Безопасность, прозрачность, анонимность, экономичность — это, помимо фиксированной суммы денег, основные характеристики биткойна, но при ближайшем рассмотрении они являются скорее виртуальными, чем реальными преимуществами. Мы пытаемся понять, почему.
Безопасность биткойнов сильно переоценена. Чтобы войти в мир биткойнов, существует три способа: майнинг, платежи в биткойнах и конвертация из традиционных валют. Майнинг рискован: если конкурент обнаружит биткойн, инвестиции майнера в энергию будут потеряны. Чтобы снизить риски, группы «майнеров» совместно используют вычислительную мощность своих компьютеров в сети, что облегчает обнаружение биткойнов и распределение прибыли. Получать биткойн-платежи это возможно, но не являясь универсальным платежным средством, те, кто это делает, конвертируют биткойны в традиционную валюту, возвращаясь к третьему методу. Конвертация между биткойнами и традиционными валютами является основным входом в мир биткойнов, а также слабым местом безопасности и анонимности, потому что я обменные пункты биткойн они не предоставляют таких же гарантий, как банковская система.
Еще один технический аспект подрывает безопасность биткойнов. Блокчейн решает проблему византийских генералов, потому что я поддельные испытания составляют менее трети всего. Согласно исследованию Chainalysis, компании по цифровой криминалистике, которую используют налоговые органы США и Европы, от 2,78 до 3,79 млн биткойнов вышла из обращения и утеряна. Сумма равна 17%-23% добытых биткойнов. Один миллион биткойнов, по-видимому, по-прежнему контролируется Сатоши Накамото, но есть и те, кто утверждает, что биткойны, не находящиеся в обращении, также находятся в его руках. Наконец, Bloomberg сообщает, что 1,000 человек, «китов», владеют примерно 40% рынка и, вероятно, знают друг друга. Их существование подтверждается большими суммами, зарегистрированными на некоторых счетах. Все это заставляет нас подозревать, что более 33% биткойнов могут контролироваться несколькими людьми (если даже не их основателем). Они могут не только вступить в сговор, чтобы изменить стоимость биткойнов, но и (теоретически) клонировать биткойны, минуя механизм проверки большинства.
Наконец, оставайтесь хакерские атаки на отдельные кошельки и, прежде всего, в обменные пункты биткойнов. Самый крупный произошел в феврале 2014 года: 450 миллионов долларов в биткойнах исчезли с MtGox, что привело к падению стоимости биткойнов на 30%. Еще одна крупная кража произошла 4 августа 2016 года: у Bitfinex украдено 119,746 65 биткойнов, эквивалентных 12 миллионам долларов. Цена биткойна составляет -31%. Список очень длинный. Только за последние два месяца совершено еще две превосходные кражи. Первый, почти на 21 миллион долларов, состоялся 2017 ноября 7 года за счет стартапа Tether. Второй от 2017 декабря 4700 года: у компании NiceHash украдено 70 биткойнов на сумму XNUMX миллионов долларов. Невозможно перечислить множество краж с отдельных кошельков.
Прозрачность
Разговор о прозрачности валюты, изобретатель которой даже неизвестен, звучит решительно парадоксально. GLI обменный пункт они являются частными лицами, неизвестными и не покрывается любой гарантией: они обещают конвертировать биткойн в традиционную валюту и наоборот, но имеют длительные сроки (около недели на доставку) с максимумами валютные и банковские риски. Кроме того, в отличие от банков, они, как правило, имеют более высокую обычный риск по мере увеличения размера по двум причинам: с одной стороны, большой обменный пункт биткойн это привлекает хакерские атаки, а с другой стороны, растущая стоимость биткойна на полностью нерегулируемом рынке поощряет мошенничество со стороны менеджеров.
Два случая являются показательными. Первый из уже упомянутых MtGox который управлял 70% биткойн-транзакций в 2013 году, но потерпел неудачу в феврале 2014 года. Судебный процесс, похоже, является хакерской атакой, но японское правосудие также обвинило его администратора Марка Карпелеса в мошенничестве. Из-за юридических формальностей токийский обменный пункт остался владельцем большей части 850,000 XNUMX биткойнов, украденных с индивидуальных счетов, огромной суммы в то время, но сегодня заоблачной. Это создает огромный стимул для оппортунистического поведения со стороны менеджеров. Второй случай касается Initial Coin Offering, то есть первичное предложение новых криптовалют. Эта процедура в настоящее время запрещена в Китае, где за первые 6 месяцев 2017 года 65 ICO получили 394,6 млн долларов от 105 10 инвесторов. Причина в том, что около XNUMX% от общей суммы было «украдено» путем искусственного увеличения первоначальной котировки для сбора денег, а затем ее падения в последующие дни в своего рода схеме Понци. Биткойн, хотя и не на стадии ICO, может подвергаться аналогичным рискам.
Поэтому атаки на отдельные кошельки могут быть наименьшей проблемой для биткойн-инвесторов. Блокчейн делает транзакции безопасными, но непрозрачность обменный пункт продвигает кражу и цифровое мошенничество, которые ставят под угрозу хранение биткойнов, риск, который увеличивается по мере увеличения стоимости самого биткойна. Банковская инфраструктура, несмотря на свои недостатки, остается более прозрачной и безопасной, чем в обменный пункт.
анонимность
Однако реальной силой биткойна остается анонимность, которая позволяет вам избегать ограничений на движение капитала (например, Китай), обходить международные эмбарго (например, Северная Корея) и, в целом, уклоняться от властей (например, преступники и лица, уклоняющиеся от уплаты налогов). Тем не менее биткойн менее анонимен, чем вы думаете как минимум по двум причинам. Во-первых, хотя транзакции анонимны, двери в мир биткойнов полностью прослежены: просто следите за мной обменный пункт биткойн. Когда биткойн используется только для денежных переводов от А к Б, биткойн подобен банковскому переводу. Во-вторых, это блокчейн больше подвержен технологическим потрясениям, чем другие технологии. Квантовые компьютеры с огромной вычислительной мощностью могут поставить блокчейн под угрозу: облегчая майнинг, он создаст инфляционную волну, а сделав возможным вычисление обратной транзакции, устранит анонимность. Без этого блокчейн теряет свое главное преимущество перед традиционной системой.
Дешевизна
Реальная добавленная стоимость биткойна заключается в возможности недорогих переводов, предлагаемых блокчейном. Майнер зарабатывает, когда обнаруживает новый биткойн и получает комиссию за включение новой транзакции в уже добытые им блоки. Комиссия служит стимулом для майнера подтверждать новые транзакции. и поддерживать всю систему. Майнеры отдают приоритет транзакциям на основе комиссий, и те, кто спешит провести транзакцию в течение 5-15 минут, платят более высокую комиссию, чем те, кто готов ждать 10-30 минут. Комиссии растут с использованием биткойнов, потому что проверка большинства замедляет блокчейн по мере увеличения количества обработанных транзакций, что увеличивает время и затраты.
Банки захватывают блокчейн, но они существуют более эффективные альтернативы. IOTA, седьмая по рыночной капитализации криптовалюта, основанная в Берлине в 2015 году Дэвидом Сонстебё (директор проекта), Сергеем Иванчегло (разработчик), Домиником Шинером (разработчик) и доктором Сергеем Поповым (математик), имеет три элемента, которые отличают ее от первой. генерации криптовалют. Во-первых, денежная масса фиксирована, но не может быть добыта: все 2.779.530.283.277.761 XNUMX XNUMX XNUMX XNUMX XNUMX IOTA уже распределены с самого начала. Во-вторых, это IOTA использует систему tangle, основанную на ориентированных ациклических графах., то есть сеть, в которой одни узлы являются только приемниками, а другие только излучателями сигналов. Подобно блокчейну, эта система гарантирует уникальность и необратимость, но делает это за счет односторонних соединений между узлами сети: множество разных путей могут вести к одному и тому же принимающему узлу, но вернуться от него невозможно. Третьей особенностью являетсябесконечная масштабируемость. Блокчейн становится более неэффективным по мере увеличения количества транзакций, поскольку узлы подвергаются растущей нагрузке. Без майнеров IOTA полностью децентрализована: чтобы совершить одну транзакцию, вам нужно подтвердить еще две с помощью программного обеспечения, доступ к которому осуществляется из вашего личного кошелька. Таким образом, пользователи становятся майнерами и с нулевыми транзакционными издержками. Таким образом, путаница становится более эффективной и быстрой по мере увеличения количества транзакций, потому что увеличивается количество людей, которые могут их проверить.
IOTA была разработана для Интернета вещей, или цифровая сеть, применяемая к повседневным объектам, «вещам», которые становятся «интеллектуальными», делясь своими данными и получая доступ к информации, совместно используемой другими объектами. Например, когда пожилой человек забывает принять лекарство, контейнер с лекарством может отправить предупреждение ребенку, а при пробках будильник может сработать раньше. Устраняя транзакционные издержки, можно совершать микроплатежи между «вещами», что в настоящее время слишком дорого для биткойнов. С экономической точки зрения IOTA имеет внутреннюю полезность, потому что, разрешая ранее невозможные транзакции, она расширяет рынок. Это делает его превосходящим биткойн и потенциально традиционные монеты. Такие компании, как Ubuntu/Canonical, Innogy, Microsoft, Cisco, Foxconn, Bosch и другие, поддерживают проект IOTA.
См. также: Биткойн и его пять качеств: они настоящие или виртуальные?
