Esselunga gana en ganancias, pero Md registra el mayor crecimiento de ventas en términos porcentuales. En la gran distribución italiana ha habido confirmaciones sobre los operadores más fuertes, pero también han surgido nuevos "campeones" que podrían barajar las cartas. Esto es lo que surge del Observatorio sobre la gran distribución italiana e internacional con prevalencia alimentaria presentado porÁrea de Investigación de Mediobanca. El estudio se llevó a cabo agregando datos económicos para el período 2016-2020 y cubre el 96% del mercado de Italia.
Gran distribución: aquí quién vende y quién gana más
En el primer escalón del podio para crecimiento de ventas entre 2016 y 2020 ocupó el lugar MD (+10,7%), seguido en segundo lugar por Crai (+9,2%) y en tercer lugar por Lidl Italia (+8,4%). Más atrás se encuentran las tiendas de descuento Eurospin (+7,8%), Agorà' (+7,6%) y Conad (+6,5%).
Reduciendo el horizonte temporal al último año, se invierten los dos primeros lugares de la clasificación, con Crai logrando el mejor desempeño (+15,9%), por delante de MD (+14,5%), Conad (+12,4%) y D .lt (+12,2%).
En términos de ganancias, entre 2016 y 2020, Esselunga no tuvo rivales. De hecho, los beneficios acumulados del período ascendieron a 1,212 millones. Un poco por detrás encontramos a Eurospin con 1,137 millones, seguido de Ve'Ge' (995 millones), Selex (962 millones) y Conad (945 millones).
Al otro lado de la cerca Carrefour acumula unas pérdidas de 604 millones, Coop por 460 millones.
Tomando en consideración el rendimiento del capital invertido (ROI) Destaca MD (22,7%), seguida de Eurospin (20,2%), Crai con un 13,7%, Lidl Italia con un 13,4% y Agorà' con un 12,3%.
Para las cooperativas, Coop Alleanza 3.0 es la cooperativa italiana más grande con ventas en 2020 de 4,046 millones, seguida de PAC 2000 A (Grupo Conad) con 3,654 millones y Conad Nord Ovest con 2,605 millones, precediendo a Unicoop Firenze con 2,329 millones. “El préstamo de accionistas del sistema Coop parece estar en constante descenso desde 10,7 millones en 2015 a 8 millones en 2020 (estable respecto a 2019)”, comenta el Área de Investigación de Mediobanca, subrayando que en los últimos 5 años las Coops han realizado produce pérdidas financieras por 854 millones y sufre saneamientos financieros por 791 millones.
Gdo: los campeones ocultos
El observatorio pone el foco en los "campeones ocultos" del crecimiento y la rentabilidad. En detalle, hay en los grandes minoristas 23 empresas con facturación superior a 500 millones. El primero es Finbre (Maxi Dì) con 2,371 millones, el vigésimo tercero es Poli con 518 millones. Algunas de estas empresas lograron desempeños significativos en términos de Roi en 2020: Italmark (Italbrix) con 33,3%, Gruppo Arena con 24,5%, Multicedi con 23,6%.
En 2020 los ingresos de Italmark (Italbrix) aumentaron un (+23,5%), los de Verofin (Tigros) un +22%, los del Grupo Arena un +21,2%. En conjunto, los veintitrés operadores tienen una facturación total de 24,7 millones, en 2020 crecieron un 7% y registraron un Roi medio del 8,7%.
Las predicciones para 2022
Según las previsiones del Área de Investigación de Mediobanca, tras la pausa de 2021 (-0,1% sobre 2020), en 2022 la Distribución Moderna -el segmento de la gran distribución que engloba a las empresas consideradas más organizadas e innovadoras- debería registrar un aumento del 1,3%.
El año pasado, explica el estudio, la concentración del mercado italiano se mantuvo estable. En particular, el la cuota de mercado de los cinco principales minoristas es del 57,6%, manteniéndose por encima de España (56,4%), pero lejos de Francia (78,6%), Gran Bretaña (75%) y Alemania (73,4%). Esto después de un 2020 en el que las ventas de los operadores italianos aumentaron un 5,7% en comparación con 2019, +10,9% sobre 2016 (+2,6% en promedio por año). El ROI del sistema en 2020 alcanzó el 5,6% desde el promedio de 4,8% en 2016-2018. El crecimiento de la distribución organizada hasta el 9% supuso un acercamiento a la media de 2016-2018 (8,9%) tras la caída de 2019 (8,1%).
Il Sin embargo, las tiendas de descuento no lograron recuperarse, que marcó un aumento del 17,3% en 2019 al 17,5% en 2020, aún por debajo del valor promedio de 2016-2018 (19,7%).
Según el Observatorio, la tendencia positiva del supermercados del 3,4% en 2016-2018 al 4,1% en 2020, mientras continúa la crisis de las grandes superficies. El hipermercados pierde cuota al pasar del 32,6% del mercado en 2007 al 26,5% en 2021, presionado por descuento (21,7%) que se han más que duplicado desde 2007 (9,5%) y se espera que alcancen el 24,6% en 2023, con un comportamiento en términos de ventas por mXNUMX cada vez más cercano al de supermercados, que siguen siendo los verdaderos líderes del mercado (43,1% del mercado en 2021).
“La persistencia de la inflación ha favorecido la recuperación de la presión promocional que alcanzó el 2021% en el primer semestre de 27,9 después de haber bajado al 26,5% en 2020, y ha agudizado la competencia vertical entre comercializadores y comercializadores de gran consumo que presentan un margen diferente”, concluye el estudio.
