Para reducir la incertidumbre y el importe de la ampliación de capital se Monte dei Paschi jugar la carta conversión voluntaria de bonos en acciones para el público minorista e inversores institucionales, para un gasto máximo de 4,4 millones.
Los pequeños ahorradores tienen Bonos MPS por importe de 2,6 millones de euros. Está claro que si esta masa de bonos (incluidos los emitidos para financiar la compra de Antonveneta) se convirtieran íntegramente en acciones, el tamaño del problemático aumento de capital de 5 mil millones se reduciría casi a la mitad. Esta es la más importante de las decisiones tomadas ayer por la junta directiva de Monte dei Paschi que duró nada menos que siete horas.
El consejo de administración también ha formalizado la cesión de la plataforma Mps para la gestión de préstamos difíciles a Cerved. Por otro lado, no hay certeza sobre el aterrizaje del fondos de capital soberanos o fondos internacionales, sobre la que sin embargo continúa la presión del nuevo consejero delegado Marco Morelli, que espera convencer a algunos de ellos para que suscriban la ampliación de capital cuando se haya superado el desconocido referéndum.
La operación con Cerved prevé la venta del 100% de la plataforma que gestionará tanto la morosidad sujeta a titulización por un total aproximado de 9 millones, como el 80% de los que se generarán en los próximos diez años. La contraprestación pactada por la venta de Julieta es igual a 105 millones, a los que se añadirá una ganancia de 66 millones ligada a la consecución de determinados resultados económicos. Cerved pretende financiar la operación mediante el uso de instrumentos de deuda, manteniendo sin cambios la política de dividendos anunciada al mercado. La transacción debería cerrarse dentro del primer trimestre de 2017. Sin embargo, el éxito está sujeto al éxito del aumento de capital de 5 mil millones de MPS, la desconsolidación simultánea de los créditos morosos y la autorización de las autoridades supervisoras. Además, la junta directiva de ayer también discutió los métodos de conversión de bonos subordinados.
El mercado no acogió con beneplácito las decisiones de la junta directiva de Mps y la acción a las 10:12 está perdiendo un 8,57% frente a Piazza Affari. Tendencia opuesta para Cerved que sube un 2,2 por ciento.
