La banque centrale américaine augmenté le coût de l'emprunt, comme prévu. Le taux d'intérêt de 75 points est maintenant à 3-3,25 %, le plus élevé depuis 2008. Mais la pression ne s'arrêtera pas là: en fin d'année, selon la Fed, les taux atteindront 4,4%, pour s'établir ensuite à 2023% en 4,6. Je suis des chiffres supérieurs aux attentes des analystes.
Les annonces de Powell ont eu un effet immédiat sur les listes de prix. Le Bourses européennes, de retour d'une séance haussière (sur Piazza Affari l'indice Ftse Mib +1,2% à 22.035 XNUMX points) se préparent à une pluie de vente: le future Eurostoxx signale un départ à -1,7%.
Les produits dérivés sur les listes américaines ont également été négatifs. Hier, après une séance en dents de scie, les marchés new-yorkais ont clôturé sur un signe moins : S & P -1,7% Nasdaq -1,8%.
Les taux sont également en hausse au Royaume-Uni, en Suisse et en Norvège. Seul le Japon résiste
Le resserrement des marchés va se poursuivre aujourd'hui. Là Banque d'Angleterre augmentera les taux d'un demi-point, tout comme le Banque de Norvège. Suisse les États-Unis suivront avec une augmentation d'un demi-point. L'exception est Japon, qui a décidé de confirmer la politique de taux d'intérêt zéro.
Dans la nuit l'échange des yen il a glissé à 185,13 contre le dollar, un plus bas en 24 ans. La livre se porte moins bien, ayant glissé aux niveaux de 1985. L'euro est également en baisse, juste au-dessus de 0,98 contre la devise américaine, le plus bas des vingt dernières années.
Moscou -4,7% : une file d'attente de 35 kilomètres de personnes en fuite
La chute des marchés est évidemment aussi liée à la Les menaces de Poutine. Le président russe a annoncé la mobilisation de 300 XNUMX réservistes qui seront déployés sur le front ukrainien, ajoutant que le pays est prêt à utiliser tous les moyens pour se défendre face à l'Occident. Là Bourse de Moscou subit une nouvelle forte baisse (-4,7%).
Quelques heures après les propos de Poutine, les billets d'avion pour les vols au départ de la Russie se sont littéralement vendus : les destinations préférées des citoyens en fuite sont Dubaï, Istanbul et Doha. Ce matin, à la frontière avec la Finlande, la file d'attente pour quitter le pays atteignait 35 kilomètres.
La courbe des taux US est inversée
Les annonces de la Fed ont eu un effet perturbateur sur la fin à court terme de la Dette américaine: le bon du Trésor à deux ans a atteint un rendement de 4,15%, contre 3,98% hier, à la fin de la séance il était de 4,11%. Calme sur les maturités plus longues : le 3,54 ans est remonté à 55%, plus ou moins les niveaux de la veille. La courbe des taux, du fait de ces stress, s'est encore plus inversée, l'écart XNUMX ans-XNUMX ans est à XNUMX points de base.
Schnabel (BCE) : vers une hausse entre 0,50/0,75%
La pression se fait également sentir sur obligations de la zone euro. Spread d'hier maîtrisé à 224 points de base. Mais la balle passe maintenant à la BCE et les faucons se font entendre : l'inflation est encore trop élevée et donc les taux d'intérêt doivent continuer à monter, a déclaré Isabel Schnabel. "Une récession imminente aurait un effet modérateur sur l'inflation", a déclaré Schnabel dans une interview accordée au site Web allemand t-online. "Cependant, le point de départ des taux d'intérêt est très bas, il est donc clair que nous devons continuer à les augmenter." Les attentes du marché tablent sur une hausse de 50/75 points de base en octobre.
L'Asie se retient, Hong Kong suit le dollar américain
La politique monétaire et les tensions macroéconomiques influencent tous les marchés boursiers.
A Tokyo l'indice Nikkei baisse (-0,6%), malgré la faiblesse du yen. L'index CSI 300 des listes de Shanghai et Shenzhen perd 0,8 %. Kospi de Séoul -1%. ESB Sensex de Mumbai -0,2%.
L'indice boursier Hang Seng de Hong Kong perd près de 2 %, à 18.089 2011 points, le plus bas depuis décembre 75. Ce soir, l'Autorité monétaire de l'ancienne colonie a relevé ses taux de 3,5 points de base, à 2008 %, avec effet immédiat et parallèlement à la mesure adoptée par la Fed, portant le coût d'emprunt sur le marché local au plus haut niveau depuis la crise financière de XNUMX. "Il y a une forte probabilité que Hong Kong enregistre une croissance négative du PIB cette année", a averti le secrétaire aux Finances Paul Chan.
Ralentir la ruée vers le gaz en Europe
Petrol Brent et WTI en hausse de 0,5% après deux sessions consécutives de baisses. Le brut texan se négocie à 83,3 dollars le baril. Brent à 90,2 $. Reuters rapporte qu'au moins trois grandes raffineries appartenant à l'État, plus une privée, envisagent d'augmenter la production pour répondre à une augmentation de la demande attendue le mois prochain.
Scénario toujours très volatil sur gaz naturel. Celui des Etats-Unis perd 0,6% à 7,73 dollars. Le gaz européen a perdu 2,3% à 189 euros le MWh, mais les déclarations belliqueuses de Poutine l'ont fait grimper à 214 euros dans la matinée.
Ça se passera sur la Piazza Affari : Telecom, Leonardo, Nexi
Toujours sous tension Télécom (+5,71%), hier en fibrillation face aux mouvements du secteur des télécommunications déchaînés par les rachats de Xavier Niel (Iliad) qui a acquis 2,4% de Vodafone.
Dans la grande poussière aussi Leonardo (+5,54%) dans un contexte de course généralisée dans le secteur de la défense.
A l'honneur aujourd'hui nexi, l'un des soumissionnaires pour la division des paiements de Banco Sabadell en Espagne, rapporte Reuters.
Banco BPM. L'accord entre actionnaires prévoit de demander un siège au conseil d'administration qui quittera l'assemblée en avril 2023.
Atlantia. Dans le cadre de l'OPA volontaire promue par Schema Alfa, la Banque d'Italie a délivré les autorisations nécessaires à l'acquisition d'une participation indirecte qualifiée dans Telepass.
Aeffé il prévoit d'augmenter les prix "de quelques points de pourcentage" pour ses marques afin de faire face à la hausse des coûts et de protéger les marges, a déclaré le président exécutif Massimo Ferretti.
