O Federal Reserve, como esperado, elevou as taxas em um quarto de ponto pela terceira vez em 2018. O banco central também retirou do balanço final o adjetivo "acomodativo" referente à política monetária em uso desde os tempos de Ben Bernanke. O governador Jerome Powell explicou que não há mais necessidade, diante de uma economia tão pujante, de reiterar o conceito: os dados dão esperança para três anos de crescimento. O presidente do Fed, respondendo a uma pergunta na conferência de imprensa, sublinhou que "a política não tem papel no processo de tomada de decisão da Reserva Federal" e que "foi mandatado pelo Congresso para fazer um trabalho importante para os americanos e as ferramentas para faça isso". Uma resposta curta a Donald Trump, que ontem criticou novamente o aumento da taxa. Mas ontem o presidente dos Estados Unidos descarregou especialmente na China, acusada de querer interferir nas eleições americanas e na Europa, que é branda demais com Teerã.
De fato, não faltam notas "dovish" nas comunicações do banco central. O seleto comitê que supervisiona a política monetária sinalizou que atualmente espera apenas três altas até o final de 2019 (a próxima, provavelmente, já em dezembro), contra as quatro já planejadas pelos mercados. Isso explica por que os bancos, os mais sensíveis à trajetória das taxas de juros, inverteram o rumo na última parte da sessão de Wall Street.
FREIOS GOLDMAN SACHS, RETIRADA DE OBRIGAÇÕES
O índice Dow Jones perdeu 0,4%, o S&P500 0,33% (de +0,5% na primeira parte da sessão. Nasdaq -0,21% Entre os piores, na cesta de blue chips, o Goldman Sachs (-1,5%).
As comunicações da Reserva Federal revigoraram os títulos: o rendimento dos títulos do Tesouro dos Estados Unidos a 3,05 anos afastou-se dos máximos do período, a que atingira no início da semana, esta manhã atingiu XNUMX %.
O dólar apreciou-se ligeiramente, esta manhã o cruzamento euro-dólar está em 1,175.
RECORDE NA ÁSIA NA COREIA, O YEN BRAKES TÓQUIO
Os mercados de ações asiáticos também tiveram um bom desempenho: o índice Ásia-Pacífico +0,3%, Seul +0,4% marca uma nova alta. Hong Kong -0,5%. Tóquio -0,7%, após atingir o recorde dos últimos oito meses, dobrou na final devido à recuperação do iene das mínimas do dia. O setor automotivo vai bem: o risco de tarifas americanas parece ter diminuído.
PETRÓLEO NÃO PARA, SAIPEM VOA
Durante a noite o petróleo voltou a subir, esta manhã nos mercados asiáticos negociou a 82,22 dólares o barril, nos máximos dos últimos quatro anos.
As reservas dos EUA subiram pela primeira vez em seis semanas na semana passada, mas o efeito depressivo sobre os preços do petróleo bruto durou pouco, já que o secretário de Energia, Rick Perry, reduziu as expectativas daqueles que esperavam uma liberação curta de parte das reservas estratégicas.
Ainda subindo na Piazza Affari Saipem: +0,5% para 5,33 euros, o maior valor desde janeiro de 2017. Eni +0,3% Tenaris -0,9%, comprou 47,8% da Saudi Steel Pipe, produtora saudita de tubos, por 144 milhões.
PLANO DE MILÃO AGUARDANDO A MANOBRA
Encerramento lento da Piazza Affari e das restantes bolsas europeias num dia vivido em clima de antecipação pela reunião do FOMC. A Bolsa italiana é uma exceção, ainda um campo de batalha entre a maioria verde-amarela e o ministro Giovanni Tria, aguardando o tempo X das contas públicas.
Em vésperas do Conselho de Ministros de amanhã sobre o novo quadro das finanças públicas, a Lega e o Movimento 5 stelle orientam-se a pressionar o ministro da Economia para que o défice de 2019 seja fixado em 2,4 por cento do PIB. Mas Giovanni Tria reiterou que o governo dará um "sinal de estabilidade" aos mercados financeiros ao apresentar amanhã novas metas de déficit e dívida. “Se perguntares muito o que ganhas [aumentando o défice] perdes em juros mais elevados” da dívida, alertou o ministro da Economia.
Enquanto isso, a S&P Global Ratings reduziu suas estimativas de crescimento para 2018 de 1,3% para 1,1% e de 1,2% para 1,1%. para 2019.
Em Milão, o índice perdeu 0,1%, para 21,646 pontos. Flat Frankfurt (+0,09%); Madrid +0,33%, Paris +0,61%.
MURDOCH DÁ UM ÚLTIMO ADEUS AO CÉU
Londres +0,14%. Depois de perder a corrida para a Comcast pelo controle totalitário da Sky, Rupert Murdoch decidiu também vender a participação de 39% detida pela 21 Century Fox na operadora de satélite por £ 11,9 bilhões. As ações da Fox subiram 1,02% em Wall Street, Walt Disney se saiu ainda melhor, +1,39% que comprará a Fox por 71 bilhões de dólares.
SPREAD PARA 230. LEILÃO HOJE LIGHT PARA BTPs
Na frente da dívida, foi uma sessão positiva, aguardando esclarecimentos sobre a manobra e os leilões de hoje de títulos de médio prazo.
Após uma mínima de 226,8 pontos-base, o spread fechou em 230 centavos. O rendimento do BTP de 10 anos é de 2,83%.
Às 11h, o Tesouro oferecerá 2 bilhões de Btp 5 e outros tantos títulos de 1,25 anos junto com CctEu por 2019 bilhão. Um pedido “leve” porque é um leilão às cegas: naquele momento dado que o governo ainda não colocou no papel o teto da dívida para XNUMX.
Ontem à noite no secundário em 1º de outubro de 2023, o cupom de cinco anos de 2,45% rendeu 1,999% de 2,4% (recorde desde dezembro de 2013) do último leilão, enquanto o de dez anos de dezembro de 2028 rendeu 2,84% de 3,25 (alta desde março de 2014) no final de agosto.
O LEILÃO 5G SVENA TELECOM ITALIA
Destaques na Piazza Affari Luxottica (+2,01%) e Pirelli (+1,38%).
Na retaguarda ficou a Tim (-2%) com volumes ligeiramente acima da média, pressionada pela evolução da corrida pelas frequências 5G: O nono dia de licitações fechou com um total de ofertas em 5,15 bilhões, mais que o dobro do receita mínima prevista na lei orçamentária para 2018.
Stm -1,64%: apesar da atualização do Deutsche Bank, os relatórios negativos sobre o setor vindos de Wall Street pagam.
A MEGA FUSÃO NÃO AQUECE UNICREDIT
Bancos globalmente negativos, mas sem movimentos particulares na pendência da manobra: o cabaz italiano sofreu uma queda de cerca de um ponto percentual face a +0,1% no setor europeu. Unicrédito perde terreno (-1,3%), ainda que esteja no centro dos rumores de uma grande fusão no próximo ano. A outra grande, o Intesa, perde 1,5%.
Destaque para o Credito Valtellinese (+2,6%): a instituição recebeu autorização do Banco da Itália para utilizar os modelos internos A-IRB para medir o risco de crédito para exposições a empresas e varejo.
AUTOGRILL pula antes de contar
Na galáxia da Benetton, a Autogrill vende 3,3% às vésperas dos resultados. Atlantia -0,7%, agora imune às constantes declarações dos políticos, nomeadamente em matéria de revogação de concessões.
Salini Impregilo cai 1,9% na sequência da hipótese de anulação do concurso para a terceira passagem de Génova.
Entre as ações menores, a Conafi salta +22% após as contas.
