Despesas de Natal disparadas, preços de petróleo e cobre também. Apple em apuros, bancos e General Motors descobrem que o reforma tributária dos EUA pode ser um bumerangue. Novidades não faltam no final da longa pausa natalícia, suficientes para animar a curta semana de preçários, a última de um ano repleto de satisfações que se encerrará, entre hoje e amanhã, com os primeiros leilões do Tesouro italiano de 2018 .
PETRÓLEO BRUTO ACIMA DE 66 DÓLARES, COBRE EM ALTA
A recuperação das commodities caracterizou os mercados asiáticos esta manhã. A explosão do oleoduto que leva ao terminal de Sidra, na costa mediterrânea da Líbia, provocou uma queda acentuada da produção (de 260 barris para não mais de 70) com repercussões imediatas nos preços do petróleo. Ontem à noite, o WTI ultrapassou os 60 dólares, enquanto o Brent negociou esta manhã a 66,63 dólares (+2,3%). O aumento de preço foi repassado para as cotações do petróleo. Em Wall Street houve altas entre 0,8 e 2.5% para Chevron, Exxon e Conoco Philips.
O preço do cobre também está em alta, alcançando o maior nível em três anos e meio, a 3 dólares a tonelada, aguardando a recuperação da demanda chinesa.
As bolsas chinesas avançam: Xangai e Shenzhen, com alta de 0,3%, estão prestes a fechar 2017 com alta de 22,5%. Encerrou Hong Kong, que em sua última sessão, no dia 22, revisou para cima o ganho do ano: +34,4%, recorde desde 2009.
Desempenho anual positivo também para o nikkei japonês (+22,5%), suportado por excelentes dados do emprego (os desempregados caíram para 2,7%, o valor mais baixo desde 1993) e da inflação, recuperando timidamente para 0,9%. Esta manhã, a Bolsa de Valores de Tóquio caiu ligeiramente (-0,2%) em linha com o fechamento de Wall Street.
SUPER NATAL NOS EUA, MAS WALL STREET ESTÁ FRACA
De fato, sinais conflitantes condicionaram os mercados americanos. O Dow Jones encerrou a sessão em queda imperceptível de 0,03%, S&P 500 -0,11%. Pior foi o Nasdaq (-0,3%).
As notas positivas vieram da frente de gastos de Natal. As vendas de Natal nunca foram tão boas tanto para o e-commerce quanto para o comércio tradicional. As compras pela web, segundo projeções dos dados tratados pelo observatório MasterCard, cresceram 18,1%, favorecendo a ascensão da Amazon (+0,7%), único gigante da internet em território positivo. As lojas de departamento também estão crescendo fortemente, com aumentos de faturamento entre 12 e 17%. Kohl's (+4,5%) e Macy's (+5%) subiram em Wall Street. Ganhos recordes também para Footlocker e Nordstrom.
VENDAS IPHONE X DESAPONTAM
A notícia negativa vem das listas de preços tecnológicos, começando pela Apple (-2,5%) após a publicação de um relatório do Taiwan Economic Daily que mostra que os embarques do iPhone X estão muito abaixo do esperado: não mais de 30 milhões de peças contra os 50 milhões esperados. A descida envolveu fornecedores da Apple, da Broadcom à Skyworks Solution, mas acabou infectando todo o setor de tecnologia, incluindo Facebook, Google, Alphabet e Netflix. Afinal, os grandes nomes do Vale do Silício estão entre os que menos serão beneficiados com a reforma tributária, pois já pagam em média apenas 24% dos lucros hoje.
Por falar em impostos, o Financial Times apurou que a reforma de Trump terá um forte efeito colateral para os bancos que ainda se beneficiam de créditos fiscais após a crise de 2008. As deduções, na verdade, terão de ser aplicadas às novas taxas de 21% e não em 35%, como no passado. O fenômeno também afetará a General Motors (14 bilhões de créditos).
BITCOIN EM ASCENSÃO, MAS ISRAEL PARA DE PESAR
As emoções continuam a explodir moeda eletrônica bitcoin, recuperou esta manhã para 15.865 dólares, ainda longe dos máximos (19.666) de 17 de dezembro.
O regulador do mercado de ações de Israel lançou procedimentos para proibir as empresas cujos "serviços principais" estão em moedas digitais de serem listadas na bolsa local, enquanto aquelas já listadas, mas que mudarão a maioria de suas operações para serviços de dinheiro digital, serão removidas da lista. . As razões prendem-se com os receios de bolha especulativa, mas também de fraude através da evasão do regulador.
HOJE 9 BILHÕES DE BOTS, AMANHÃ 7 BILHÕES BTP
A curta semana financeira na Piazza Affari será dominada pelos leilões do Tesouro, os primeiros a serem liquidados em 2018. Hoje, o ministério oferecerá BOTs de seis meses por 6,5 bilhões e Ctz por 2,5 bilhões. Amanhã será a vez do leilão de médio longo prazo: entre 5 e 7 bilhões distribuídos em BTPs de cinco anos, dois títulos de dez anos (junho de 2027 e agosto de 2027) e CctEu.
EM 2018 REDUÇÃO DE OFERTA (-30 BILHÕES)
Na tarde do dia 22, saíram as diretrizes de gestão da dívida pública, as últimas assinadas por Maria Cannata que em fevereiro deixará o cargo de diretora do Tesouro.
Em 2018, a procura de dívida diminuirá 30 biliões (184 biliões excluindo obrigações do Tesouro) mas a oferta líquida será positiva no segmento extralongo, dada a ausência de vencimentos de títulos a partir dos 15 anos. A meta é elevar o duration médio da dívida, atualmente de 6,9 anos, para 7 anos. No próximo ano haverá pelo menos uma emissão da BTP Italia com prazo de 6 anos.
NATAL AMARELO PARA O EURO. ESPADA DE DAMÓCULO EM ILVA
Na zona do euro, os compromissos mais importantes, agendados para sexta-feira, dizem respeito aos dados de inflação da Alemanha e da Espanha.
No dia 24, em Wall Street, o euro foi cotado por alguns minutos a 1,1558 em relação ao dólar, para depois corrigir para 1,1870. A agitação foi aparentemente causada pela entrada incorreta de ordens eletrônicas em um dia de muito pouco comércio.
Sempre quente, fora da Piazza Affari, a questão de Ilva. A agência Reuters informa que a Arcelor Mittal pediu a revisão do contrato de junho passado para prever expressamente o "risco judicial" como causa de nulidade.
Na zona do euro, os compromissos mais importantes, agendados para sexta-feira, dizem respeito aos dados de inflação da Alemanha e da Espanha.
