Enquanto aguardam as comunicações do Federal Reserve esta noite às 20h, os mercados de ações estão distraídos com os relatórios trimestrais. Enquanto isso, em Wall Street, ocorre o embate entre os tradicionais donos do mercado, liderados por grandes corretoras, e as tropas do Reddit, um dos locais onde se concentram os milhares (ou dezenas de milhares) de comerciantes que, financiados por ajuda contra a crise, estão virando o mercado de cabeça para baixo, alimentando o risco de bolha. O campo de batalha mais recente é a GameStop, uma varejista de jogos eletrônicos com alta de 92,71% após o salto de 144% na segunda-feira. Um acerto de contas doloroso se aproxima.
Enquanto isso, as estrelas da tecnologia voltam a brilhar com as contagens. A marcha triunfal foi inaugurada ontem pela Microsoft: +5,2% após a Bolsa. Impulsionadas pela expansão das compras de computadores pessoais e pelo sucesso da nuvem por empresas e indivíduos, as receitas aumentaram 17%, para US$ 43,1 bilhões, com analistas esperando um aumento de menos de 10%.
A PANDEMIA RETÉM STARBUCKS E AMERICAN EXPRESS
No entanto, os efeitos da terceira vaga da pandemia fazem-se sentir. A utilização de cartões de crédito para jantares e viagens diminui, em detrimento dos proveitos da American Express (-4,13%). A Starbucks perdeu quase 5% depois de divulgar dados preliminares de vendas. A espera agora está voltada para os números da Apple, que esta noite pode anunciar um faturamento de mais de 100 bilhões de dólares.
Os índices estão estáveis: Dow Jones -0,07%, S&P 500 -0,15%, Nasdaq -0,07%. Os futuros do Dow Jones caíram esta manhã: -0,4%. A lista de preços da tecnologia se recupera. Ou seja, com a pandemia em alta, a economia do fique em casa (eletrônico, informático, social) em detrimento dosair (transportes, compras, bancos).
CHINA LIMITA VIAGENS PARA O ANO NOVO
Na Ásia, o índice Nikkei subiu 0,3%, o Hang Seng 0,2%, o índice CSI 300 de Xangai e Shenzen 0,3%. A China registrou o menor número de novas infecções desde 11 de janeiro, apenas 77. Ao que tudo indica, as autoridades de Pequim vão limitar ao máximo as viagens para os feriados do ano novo lunar, a partir do início de fevereiro: o Ministério dos Transportes pretende cortar os trens em circulação em 40%.
O petróleo Brent subiu 0,5%, para US$ 56,3 o barril. O American Petroleum Institute (API) estima um declínio nos estoques de petróleo dos EUA de 5,3 milhões de barris.
Eurodólar a 1,216, pouco comovido: a crise italiana, por enquanto, não surte efeito.
A CRISE NÃO PARA AS LOJAS (+1,16%), AUMENTA PARA 117
De fato, os mercados pensam como a Fitch: a agência de classificação acredita que as eleições antecipadas são improváveis, uma vez que o centro-direita sai como o vencedor das projeções. No front internacional, chega outra nota que desarma a situação. As previsões do FMI divulgadas hoje sinalizam que a economia dos EUA sairá da pandemia mais forte do que antes; mesma previsão para a China.
Neste contexto, as casas de investimento suspenderam o julgamento da Itália. “A fase de instabilidade política – sublinha Kepler Chevreux – chega na hora errada, mas a probabilidade de eleições antecipadas continua muito baixa, mesmo no atual contexto”.
“Eleições antecipadas ainda são vistas como improváveis”, acrescentaram especialistas do Deutsche Bank. Como consequência, o spread caiu para 117 pontos base, de 122 ontem, confirmando que o mercado parece focado em uma nova missão para Giuseppe Conte.
A Piazza Affari pára no patamar dos 22 mil pontos (21.987), fechando em 1,16%.
FMI: EM 2021 PIB CRESCIMENTO DE APENAS 3%
A recuperação da Itália, segundo o FMI, vai parar em 3% (contra os +5,2% esperados em outubro). Uma recuperação relativamente modesta quando comparada com as estimativas de queda de 9,2% em 2020 (as estimativas anteriores eram piores: -10,6%). A tendência deve melhorar em 2022 (+3,6%, contra +2,6% em outubro).
No resto da Europa, Frankfurt subiu (+1,66%); Paris (+0,94%) e Madrid (+0,78%). Londres ficou para trás (+0,21%), também devido ao salto da libra, num contexto de maior propensão ao risco e de enfraquecimento do dólar.
Observe o desempenho do Ubs: +2,40% em Zurique após anunciar uma recompra de 4,5 bilhões de dólares.
A Linde, gigante do gás industrial anglo-alemão-americano, também aumentou seus dividendos e anunciou a recompra de ações por seis bilhões de dólares.
LVMH +1,2%: GRANDES MARCAS EM RECUPERAÇÃO
A LVMH (+1,22%) registrou uma queda de 3% nas vendas no quarto trimestre, em linha com as estimativas, graças a um boom nas receitas de grandes marcas como Louis Vuitton, que compensou o fraco desempenho das lojas duty free. No quarto trimestre, a LVMH registrou vendas de € 14,3 bilhões.
HOJE O LEILÃO BOT, BOND DA ESLOVÊNIA AOS 60 ANOS
O bom tom dos BTPs se reflete não só no spread, mas também nas compras de papéis italianos às vésperas dos leilões de final de mês.
Espera-se que os rendimentos do Bot semestral (em leilão hoje) subam, que no final foi cotado a -0,43% de -0,52% da colocação de dezembro, quando atingiu um novo mínimo histórico.
A Áustria e a Grécia obrigaram um conjunto de bancos a emitir um novo título do governo de 10 anos, enquanto a Eslovênia um de 60 anos.
EFEITO ORCEL NO UNICREDIT: +4,15%
A vontade de recomeçar é tanta que, ao que tudo indica, Andrea Orcel, já definido como o Cristiano Ronaldo dos banqueiros de investimento, se ofereceu para trabalhar de graça no primeiro ano na Unicredit (+4,15%), caso o conselho de administração institua em A piazza Gae Aulenti confirma hoje sua nomeação para suceder Jean-Pierre Mustier. Os jogos estão feitos: Orcel, apoiado por Leonardo Del Vecchio e pelas duas fundações Cassa Torino e Verona, venceu Fabio Gallia. É provável que a crise do governo italiano tenha oferecido a oportunidade de prosseguir com a nomeação, limitando a pressão política por uma fusão com Monte Paschi, apreciada pelo Pd (e pelo novo presidente Padoan), mas desaprovada por Del Vecchio, o principal acionista do instituto. Siena será o primeiro dossiê na mesa do banqueiro romano de 57 anos, que tem pendente um processo de 100 milhões de euros, pedido como indemnização por perdas e danos pela omissão à frente do Banco de Santander depois de Orcel ter deixado o cargo no Ubs. No entanto, a disputa estaria em vias de ser resolvida e o acordo poderia fechar com um cheque de 47 milhões para Orcel, que assim poderá se dar ao luxo de trabalhar o primeiro ano de graça (ou quase).
Também subiram Popolare Sondrio (+4%), Bper (+2,78%), Mediobanca (+2,41%), Banco Bpm (+1,57%). Mps pouco movimentados (+0,19%).
GENERALI, HOJE O AFTER DE COURTOIS
Generais +1%. Francesco Gaetano Caltagirone aumentou sua participação para 5,4%. O conselho de administração da Trieste está agendado para hoje e terá de aprovar a nova estrutura de gestão à luz das renúncias do gerente geral, Frédéric de Courtois, e do diretor de investimentos, Thimoty Ryan: homens-chave do CEO do grupo , Philippe Donnet, que estão prestes a deixar o grupo.
Dia positivo também para Nexi, que fecha o pregão em alta de 3%. Depois das perdas da véspera, os industriais se recuperaram: Pirelli +3% e Leonardo +2,92%.
GOLDMAN SACHS PROMOV SAIPEM
Entre as melhores ações Saipem (+1,96%). A Goldman Sachs aumentou o preço-alvo de 2,4 para 2,8 euros, confirmando a recomendação de compra. O preço-alvo aumenta devido à mudança na avaliação de 2020-2022 para 2021-2023. No entanto, as estimativas do ebitda são reduzidas em 6% em 2020 e 8% em 2021 para refletir um maior impacto do Covid-19 na lucratividade. O julgamento positivo dos analistas veio para impulsionar as ações. A Goldman Sachs elevou o preço-alvo para 2,80 euros.
Tenaris também está avançando (+1,7%). O Goldman Sachs reduz o julgamento para neutro, preço-alvo de 7 euros.
JERSEY PRETO PRYSMIAN, PIAGGIO CELEBRA A NOVA GAMA
A camisa preta do dia vai para a Prysmian (-3,8%), que colocou títulos indexados a ações por 650 milhões de euros e recomprou títulos em circulação por 250 milhões.
HOJE O ADEUS AO FINCANTIERI/STX
Pouco movimento Fincantieri, às vésperas de romper as negociações com os Chantiers de l'Atlantique. O projeto de criar o Airbus do mar quebrou na resistência parisiense.
À luz da Cementis (+7,65%): a Kepler Cheuvreux subiu o preço-alvo de 8 para 8,4 euros, confirmando a recomendação de compra. Dinheiro também para a Piaggio (+3,39%), que celebrou a apresentação da nova gama de comerciais ligeiros de quatro rodas.
