía una cartera complementaria de destinos de lujo icónicos, atendiendo a diferentes demografías, puntos de precio y regiones. Me gustaría agradecer a Johann Rupert y Anton Rupert por su visión y espero trabajar en estrecha colaboración con ellos”, comentó José Neves, fundador de Farfetch.
“La operación tiene como objetivo convertir a Ynap en una plataforma neutral sin un accionista mayoritario”, se lee en una nota conjunta. “Es un paso significativo hacia la realización de un sueño que expresé por primera vez en 2015, que es construir una plataforma en línea independiente y neutral para la industria del lujo, que resultaba muy atractiva tanto para las marcas de alta gama como para su exigente clientela”, subraya Rupert.
Los detalles de la venta
Según Richemont, una vez completada la venta del 47,5 % del capital social de Ynap a Farfetch, la empresa recibirá entre 53 y 58,5 millones de acciones ordinarias Clase A de Farfetch, que se espera representen 10%-11% del capital social de Farfetch totalmente diluido y 12-13% del capital social emitido. Richemont también recibirá 250 millón de dólares en el quinto aniversario de la finalización de la fase inicial de la operación.
Una vez completada la fase inicial, Ynap estará libre de deudas y Richemont pondrá a disposición una línea de crédito comprometida por un máximo de 10 años para más 450 millones de dólares.
En cuanto a Alabbar, la empresa comprará la participación en Ynap a cambio de sus acciones en la empresa conjunta con Ynap en la región del Consejo de Cooperación del Golfo, lo que le permitirá a Ynap tomar el control total de sus operaciones en la región.
El negocio Online Flagship Store (OFS) de Ynap está excluido de la transacción y Richemont retendrá el riesgo y el retorno de esta división.
Se espera que la fase inicial de la transacción, sujeta a la aprobación de las distintas autoridades, se cierre a fines del año calendario 2023. El potencial segunda y última fase de la operación espera que Farfetch aumente su participación en el capital social de Ynap al 100 % a través de un mecanismo de opciones de compra y venta. En el caso de que Farfetch adquiera la totalidad de Ynap, Richemont tendrá derecho a nombrar un director no ejecutivo para el consejo de administración.
