Eni apresentou o novo e ambicioso Plano Estratégico 2023-2026: mais gás, menos petróleo e uma forte redução das emissões. Em detalhe, a nova estratégia industrial para os próximos anos centra-se em: segurança e acessibilidade energética através da diversificação geográfica e tecnológica das fontes de energia e na continuação do plano de descarbonização. Para os acionistas, fortalecimento da política de remuneração do capital por meio do aumento do dividendo e recompra de ações. Estas são as principais novidades apresentadas pelo CEO Claudio Descalzi e do Cfo Francesco Gattei no decurso de Dia do Mercado de Capitais 2023, no dia da divulgação dos resultados de 2022.
No entanto, o recorde trimestral e o novo plano estratégico não sustentaram o título da gigante petrolífera italiana que ganha a camisa preta um Piazza Affari. (-5,03% para 13,4 euros por ação). Trazendo de volta o título aos níveis do final de 2023. “A política de dividendos tem de ser digerida”, explicou o CEO agora no final do terceiro mandato. “Eni é forte. Ele pode fazer este plano mesmo sem mim. Posso ser útil sim, mas ninguém é indispensável”. É assim que Descalzi responde a uma pergunta sobre a renovação da alta administração da empresa após as últimas declarações de Carroccio ("Precisamos também de uma mudança de baixo para grandes empresas estatais como Eni e Enel"). “Toda a gente gosta de conduzir o carro que construiu, mas se for outra pessoa a conduzir, o carro continua na mesma”, concluiu o dirigente máximo.
Descalzi (Eni): "Livre do gás russo até 2025"
“Já diversificamos nossos negócios, pois há três anos não éramos tão fortes, enquanto hoje podemos falar de uma distribuição mais resiliente aos acionistas, graças a dividendos e recompras – explicou o CEO -. Hoje já não nos apoiamos numa perna só, mas temos um ecossistema de empresas que inclui gás, refinarias, mobilidade, Plenitude e outras”. Descalzi então relembrou a série de convênios e atividades concluídos durante o ano para substituir definitivamente o Gás russo até 2025. “Podemos contar com relações sólidas com os países produtores e com um modelo de desenvolvimento acelerado, que nos permitirá aumentar os fluxos de gás da Argélia (hoje principal fornecedor da Itália), Egito, Moçambique, Congo e Catar. Mas não é importante apenas trazer gás para a substituição completa do gás russo, mas também "ter os regaseificadores".
A situação de armazenamento é boa, melhor do que se poderia esperar, segundo Descalzi. “Porque partimos de um nível melhor do que armazenar e isso nos trouxe agora para 64%. Se esse clima continuar teremos, no final do inverno, o dobro do nível de estoque do ano passado, talvez acima de 50%. Mas é tudo probabilidade, porque se vier o frio. No próximo ano vamos enviar cerca de 7-8 mil milhões, parte através do terminal de regaseificação de Piombino, e depois haverá um segundo e talvez até um terceiro”, continuou o CEO da Eni durante a apresentação do Plano 2023-2026.
Plano Estratégico da Eni 2023-2026: metas de produção e financeiras
La produção, que ficou abaixo das expectativas em 2022, deverá crescer a uma taxa média anual de 3-4% ao longo dos quatro anos do Plano e depois estabilizar até 2030. O fim das relações com a Rússia orienta grande parte da estratégia do Grupo, cujo foco é o gás: a produção crescerá progressivamente até 60% até 2030. Assim como o gás natural liquefeito, A Eni espera que o GNL contratado cresça para mais de 18 milhões de toneladas por ano até 2026, o dobro de 2022. E o restante na descarbonização: metas de redução de emissões de escopo 1, 2 e 3 confirmadas em comparação com 2018: -35% até 2030; -80% até 2040; e zero líquido até 2050.
Planos de crescimento também no setor de biorrefino
O alvo para Eni Mobilidade Sustentável é atingir uma capacidade de mais de 3 milhões de toneladas por ano até 2025 e mais de 5 até 2030. Uma rede de mais de 5.000 pontos de venda na Europa para comercializar e distribuir novos vetores energéticos, como a eletricidade e, em perspetiva, o hidrogénio. A Eni espera adicionar cerca de 300 novas estações durante o período do plano. Enquanto a Versalis continuará seu caminho de transformação em uma empresa química totalmente especializada e sustentável, com maior especialização de seu portfólio, e permitirá gerar receita durante o período do plano.
Exploração e captura de CO2
Da exploração, a Eni espera 2,2 mil milhões de barris de novos recursos no plano quadrienal, dos quais 60% gás, com um custo unitário inferior a 1,5 mil milhões de dólares/boe. O capex upstream é projetado em cerca de 6-6,5 bilhões em média por ano ao longo do plano. O capex para 2023 deverá rondar os 9,5 mil milhões de euros, enquanto os investimentos totais ao longo do período do plano estão indicados em 37 mil milhões de euros. Em dólares, e com a mesma inflação, isso se traduz em +15% (em relação ao Plano 2022-2025), para novas oportunidades e expansão e aceleração de projetos Upstream.
Fluxo de caixa operacional é visto a aumentar acentuadamente
O Cão de Seis Pernas irá gerar um Fluxo de caixa das operações (CFFO) antes de capital de giro de mais de 17 bilhões de euros em 2023 e mais de 69 bilhões de euros ao longo do Plano, um aumento de 25% em 2026 em relação a 2023, no cenário constante de 2023. A partir daqui, ele explicou o gestão de topo, os grandes investimentos e a valorização da remuneração dos accionistas, mantendo a alavancagem entre 10-20%. Para este ano, o Ebitd é esperado em 13 bilhões, o segundo melhor resultado em 10 anos.
Eni Strategic Plan 2023-2026: crescimento de dividendos e recompra de 2,2 bilhões
A Eni pretende distribuir entre 25% e 30% do fluxo de caixa operacional anual através de uma combinação de dividendos e recompra. O dividendo de 2023 é aumentado em 7% para 0,94 por ação e continuará a ser pago em quatro parcelas trimestrais iguais, em setembro de 2023, novembro de 2023, março de 2024 e maio de 2024. Além disso, na reunião de maio, a empresa proporá uma programa de recompra de ações em tesouraria no valor de 2.2 bilhões, equivalente a aproximadamente 4,5% das ações em circulação ao preço atual.
A aplicação da nova política de remuneração ao cenário implica uma rentabilidade para os acionistas no período do Plano igual a 40% da capitalização bolsista atual e em 2023 uma rentabilidade total para os acionistas de 11% ao preço atual.
O plano da Eni para Plenitude: triplicar a rentabilidade até 2026
plenitude alcançou excelentes resultados em 2022. A empresa reúne as atividades de retalho e renováveis do grupo Eni e em 2022 atingiu os objetivos operacionais e financeiros de 2022 com um Ebit de 0,34 mil milhões e uma capacidade renovável de 2,2 GW (milhões de quilowatts), o dobro ano passado. E para o futuro? A gigante do petróleo espera que a capacidade renovável do Plenitude cresça para mais de 7 GW até 2026 e mais de 15 GW até 2030. A meta da empresa é mais que dobrar o número de pontos de carregamento até 2026 e o EBITDA triplicar em 2026 em 2022.
Quanto aoIpo, Descalzi disse que "não existe plano A e plano B", em resposta a uma pergunta de analistas. A cotação “ainda é uma possibilidade que depende dos mercados”, ou, “podemos procurar parceiros, ou ter os dois. Precisamos entender a tendência do mercado nos primeiros 4-5 meses do ano”, destacou o CEO.
Demonstrações financeiras da Eni 2022: lucros recordes, rentabilidade dobrada
A Eni também, tal como as outras grandes empresas petrolíferas, elaborou um 2022 quebra de recorde graças aos preços das matérias-primas. O lucro líquido do Cão de Seis Pernas - 30% controlado pelo Tesouro - atingiu 13,3 mil milhões de euros, uns bons 9 mil milhões a mais do que em 2021. Só no quarto trimestre do ano, os lucros atingiram os 2,5 mil milhões, registando um aumento de quase 50% em relação ao mesmo período de 2021. Enquanto olucro operacional líquido de itens extraordinários (Ebit ajustado) dobrou em relação a 2021, para 20,4 bilhões, impulsionado pelo setor de Exploração & Produção, pelo setor Global Gas & LNG Portfolio e, por último, pelo Refining & Marketing.
Em 2022, o cash flow líquido das atividades operacionais da Eni foi de 17,46 mil milhões, um aumento de 36% face a 2021, enquanto a dívida financeira ascendeu a 7 mil milhões de euros, menos 2 do que no ano anterior. No entanto, a produção de hidrocarbonetos do grupo caiu ligeiramente em 4%, para 1,6 milhão de barris por dia, como resultado de "interrupções não programadas e força maior", disse a empresa.
Além disso, a petroleira resolveu distribuir aos acionistas a terceira das quatro parcelas do dividendo de 2023 (relativo ao exercício financeiro de 2022). Lá cupom será de 0,22 euros (relativo a um dividendo anual total de 0 euros), com destaque na segunda-feira dia 88 de março de 20, e será pagamento il Março 22 2023.
