Mercados mais cautelosos no fim de semana, após o dia recorde. Os ventos de guerra sobre o Irã após a derrubada de um drone americano acabaram com a euforia. Donald Trump, escreve o New York Times, ordenou ontem um ataque direcionado ao território da república islâmica antes de corrigir o rumo à noite, falando de um “erro trágico de um imbecil”. Finalmente, quando perguntado se haverá guerra com o Irã, ele respondeu: "Você descobrirá em breve." Enquanto isso, a Administração Federal de Aviação proibiu aeronaves dos EUA de voar na área ao redor do Estreito de Ormuz.
TENSÃO AUMENTA EM HONG KONG
Os tarifários, já habituados à retórica do Presidente, reagem com prudência mas sem subestimar o perigo.
O índice CSI 300 das ações de Xangai e Shenzhen fechou em alta de 0,3%, enquanto aguardamos a retomada das negociações sobre tarifas. O Hang Seng de Hong Kong inverteu o curso durante a noite e agora caiu 0,3%, já que uma multidão de manifestantes se reuniu mais uma vez em frente aos escritórios do governo da cidade.
O Nikkei de Tóquio perde 0,6%, o Kospi de Seul 0,4%, o BSE Sensex de Mumbai 0,2%.
OURO NO MAIS ALTO DESDE 2013
Aumento histórico dos preços do ouro. O galo metal rompeu nesta manhã o teto de 1,400 dólares, saltando para 1.406, a maior cotação desde agosto de 2013. Em cinco dias, a alta foi de 4,8%.
Os estoques de ouro em Sydney também dispararam. Regis Resources subiu 2,5%. De referir que a Exor, no último ano, realizou investimentos no sector superiores a 500 milhões de dólares.
FOGOS DE ÓLEO, SAIPEM E TENARIS ATRAVÉS DAS ESTRELAS
O preço do petróleo, que já subiu devido às expectativas de aumento da demanda, também dispara. Ontem o North Sea Brent fechou em alta de 4,2% a 64,4 dólares o barril, esta manhã foi negociado a 64,5 dólares.
As ações de energia impulsionaram a alta na Piazza Affari: Eni +1,8%, Saipem +3,6% e Tenaris +3,3%.
APPLE ACIMA DE 200 DÓLARES, ESTREIA RECORDE PARA SLACK
Wall Street, na esteira da mensagem do Fed, estabeleceu um novo recorde absoluto ontem: S&P 500 +0,95% em 2954,18, Dow Jones +0,94%, Nasdaq +0,8%.
A Apple (+0,8%) está de volta acima de US$ 200 pela primeira vez desde o início de maio.
Estreia recorde do Slack, a plataforma de mensagens rápidas que alcançou um aumento de 50% nos preços do IPO. A avaliação ultrapassa US$ 25 bilhões. Em tecnologia, a Oracle se destaca: +8,2% depois das contas.
O T BOND NO MAIS BAIXO DESDE O FINAL DE 2016
Mas não são apenas ações. A colocação de bazucas à disposição dos bancos centrais comprimiu os rendimentos dos títulos a mínimos históricos: os papéis de rendimento negativo em circulação no mundo atingiram a cifra estratosférica de 12.300 bilhões de dólares, um novo recorde histórico. O rendimento das Notas do Tesouro a 2016 anos está no seu nível mais baixo desde o final de 2,0 em 0,30%. O bund a dez anos desliza para um mínimo de -23%, o que significa que os investidores estão dispostos (ou resignados) a perder, dentro de dez anos, 2 por cento do poder de compra, ou seja, a soma entre a inflação alemã (hoje à volta dos XNUMX%) e o rendimento negativo.
O euro subiu para 1,129 face ao dólar (+0,6%) enquanto, como era de esperar, os primeiros contactos oficiais para a escolha da quota da Comissão terminaram sem resultado. Isso será discutido novamente em uma cúpula extraordinária marcada para 30 de junho. Em alto mar também as decisões sobre o processo por infracção para a Itália. Durante a noite houve uma conversa intensa entre o primeiro-ministro Conte e Emmanuel Macron e Angela Merkel.
AS BOLSAS EUROPEIAS EM UM RALLY DE QUATRO SENTADOS
Enquanto isso, o empurrão de Jerome Powell também foi bom para as bolsas europeias. O índice Eurostoxx +0,5% fechou em alta pelo quarto dia consecutivo.
Na frente do BCE, o número dois Luis De Guindos reiterou a mensagem de Mario Draghi: existe a possibilidade de introduzir uma "combinação de medidas" caso a inflação não volte a subir.
TOP LUGAR DE NEGÓCIOS, HOJE TROCA POR BTPs
A Piazza Affari foi a melhor lista: +0,66% para 21.383 pontos, apesar dos sinais negativos do índice de confiança do consumidor, baixando para -7,2 pontos em maio e, sobretudo, devido à piora nas previsões do 'Istat, que considera uma queda na o PIB italiano no segundo trimestre como "altamente provável".
Frankfurt (+0,37%) e Paris (+0,31%) também estão em terreno positivo. Madrid em baixa (-0,3%).
Londres ganhou 0,32% no dia em que o BoE deixou as taxas inalteradas. A economia do Reino Unido caminha para a estagnação no segundo trimestre, diz o BoE, em vez de crescer 0,2% trimestre a trimestre, como esperado no mês passado.
Em termos de títulos públicos, o desempenho dos BTPs foi misto. A tendência dos títulos de dois anos é ligeiramente positiva, a tendência de dez anos é negativa. No par, o título de 30 anos após longos vencimentos perdeu terreno após o anúncio do swap do Tesouro, que elevou o rendimento de XNUMX anos e ampliou o spread.
De facto, o MEF comunicou que vai oferecer hoje até 2,5 mil milhões de euros do BTP de fevereiro de 2028 com cupão de 2,0%, retirando 5 títulos entre eles BTPs, BTPEIs, BTPs Italia e CCTEUs com vencimentos entre 2020 e 2025.
Após a oferta, a taxa de 2,147 anos ficou em 2,03% ante 2,12% na abertura e XNUMX% na véspera.
Spread de fechamento em 247 pontos base contra 234 no início.
À noite foi anunciado que por ocasião do leilão da próxima terça-feira, 25 de junho, o Ministério da Economia oferecerá entre 1,75 e 2,25 bilhões de euros de Ctz com vencimento em junho de 2021 e entre 0,5 e 1 bilhão de Btpei com vencimento em maio de 2028 e setembro de 2041.
FERRARI NA POLE POSITION, BOAS NOVAS DA RENAULT-NISSAN
Não faltaram ideias importantes entre os blue chips da Piazza Affari.
A Ferrari, apoiada pelo Crédit Suisse que elevou o seu objetivo para 185 euros, registou um ganho de mais de um ponto percentual que projeta o preço para um novo recorde histórico de 142,50 euros. Desde o início do ano, o ganho é de 61%.
A FCA também está animada: +1,21% para 12,34 euros. Boas notícias estão a caminho da frente da Renault. A casa francesa anunciou que chegou a um acordo com sua parceira Nissan sobre a governança do grupo japonês. A empresa francesa garantiu um assento para seus representantes nos comitês do conselho da Nissan, que serão propostos na assembleia de acionistas em 25 de junho. O desbloqueio da situação argumenta a favor de uma retomada das negociações entre Renault e FCA. Enquanto isso, a Nissan e seu parceiro francês assinaram um acordo com a Waym, empresa do Google para o desenvolvimento de carros autônomos aliada à FCA.
LEONARDO FAZ NOVOS RECORDES, TIM ACORDA
Novos máximos para Leonardo: +1,64 a 11,14 euros. O desempenho acumulado no ano aumenta +43%, quase o triplo do índice FtseMib (+15%).
A Tim também sobe: +1,48% para 0,48 euros. Os sinais de paz entre Elliot e os franceses da Vivendi se multiplicam à medida que a negociação a transferência da Open Fiber para o ex-monopolista.
A subida de Stm continua (+2,46% para 15,19 euros) depois de a Morgan Stanley ter iniciado a cobertura com um target de 18 euros. Prysmian +2,16% na onda dos 140 milhões de pedidos ganhos na Alemanha.
Compras também no setor de luxo: Moncler +2,7%, Ferragamo +1,4%.
As ideias dos industriais são contrabalançadas pela tendência mais cautelosa dos serviços públicos e das finanças.
BANCOS FRACOS, FOGOS DE ARTIFÍCIO PARA OVS
Os bancos, em particular, são fracos. A queda do spread é compensada pela perspectiva de margens menores em um cenário de queda de taxas: Intesa cai 0,86%, Unicredit -0,53%. Sinais negativos também para Generali (-0,57%) e Unipol (-0,63%).
No resto da lista, destaque para a Ovs (+13,95%), que no primeiro trimestre de 2019 registou receitas de 317,5 milhões de euros.
A editora Feltrinelli nega os rumores de uma possível fusão com o grupo editorial Gedi (ontem +4% na onda de rumores, tachada pelo presidente da Gedi Marco De Benedetti como uma fantasia).
