E cinco. O índice S&P500 marcou a quinta alta consecutiva na noite desta quarta-feira, o trigésimo quarto recorde de 2021. Na esteira dos números da principal lista dos EUA, o Touro aguarda com confiança os dados do emprego cuja primeira leitura chegará à tarde. Tamanha euforia não combina com as bolsas asiáticas que fecharam o primeiro semestre às escondidas: desde janeiro o ganho na região Ásia-Pacífico é de 5,8% contra 14,7% do índice global MSCI. O discurso de Xi Jinping na abertura das comemorações do centenário do partido não leva ao otimismo: vencida a guerra contra a pobreza, disse o presidente, agora é preciso construir uma sociedade socialista. Enquanto isso, porém, estamos prontos para "esmagar" aqueles que querem se intrometer em nossos assuntos. Enquanto isso, com exceção da Coreia do Sul, a recuperação desacelera à medida que aumenta a pressão da variante delta:
PMI CHINÊS RETEM: É A PRIMEIRA VEZ DEPOIS DE 13 MESES
Início contrastado do terceiro trimestre para as bolsas asiáticas: o Nikkei de Tóquio perde 0,3%, o Hang Seng de Hong Kong 0,6% e o CSI 300 das bolsas de Xangai e Shenzen 0,1% e o Kospi de Seul 0,2%. Em paridade o BSE Sensex de Mumbai.
A propagação das variantes da epidemia pesa muito. O índice Caixin IHS Markit sobre expectativas de pequenas e médias empresas manufatureiras na China registrou sua primeira queda em junho, após 13 meses consecutivos de alta, caindo de 51,3 para 52: o consenso foi de 51,9.
APENAS EXPORTAÇÕES DA COREIA DO SUL BRILHA +40%
Os PMIs de manufatura da Markit para a Malásia e o Vietnã caíram para as mínimas do ano, já que a atividade econômica em Taiwan também caiu acentuadamente. Nenhum sinal de fraqueza da Coreia do Sul, onde o índice PMI melhorou ainda mais e as exportações aumentaram 40% ano a ano, contra +34% das previsões.
ALTAS DO DÓLAR VS YEN, PETRÓLEO AO VIVO
- Os futuros de Wall Street estão estáveis esta manhã. Ontem o Dow fechou +0,61%, o S&P +0,13%. O Nasdaq caiu -0,17%.
- Nos últimos três meses, o S&P subiu 8,2% (+14,5% desde janeiro, o segundo melhor resultado desde 1998).
- Em grande evidência Wal-Mart + 2,7% após o sinal verde para a venda de insulina.
- O dólar sobe para novas máximas em relação ao iene.
- a Nota do Tesouro de dez anos está pairando abaixo do rendimento de 1,50% e também a curva de taxas, medida pelo diferencial entre dois anos e dez anos, não se moveu em relação a ontem, em 122 pontos base.
- O ouro recupera força, a 1.774 dólares a onça.
- Petróleo WTI a 73,7 dólares o barril. A Reuters escreve que a OPEP + está considerando a possibilidade de adiar o retorno a um nível de produção pré-pandêmico para além de abril de 2022.
TRUMP INCRIMINADO PELO JUIZ DE MANHATTAN
Espera-se que o tribunal de Manhattan indicie hoje a Trump Organization e seu diretor financeiro, Allen Weisselberg, por crimes fiscais. Entre as infrações estão uma série de benefícios aos altos dirigentes, como apartamentos, carros e mensalidades escolares
AÇÕES, QUINTO TRIMESTRE DE GANHOS PARA O TOULO
As bolsas mundiais completaram o quinto trimestre positivo consecutivo com parcial de 6%: uma sequência tão longa não ocorria desde o início de 2015, quando foram seis trimestres positivos.
O desempenho desde o início do ano aumentou para +11,70%. Desde o início do ano, praticamente todas as principais ações que compõem o índice MSCI World Europe subiram e Wall Street dominou o cenário com ganhos de dois dígitos. O índice FtseMib da Piazza Affari é de cerca de +14%.
Entre as raras exceções, com desempenhos negativos desde XNUMXº de janeiro, estão apenas os mercados menores, que pouco ou nada impactam no desempenho total. Na Ásia: Nova Zelândia, Malásia, Filipinas, na América: Chile, Peru, Colômbia e na Europa Portugal, Turquia.
O Japão não está participando do rali, quase inalterado. E a China também não, com uma tímida alta de +4,50%.
EUROPA, INFLAÇÃO SOB CONTROLE: CÂMBIOS A TODA VELOCIDADE
Bolsas fracas ontem na metade de meados de 2021. Previsivelmente devido à necessidade dos gestores reequilibrarem as carteiras após um semestre brilhante para o mercado de ações, mas decepcionante para os títulos. Os temores sobre a difusão da variante Delta às vésperas da introdução do passe verde também pesaram. A confiança no futuro próximo foi restaurada pela estimativa rápida do Eurostat sobre a inflação: +1,9% a tendência, abaixo do valor de maio (+2%) e em linha com as expectativas. A inflação europeia se estabilizou em junho e o pico inicial de preços diminuiu. – comenta Ben Laidler da eToro- Isso reduz a pressão sobre o Banco Central Europeu (BCE) e apoia o aumento contínuo das ações europeias.” Como resultado, não esperamos ver as taxas de juros do BCE tão cedo ou começar a reverter seu Programa de Emergência Pandêmica (PEPP), que atingiu seu nível mais alto de compras em um ano na semana passada. Tudo isso deve apoiar as perspectivas de maior força nas ações europeias, que vemos se beneficiando da forte recuperação econômica, foco cíclico da indústria e avaliações com desconto”.
MILÃO -1,01%, CONFINDUSTRIA: A RECUPERAÇÃO A CELEBRAR
- No final, o Milan perdeu um ponto percentual (-1,01%) parando em 25.102 pontos.
- A fase de crescimento dos preços da produção industrial continuou em maio, segundo dados divulgados na quarta-feira pelo Istat: +1% na comparação mensal e +8% na comparação anual. Em abril, as altas foram de 1,3% e 6,8%, respectivamente. Numa base anual, “a forte tendência de subida dos preços dos produtos energéticos e da metalurgia e produtos metálicos” contribui para a aceleração, refere o Istat.
- Segundo o Centro de Estudos da Confindustria, a aceleração da campanha de vacinação aliada à consolidação em curso da atividade industrial faz com que o PIB italiano esteja em recuperação decisiva já no segundo trimestre, superando as expectativas de alguns meses atrás. Os especialistas estão convencidos de que a recuperação se fortalecerá no terceiro e quarto trimestres de 2021.
GRAND VISION VOA +13,8% APÓS ESSILORLUXOTTICA BLITZ
- Descontos semelhantes para Frankfurt -1%, Madrid -1,08% e Paris -0,9%. Amsterdã -0,64% e Londres -0,67% se saem um pouco melhor. O saldo semestral é, em todo caso, positivo e percentual de dois dígitos para quase todas as listas.
- Fly Grand Vision +13,8% depois que a EssilorLuxottica decidiu prosseguir com a aquisição esperado nas mesmas condições pré-pandêmicas. As ações da EssilorLuxottica subiram 1,2%.
SPREAD CAI, BTP YIELDS CAEM EM LEILÃO
- O BTP de 5 anos cai para +0,12%.
- O setor secundário foi bem: o spread entre BTPs de dez anos e Bunds de mesma duração caiu para 107 pontos base e a taxa do título italiano fechou em +0,82% - 4 pontos base.
- No lado primário, a demanda por BTPs foi boa pela manhã e os yields caíram. O Tesouro emitiu a nona tranche do BTP de 5 anos por 3 bilhões com uma queda de 5 centavos para 0,12%. Foi também colocada a décima primeira tranche do BTP a 10 anos: contra pedidos de 2,332 mil milhões, o montante emitido foi de 1,5 mil milhões enquanto a yield situou-se em 1,56%. O BTP de dez anos com vencimento em 01/04/2031 também foi reaberto: a décima segunda tranche, cedida por 1,5 bilhão contra uma demanda total de 2,348 bilhões, obteve um rendimento bruto de 0,81%.
JUVE PEDE 400 MILHÕES: ÁGUA PERTURBADA NA BOLSA
Na véspera do Itália-Bélgica em Wembley, o futebol invade hoje os circuitos eletrônicos da Piazza Affari. O conselho de administração da Juventus aprovou ontem um aumento de capital de 400 milhões de euros. Na mesma reunião foi anunciada a chegada de Maurizio Arrivabene da Ferrari com todas as responsabilidades da área esportiva. A operação, explica um comunicado de imprensa, “servirá para fazer face ao impacto económico global dos efeitos negativos diretos e indiretos da pandemia nos anos entre 2019/22 atualmente estimados em 320 milhões de euros”. A Exor cobrirá a operação proporcionalmente (por 63.12% do capital social). Uma queda acentuada no mercado de ações é provável hoje, mas o clube tem ombros fortes, torcedores e aliados financeiros (ver Banca Imi). O CEO Arrivabene, aliás, soa como garantia de uma gestão mais rigorosa.
COOPs compram apenas 1% da UNIPOL
Num dia de descidas generalizadas para todos os preçários, as ações da Unipol destacaram-se contra a tendência +6,37% depois de a Koru ter lançado uma operação de compra de até 24 milhões de ações ordinárias, equivalentes a cerca de 3,35% do capital social do grupo com o objetivo não declarado de conseguir uma fusão com a UnipolSai (+2,96%). Por enquanto as Coops adquiriram a oferta de 1%.
BENS GERAIS E EXOR. VOCÊ ECONOMIZA BPER
Sobe também para Generali +0,57%: Jp Morgan elevou sua recomendação de neutro para sobreponderado, com preço-alvo de 18 para 21 euros.
Exor +1,17% está em território positivo. Entre os bancos, o Bper é economizado +0,36%.
No vermelho, na prática, todas as outras fichas azuis. A Enel desacelera -2,37%, apesar da Mediobanca Securities confirmar a recomendação de superação da ação e o preço-alvo de 9,1 euros.
A gestão de ativos refaz: Banca Mediolanum perde 2,43%, Azimut 2,2% e Banca Generali 1,34%.
Na frente bancária, Unicredit -1,52% e Intesa Sanpaolo -1,34% sofrem. Também vendas em utilitários.
Conjunto de mídia +1,4%. A empresa assinou um acordo plurianual com a Tim para a distribuição não exclusiva do aplicativo Mediaset Infinity na plataforma Timvision. A ação encerrou a sessão de hoje na Piazza Affari com uma valorização de 1,4% para 3,044 euros.
TRAVOLTA SAFILO, BLACKSTONE PEDE RCS POR 600 MILHÕES
Forte queda para a Safilo -13,88% após o anúncio do próximo aumento de capital de 135 milhões com o objetivo de reembolsar o empréstimo ao acionista Hal e aproveitar "novas oportunidades de crescimento" também por meio de fusões.
RCS -0,84%. O fundo Blackstone pediu ao grupo editorial milanês e à Cairo Communication, empresa de Urbano Cairo, 600 milhões de dólares. A privada norte-americana decidiu reunir em uma única ação perante a Suprema Corte de Nova York as ações de indenização relacionadas à não revenda do imóvel na via Solferino para a Allianz.
Na Aim, a Labomar brilhou +6,07% após a aquisição de 70% do Grupo Welcare, atuante na produção de produtos para cuidados com a pele.
