Vendas nas bolsas de valores europeias na sequência dos dados decepcionantes sobre o PIB italiano que levaram o país novamente à recessão, dos dados abaixo do esperado sobre a produção alemã e das palavras de hoje do presidente do BCE, Mario Draghi. O Ftse Mib deixou em campo 1,94%, afundado pela queda dos bancos, enquanto o spread Btp-bund voltou à tensão em 178 pontos base. Globalmente, a queda de 01,93% no índice All-Share queimou cerca de 9,2 mil milhões de euros, sobretudo devido à saída de fundos de investimento internacionais. Ontem o Milão já tinha perdido 12 mil milhões em capitalização.
Hoje o Tesouro anunciou que no dia 12 de agosto irá oferecer em leilão 7 mil milhões de BOTs de 12 meses e que o BOT trimestral não será oferecido. O valor é reduzido em relação ao dos títulos vencidos: às vésperas de meados de agosto, 8,625 bilhões de títulos anuais expiram.
Paris perde 1,36%, Londres -0,58%, onde o Banco de Inglaterra deixou hoje as taxas inalteradas em 0,5% e manteve o montante da flexibilização quantitativa para apoiar a economia igual a 375 mil milhões de libras. Francoforte -1%. Na Alemanha, a produção industrial aumentou 0,3% em Junho em comparação com o mês anterior de Maio, contra expectativas de um aumento de 1,4%. Na base anual houve uma queda de 0,5% com um aumento de 1,4% na base mensal.
Os investidores estão incertos quanto ao cenário económico, especialmente depois das palavras de Mario Draghi que sublinhou que os últimos dados mostram uma desaceleração no ritmo de crescimento. O presidente da Eurotower, que deixou as taxas inalteradas na reunião de hoje sobre política monetária, desequilibrou-se depois numa chicotada à Itália: Segundo o número um do Banco Central Europeu, a tendência negativa do nosso PIB foi determinada pela "fraqueza de investimento privado”, o que por sua vez reflete “a incerteza geral em torno das reformas económicas”: é por isso que “chegou a hora de os países da zona euro cederem a soberania à Europa no que diz respeito às reformas estruturais”. Como se dissesse: já que você não pode fazer isso sozinho, deixe que Bruxelas cuide disso para você.
No exterior a música agora parece diferente. Os pedidos iniciais de auxílio-desemprego nos EUA caíram 14, para 289 na semana passada, superando as expectativas dos analistas de uma leitura de 300.000. A média móvel de quatro semanas, por outro lado, caiu 4 unidades, para 293.500 unidades. Números que sustentam a hipótese de que o Fed pode acelerar a redução da ajuda aos mercados.
Em Wall Street, porém, o Dow Jones caiu 0,27%, o S&P500 0,14% e o Nasdaq está apenas ligeiramente acima da paridade +0,04%. O aumento das tensões geopolíticas, incluindo a situação na Ucrânia, está a pesar nos mercados globais. O petróleo WTI caiu 0,13%, para US$ 96,79 por ação. O ouro permanece quase inalterado em US$ 1.308,5 a onça.
Na Piazza Affari, a Moncler voa 6,26% após o trimestre que mostrou um crescimento sustentado nas receitas numa base comparável. Na esteira das jaquetas coloridas, moda online da Yoox +2,89%, sapatos da Tod's +2,04%. A Fiat também se destaca +1,39% após oito sessões consecutivas de quedas em que perdeu um total de 17%. O CEO Marchionne tentou ontem minimizar o risco de que muitos pedidos de retirada explodissem a fusão Fiat-Chrysler.Entre os apoiadores da operação, procurada pela Exor com seus 30% do capital, estão numerosos fundos da Blackrock e Ishare (os ETFs controlada pelo gestor americano), mas liderando a frente não está o Governo da Noruega, com as suas 27 milhões de ações, incluindo uma pequena quota do Banco Central de Oslo. Uma miríade de fundos que possuem percentuais pré-fixados do capital da Fiat são contra a operação, incluindo as posições compactas das gestoras Gmo e Ssga. Quem não tiver aprovado a fusão, incluindo os ausentes, tem até 20 de agosto para exercer a sua desistência e obter 7,7 euros por ação, contra uma cotação de bolsa de 6,5 euros.
Se o desembolso para a Fiat exceder 500 milhões de euros, a fusão fracassará e com ela também o direito de retirada. Em Milão, as vendas atingiram sobretudo os bancos. O Bper despencou mais de 13% apesar de a gestão de topo do instituto ter anunciado o regresso aos lucros no primeiro semestre do ano para 42,5 milhões de euros. Entre os piores desempenhos Bpm -7,83%, Banco Popolare -4,35%. O MPS deixou 3,6% no pregão enquanto aguarda a divulgação das contas em bolsa fechada. A Unipolsai foi suspensa pelo lado negativo e fechou em queda de 3,27% após as contas. Outras blue chips como A2a (-5,5%), Atlantia (-4,2%), Enel (-2,9%) também são ruins.
