Les premières études sur l'impact d'Omicron, menées au Royaume-Uni et en Afrique du Sud, suggèrent que la nouvelle variante, bien que plus contagieuse, aurait une incidence plus faible que Delta en termes de maladies graves et d'hospitalisations. Des recherches menées par l'Imperial College de Londres ont révélé que les variantes positives d'Omicron avaient jusqu'à 20 % moins de chances d'entrer dans un hôpital que la souche d'origine et les variantes précédentes. Un groupe de chercheurs écossais a établi qu'Omicron est beaucoup plus contagieux mais que le risque de soins intensifs est 75 % plus faible.
OMICRON PAUSE MOINS, LA CHASSE DE WALL STREET POUR LES ÉQUIPES DE PREMIÈRE ANNÉE
L'OMS recommande la prudence sur les données, mais le résultat est suffisant pour soutenir l'optimisme de Wall Street qui s'apprête à célébrer le rallye de Noël à la fin d'une année dorée : qui sait quand le S&P 500 +25% à partir de janvier répétera un une performance similaire, aussi parce que la sortie des titres chinois des listes américaines risque de réduire significativement l'activité à New York. Nyse et Nasdaq ont décidé de se mettre à l'abri en proposant la cotation de la Big Indian Stock Exchange, mais aussi des blue chips d'Indonésie, du Vietnam et de Malaisie. Une nouvelle confirmation que les affaires se tournent désormais vers l'Est.Mais, sauf aggravation de la crise ukrainienne, la colère de la fête arrive aussi en Europe.
FUTURE UP, TOKYO POSITIF
– Les contrats à terme sur actions européennes anticipent une hausse de 0,4 % au cours de la séance.
– Dans la foulée du nouveau record du S&P 500 de Wall Street, l'indice MSCI Asia Pacific, qui exclut le Nikkei de Tokyo, a augmenté pour la troisième journée consécutive, en hausse de 0,3 %.
– L'action japonaise gagne 0,5 %. Hang Seng de Hong Kong +0,2 %. CSI 300 des tarifs de Shanghai et Shenzen +0,1%. Kospi de Séoul +0,2 %, BSE Sensex de Mumbai +0,5 %.
LA SÉRIE SUR LA TECH EFFRAYE HONG KONG
– Les volumes de transactions ont été en chute libre depuis le début de la semaine à Hong Kong, même moins de la moitié de la moyenne de l'année dernière.
– La crise de la nouvelle économie chinoise, après la répression des autorités, freine l'ancienne colonie britannique. Tencent a annoncé à la surprise générale qu'il distribuerait une grande partie de sa participation dans Jd.com, numéro deux du e-commerce chinois aux actionnaires. La cession d'une participation d'une valeur de 16 milliards de dollars intervient après le lancement d'une série d'enquêtes par les régulateurs chinois de la concurrence. L'action Jd.com est en baisse de 9%.
US PI AUGMENTE, TESLA RUNS + 7%
– Dans les phases finales, la course de Wall Street s'est accélérée, galvanisée par l'ajustement à la hausse du PIB au troisième trimestre à +2,3%. Le S&P 500 a bondi de 1,02%, le Nasdaq de 1,18% et le Dow Jones de +0,74%. Les contrats à terme en Asie sont en hausse ce matin.
– L'indice de confiance des consommateurs de l'Université du Michigan est passé à 115,80 points contre 111,90 (révisé) en novembre. Les attentes étaient de 111 points.
– Tesla +7% à noter. Elon Musk a déclaré qu'il ne vendrait plus d'actions car il a atteint l'objectif qu'il s'était fixé lorsqu'il a commencé à réduire sa participation.
L'OR ET LE PÉTROLE À LA HAUSSE
Sans grandes émotions les autres données macro :
– Les bons du Trésor à dix ans se négocient à 1,45 %. L'indice du dollar en baisse pour la quatrième journée consécutive à 96,05. Euro dollar à 1,134, dans le haut de la fourchette étroite de quatre semaines.
– Pétrole WTI en hausse de 0,3 % à 73 $ le baril : au niveau de jeudi dernier. Plus haut depuis le début du mois pour l'or, à 1,804 dollar.
– Bitcoin en baisse de 1,5%.
LE GRAND-PERE DRAGHI N'EXCLUT PAS QUIRINALE, PIB 2022 +4,3%
Mario Draghi, "le grand-père au service des institutions", ne propose pas d'explication sur son avenir tout en soulignant (on ne sait avec quelle sincérité) qu'il "n'a pas d'aspirations particulières d'un type ou d'un autre".
Le véritable test décisif sera la croissance économique. Et, comme le confirme le prévisions d'entente San Paolo, en Italie, arrive à mi-parcours en fin d'année avec la perspective d'une augmentation pour 2022 de quatre points de pourcentage. Mais cela ne suffit pas à conjurer l'ombre d'une augmentation du spread d'ici fin mars, quand, après qu'on ne sache pas comment la course au Quirinal a été surmontée, les robinets du programme Pepp se fermeront. Confirmant que le risque existe, les déclarations du membre de la BCE, Robert Holzmann, selon lesquelles la Banque centrale européenne pourrait décider de relever les taux en 2022. La fin des achats d'obligations, argumente-t-il, serait un "signal fort pour une hausse des taux en les deux prochains trimestres ». Même Isabel Schnabel dans une interview à Lo Monde a déclaré ce matin que l'ampleur de la baisse des prix est plus incertaine aujourd'hui.
AUGMENTATION DE LA PROPAGATION, BTP À 1,04 %
Sur cette photo, le secondaire italien clôture dans le rouge. L'écart entre les BTP 10 ans et les Bunds de même durée atteint 134 points de base (+1,65%) et le rendement de l'obligation italienne croît à +1,04%.
Türkiye, MANQUE D'OXYGÈNE POUR LA CRI, SOUFFRE DU NUTELLA
La livre turque conserve ses gains récents après les nouvelles mesures annoncées par le président Tayyip Erdogan pour renforcer l'épargne turque face à la volatilité. La crise monétaire ne provoque pas seulement l'hémorragie des réserves de change mais touche au cœur de la production de noisette, un secteur dans lequel la Turquie est le leader mondial avec 4 millions de travailleurs. Il y aura certainement des réflexions pour Nutella.
LISTES VERTES : MILAN 0,66 %
Piazza Affari s'apprécie de 0,66%, à 26.826 points.
Le commissaire Carmine Di Noia quitte son bureau à la Consob. A partir du 16 février, il prendra la direction de la Direction des affaires financières et des entreprises de l'OCDE.
LES ENTREPRISES DE LIVRAISON PROGRESSENT À LONDRES
Francfort +0,91% ; Paris +1,24% ; Amsterdam +0,92 %.
Londres +0,6 %. Le PIB britannique du troisième trimestre a été révisé à la baisse à 1,1 % (contre 1,3 % précédemment). Dans le détail, le produit intérieur brut du pays a progressé de 1,1% en rythme trimestriel, moins que ce qui ressortait de la lecture préliminaire à +1,3% t/t.
Just Eat fait un bond en avant de +4,8%. La société d'économie à la demande a conclu un accord avec les supermarchés Tesco pour la livraison à domicile de produits.
LOGISTIQUE, MAERSK AVANCE A HONG KONG
La logistique est en marche. Après l'accord entre Mcs et Bolloré, c'était hier au tour du rachat de LF Logistic de Hong Kong par Maersk pour 3,6 milliards de dollars.
CNH ET LEONARDO, STRENNE DE PIAZZA AFFARI
L'action Cnh Industrial a fait sensation à Piazza Affari, en hausse de 2,7% quelques jours seulement après la scission d'Iveco.
Leonardo arrache aussi +2,4% : le timing des cessions d'Oto Melara et Wass sera court, a déclaré le PDG Alessando Profumo tout en précisant que la cession n'est pas encore définie.
DRAGHI POUSSE TELECOM (ET MPS)
Telecom relève la tête : lors de la conférence de presse de fin d'année, le premier ministre n'a soulevé aucune objection à l'éventuelle OPA de KKR.
En revanche, MPS gagne 1,4% bénéficiant des propos de Draghi qui dit ne voir aucune difficulté dans les négociations avec les autorités européennes sur le report du délai de privatisation de l'institut siennois.
EQUITA PROMOUVOIR LE PLAN BPER POUR CARIGE
Banques faibles : Bper -0,7% est le pire entre et blue chips après avoir réitéré sa volonté d'ouvrir une discussion avec Fitd sur l'acquisition de la participation majoritaire dans Carige -0,1 %. Pour Equita Sim, même avec une recapitalisation de Carige pour environ 650 millions par le Fitd (contre le milliard demandé initialement par Bper) et avec la conversion de Dta pour 320 millions, « il y aurait de la marge pour couvrir les frais de restructuration de Carige avec un Cet1 plus de 13 % ».
JUVENTUS MAILLOT NOIR, BIESSE RUNS
La Juventus chute de 2,7 % : une fois l'augmentation de capital sur le club archivée, les incertitudes pour d'éventuelles nouvelles interruptions de saison pour cause de Covid-19 sont levées.
Dans le reste de la liste :
Biesse avance +4,4% promu par Banca Akros pour "acheter" du "cumulé" avec l'objectif de cours inchangé à 34 euros.
En clair Autogrill +1,26% promu par les analystes après l'amélioration de la guidance 2021. Kepler Cheuvreux a relevé la recommandation de hold à buy, avec un objectif de cours passant de 6,4 à 7 euros.
DIRECTA ET SCC, DÉBUT RECORD À L'AGE
Le jour des débuts, les étudiants de première année à Euronext Growth Milan continuent de grimper en flèche : Directa +12,7 %, Iscc Fintech, société active dans l'achat de portefeuilles « granulaires » de crédits NPL, progresse de +16,7 %.
