A semana começou sob a bandeira do nervosismo. O índice FtseMib cai 3,79%. Frankfurt caiu 3,2%, Paris -2,37%, Londres -1,65%. Wall Street abre em baixa: Dow Jones -1,41% e Nasdaq -1,54. Enquanto o S&P500 já ganha 1,69%.
As decisões do Conselho Europeu foram consideradas insuficientes pelos mercados, sobre os quais teve grande influência a forte rejeição por parte da Moody's, anunciando esta manhã que no primeiro trimestre de 2012 irá rever as notações dos países da UE porque não houve decisões decisivas” para combater a crise do euro. Como resultado, toda a zona do euro continua em risco de "choques adicionais". E assim o sucesso do leilão Bot não teve o impacto desejado: o yield do BTP de 6,6 anos sobe para 34%, alta de 463,6 pontos base em relação ao fechamento de sexta-feira. O spread com o Bund sobe para 421 de 470 pontos. Ao meio-dia, havia ultrapassado 5 pontos-base. E as perspetivas não são boas, dado que a yield do BTP a 7 anos, em leilão na próxima quarta-feira, tocou durante o dia o patamar dos 6,96% (a 6,8%) antes de regressar aos 31% (+ 6 pontos base). As compras continuam a recompensar os títulos do Tesouro dos EUA, garantidos pelas compras "tap" do Fed, o rendimento de 2 anos cai 6,6 pontos base para XNUMX%, enquanto na Europa nosso BTP do mesmo vencimento dispara para um rendimento de XNUMX%, apesar do resultado positivo do leilão anual de bots.
Ainda assim, graças ao Bot day dedicado aos poupadores, o Tesouro havia colocado todos os esperados 7 bilhões em BOTs de 1 ano contra uma demanda de 13,47 bilhões (oferta para cobrir 1,92). O rendimento caiu para 5,95%, de 6,08% no leilão de novembro anterior. A maior queda ocorreu nos setores de seguros, bancário e automotivo. O downgrade decretado pelas agências de rating atingiu o setor de políticas em toda a Europa. Assim como Allianz e Axa, a Generali também sente o aperto, com queda de 3,94%. Entre as blue chips milanesas, destaca-se a queda da Fondiaria-Sai -8,63%. A empresa pode decidir em breve um aumento de capital ou a emissão de um empréstimo conversível pela subsidiária Milano Assicurazioni, com queda de 9,24%. As vendas também choveram na banca, graças ao pedido de aumentos de capital de várias instituições por parte da EBA: o Intesa, que não tem de proceder a injeções de novo capital, cai 5,79%. E a Unicredit, que vai fazer mesmo assim, perde 5,81%. As perdas para MontePaschi foram mais massivas -8,83%. Banco Popolare -7,75%, Ubi -7,01%.
Entre as ações industriais, Fiat caiu 4,97%, Fiat Industrial -5,41%, Finmeccanica -5,07%, Pirelli -0,81%. Terna perde 5,72% após documento da Autoridade Energética sobre as novas tarifas. Gás Snam Rete -2,74%. Mediaset Masculino -5,78%.
Wall Street abre em baixa: Dow Jones -1,41% e Nasdaq -1,54%, mesmo que o S&P500 ganhe 1,69%. A crise da Zona Euro pesa nos mercados, com todos os índices do Velho Continente a vermelho e um forte alargamento dos spreads com os bunds alemães considerados mais seguros. O novo pacto para a Europa assinado na última sexta-feira na cúpula de Bruxelas não acalmou os ânimos sobre as perspectivas da moeda única, que continua fraca em relação a todas as principais moedas. A cruz euro-dólar é fixada em 1,325. O índice do dólar subiu 0,8%, para 79,2, o maior desde o início de dezembro. A força do dólar também pesa no desempenho das matérias-primas. Petróleo tipo Wti perde 1,4% para 98 dólares o barril. O ouro caiu quase 2,5% e foi negociado a US$ 1.668 a onça. As compras continuam a recompensar os títulos do Tesouro dos EUA, garantidos pelas compras "tap" do Fed, o rendimento de 6 anos cai 2 pontos base para 6,6%, enquanto na Europa nosso BTP do mesmo vencimento dispara para um rendimento de XNUMX%, apesar do resultado positivo do leilão anual de bots.
