O MUNDO CONFIA NOS BANQUEIROS CENTRAIS. TAMANHO BPM. UM NOVO AMARELO PARA A FONSAI
O Fed está prestes a entrar em ação. Segundo o The Wall Street Journal, Ben Benanke pretende implementar novos estímulos para a economia a partir da próxima reunião do FOMC em 31 de julho. O impulso decisivo nessa direção poderia ter chegado ontem à noite, com os mercados fechados.
A Apple vendeu "apenas" 26 milhões de iPhones no trimestre (+28%), com uma desaceleração acentuada no crescimento em relação aos trimestres anteriores. A meta esperada (30 milhões de “peças”) não foi atingida, e é a primeira vez. Os lucros ficaram assim 10 por cento abaixo das previsões: a ação, no after hours, sofreu uma queda de 5 por cento, o que, dado o peso da Apple nas listas americanas, sugere uma nova sessão sob a bandeira do Bear. Ontem à noite a sessão fechou em baixa: Dow Jones -0,82%, S&P -0,90% e Nasdaq -0,94%.
As bolsas asiáticas não escapam à pressão baixista: o índice de Tóquio registra uma queda de 1,20%, o de Hong Kong cai 0,9%. Até o FMI deu o alarme sobre a desaceleração da economia chinesa. O epicentro da crise continua naturalmente a ser a Europa, à mercê das pressões dos mercados financeiros, a começar por Itália e Espanha.
A exacerbar as tensões ontem foi o boato segundo o qual será impossível para a Grécia cumprir os seus compromissos, e por isso o país terá de enfrentar uma nova reestruturação da dívida. Entretanto, a Moody's baixou a perspetiva do fundo EFSF, o único escudo ativo atualmente nas mãos da UE que tem uma tesouraria (cerca de 15 mil milhões) para intervenções de emergência.
Madri deu uma medida do estado de confusão, senão da total confusão da diplomacia, com uma nota sobre a declaração conjunta entre Espanha, Itália e França para "aplicação imediata" dos acordos no final de junho. Tanto Paris quanto Roma declararam que "não estavam cientes da iniciativa". Enquanto isso, os sinais de alarme das regiões espanholas se multiplicam. O Barcelona, em particular, prepara-se para pedir ajuda a Madrid no valor de 42 mil milhões.
Em suma, muito poucos acreditam numa recuperação em Madrid sem uma intervenção massiva do BCE. As pressões nesse sentido também se multiplicam de Washington, tanto do Fed quanto do Fundo Monetário. Por enquanto, porém, a coordenação a nível europeu deixa a desejar. Mesmo entre as autoridades de supervisão, incapazes de coordenar as vendas a descoberto. A Espanha proibiu ontem a venda a descoberto por três meses em todos os títulos e também em derivativos, a Itália apenas por uma semana e apenas em títulos financeiros.
Neste contexto de incerteza, as vendas continuam a martelar os mercados financeiros de Itália e Espanha. Enquanto as bolsas de Londres, Paris e Frankfurt apresentam ligeiras quedas, entre -0,45 (índice Dax) % e -0,87% (o francês Cac 40), o índice Ftse/Mib da Piazza Affari cai 2,71% e o Ibex de Madrid cai 3,49%. Durante o dia o índice caiu para 12.299,99, marcando a nova mínima absoluta do índice, abaixo dos 12.332 pontos de 9 de março de 2009, o ponto mais baixo da crise após a falência do Lehman Brothers. Se, por outro lado, você olhar o antigo índice Comit, a bolsa italiana acabou em níveis que não via desde 1996, 16 anos atrás.
Pela manhã, o leilão de títulos do governo espanhol foi concluído, mas a taxas crescentes. O spread Btp/bund subiu para 545, mesmo patamar de novembro passado quando houve o handover entre Silvio Berlusconi e Mario Monti. O espanhol entre bonos e bund viaja em vez de 638 pontos acima do fechamento da noite passada. Os BTPs de 10 anos atingiram 6,5% pela primeira vez desde janeiro e os bônus 7,45%. Hoje, a Alemanha está lançando uma emissão de Bund de 30 anos.
Na Piazza Affari, a tentativa de recuperar os bancos falhou. As ações do setor caíram todas, com exceção de Banca Popolare di Milano, alta de 0,5% na pendência do novo plano industrial anunciado à noite. As metas previstas para 2015 preveem: lucro líquido consolidado de cerca de 270 milhões, com core tier 1 acima de 9% (+100 pontos base), receita operacional de 1,76 bilhão (+6,9% de média anual) e custos de 980 milhões (-1,6% ). A redução de custos prevê uma intervenção decisiva nos custos com pessoal (-10% em 2015), que afetará 3 mil colaboradores. Destes, 2.300 serão destinados a 'planos de conversão e formação', enquanto 700 sairão do banco com 'incentivo à saída de todos os titulares de pensões' e adesão ao fundo de solidariedade.
Intesa cai 4,1%, Mediobanca -6,75% Banco Popolare -4,89% Monte Paschi -4,16%. Unicredit -4,03%. Grande desconto para Geral -3,55%.
As ações envolvidas no projeto de integração que dará origem ao segundo maior grupo segurador italiano movimentaram-se a duas velocidades: Unipol caiu 16,7%, enquanto Fondiaria-Sai ganhou 9,6%. No final da sessão, chegou a notícia da saída de Palladio da estrutura acionária da FonSai.
Enquanto isso, explode no Ministério Público o “amarelo” da carta sobre a indenização de 45 milhões para os Ligresti, que teria sido assinada por Alberto Nagel, em nome do Mediobanca, e Salvatore Ligresti em 17 de maio passado, alguns dias antes da decisão do Consob de excluir do direito de afastamento da família. O Mediobanca nega a existência do acordo, surge um documento não assinado apreendido à advogada Cristina Rossello, secretária do conselho de administração do Mediobanca. Em seguida, Jonella Ligresti mostra aos promotores a gravação de uma entrevista com o advogado feita sem o conhecimento do profissional. A continuação dos próximos episódios.
Nas bolsas europeias, os seguros (Stoxx no setor -1,3%) e os serviços públicos (-1,2%) caíram sobretudo. As ações de tecnologia estão em alta (+0,8%), lideradas por Nokia, alta de 4,5%.
Na Piazza Affari o título técnico por excelência, StM, caíram 4,31% após os resultados trimestrais anunciados esta noite. A perda foi de US$ 75 milhões, em linha com as expectativas dos analistas. Mas o cenário para o terceiro trimestre é fraco também por conta da desaceleração dos pedidos das montadoras chinesas. Impregile-o caiu 1,4%, apesar de a empresa ganhar um contrato de US$ 650 milhões para construir uma ponte na Califórnia.
O deslizamento de terra continua A2A –7,44% e Conjunto de mídia -4,65% para 1,19 euros. Abaixo Enel Verde Potência -4,94% e Terna -2,88% que anunciará os resultados do trimestre à tarde. Enel cai 4,6%, Atlantia -3,1% casas de repouso -2,5%. Entre os industriais sobe Pirelli +4,5%, em vésperas da apresentação das contas trimestrais na quinta-feira. O título foi apoiado por uma nota do Morgan Stanley confirmando a classificação de "excesso de peso". Abaixo decreto -3,3%.
