Las listas de precios europeas se desploman en la última sesión de la semana, mientras el Covid obliga a muchos países a nuevas medidas restrictivas, Pfizer anuncia que reducirá las entregas de vacunas a la espera de mejorar sus capacidades de producción y China se reinicia con un confinamiento para 28 millones de personas. Un panorama que pesa sobre el petróleo y las acciones afines.
Para dar el empujón definitivo, a una sesión ya negativa, también fue el inicio de Wall Street en números rojos. La propuesta de Joe Biden de un plan de estímulo de 1900 billones de dólares ya no es suficiente para sostener el ánimo de los inversores, que cuestionan los recursos para financiar este plan y temen un aumento de impuestos. También decepcionante, en el ámbito económico, es la tercera caída mensual consecutiva de las ventas minoristas (-0,7% en diciembre frente a las expectativas de -0,1%). La producción industrial, por su parte, creció un 1,6% el mes pasado, el mayor aumento desde julio, pese a que el índice de la Fed aún no ha recuperado lo perdido desde el inicio de la pandemia del coronavirus.
Tres grandes bancos como Jp Morgan, Citigroup y Wells Fargo están en números rojos tras la presentación de sus datos trimestrales, aunque satisfactorios. JP Morgan registró un boom de beneficios (+42%).
Piazza Affari cierra con una pérdida del 1,13%, en 22.381 puntos y archiva una semana nerviosa también desde el punto de vista político, con la despedida de Italia Viva del gobierno de Conte y del primer ministro que buscará votos en el parlamento la próxima semana para intentar permanecer en la silla de montar de todos modos. El hecho de que se eviten por ahora las elecciones, que es el escenario más temido por los mercados, suaviza las tensiones sobre el diferencial, que en verdad nunca son demasiado marcadas. El diferencial de rendimiento entre los BTP a 10 años y los Bunds de la misma duración se redujo a 115 puntos básicos (-3,09%) y la tasa a 0,58 años italiana cayó, deteniéndose en el +XNUMX%.
Mientras tanto, el Gobierno anunció ayer un nuevo paquete de estímulo por valor de 32 millones de euros para apoyar la economía, elevando el objetivo de déficit presupuestario para este año, mientras que la nueva Dpcm tiene una prórroga para frenar contagios de varios tamaños y a partir del domingo habrá tres regiones en la zona roja (incluida Lombardía), 12 en la zona naranja y seis en la zona amarilla.
En el resto de Europa: Fráncfort -1,45; París -1,22%; Madrid -1,66%. Amsterdam perdió un 0,75%, el día de la noticia de la renuncia del gobierno de Mark Rutte, producto de un escándalo vinculado a las prestaciones por hijo. Londres -1%, con la pandemia que no deja tregua y a pesar de que los datos muestran una contracción menor a la esperada para la economía británica en noviembre. Las pérdidas en los sectores de minería, petróleo y gas pesaron en las listas europeas, tras las nuevas restricciones en China, que generan preocupación sobre la demanda del principal consumidor mundial de materias primas.
Los futuros de Brent marzo 2021 caen un 2,3% y cotizan en torno a los 55,12 dólares el barril. El contrato de oro también cae, febrero de 2021, -1,13%, 1830,40 dólares la onza. En el mercado de divisas, el dólar se mantiene bien afinado y está a punto de registrar la mayor ganancia semanal desde noviembre frente a un panel de divisas. Reuters escribe que los analistas esperan un mayor fortalecimiento a corto plazo, así como un aumento en los casos de Covid que frena el apetito por el riesgo.
El euro se desliza frente al dólar un 0,5% y el tipo de cambio se mueve en torno al 1,2. En Piazza Affari solo hay nueve fichas azules que se salvan de las ventas. Destaca sobre el resto de Banca Mediolanum, +2,22%, apoyado por la promoción a "comprar" de Goldman Sachs. En el sector de la gestión de activos, Banca Generali también destacó +0,67%. En el resto de la lista Enel +0,29%; ingenio +0,27%; Zumbido +0,19.
Prysmian inicia la larga lista de rebajas, -4,4%. El martes pasado las acciones habían perdido mucho terreno tras la colocación por parte de Clubtre del 3,73% del capital, pero luego repuntaron. Sin embargo, el balance semanal es fuertemente negativo, -8,07%. Saluda al Ftse Mib en descenso Fiat, -4,35%, que volverá el lunes con el nombre de Stellantis tras la fusión con Psa. El nuevo fabricante de automóviles debutará el mismo día en París, mientras que el martes en Nueva York (cerrado el día anterior por el Día de Martin Luther King Jr). En esta ocasión John Elkann y Carlos Tavares, respectivamente presidente y director general de Stellantis, tocarán la campana de apertura de las Bolsas de Valores.
Ferrari también retrocede un -2,55%. Las ventas golpean las acciones petroleras: Tenaris, -4,19%, Saipem -2,76%, Eni -1,93%. Entre los bancos Unicredit -1,82% (-6,14% en la semana). Atlantia vende el 1,66%, el día de la junta de accionistas para la escisión de Aspi. Fuera de la canasta principal, Cattolica rinde 1,17%. La empresa convocó a una junta directiva extraordinaria el domingo para trabajar en el plan de remedio después de los numerosos hallazgos destacados por la inspección del IVASS. Entre otras cosas, la autoridad destacó las deficiencias en materia de gobierno corporativo y gestión de riesgos, solicitando, en un plazo de 60 días, un plan que detalle todas las acciones a realizar para remover los temas críticos, fortalecer el sistema de gobierno corporativo, con un reemplazo profundo del directorio directores, y devolver la conducta de Cattolica y del grupo a una gestión sana y prudente.
