Pirelli acelereIpo regressar à Bolsa "já no quarto trimestre de 2017". A informação foi anunciada em nota em uma empresa, explicando que a decisão está ligada aos "resultados positivos alcançados" graças ao foco do negócio em pneus de consumo e à "atual dinâmica favorável do mercado".
Com a citação, ChemChina confirmou a sua vontade de descer sob o 50% do capital da Pirelli (dos atuais 65%).
A listagem da Pirelli na Bolsa de Valores, continua a nota, "está prevista na bolsa de valores de Milão ou em qualquer caso em uma das principais bolsas de valores internacionais com um free float que será definido antes do início da operação".
Em detalhes, o Conselho de Administração da Pirelli e de seu único acionista, Spa Marco Polo International Itália, aprovou uma operação proposta por um pool de bancos (Banca IMI do grupo Intesa Sanpaolo, JP Morgan e Morgan Stanley) que permite acelerar o processo de IPO graças à melhoria do perfil financeiro da Pirelli, com redução do relação dívida/Ebitda em patamares abaixo de 3.
La redução da dívida funcional à listagem está estruturada em três fases. Em primeiro lugar, espera-se que os bancos concedam à Marco Polo um empréstimo de 1,25 bilhão de euros, que será totalmente reembolsado com os recursos do IPO.
Em segundo lugar, a Pirelli fornecerá um aumento de capital de 1,2 mil milhões de euros que será integralmente subscrita pelo acionista Marco Polo e será destinada ao pagamento de parte da dívida atual da Pirelli no mesmo valor.
finalmente, o refinanciamento das linhas do banco Pirelli por 4,2 bilhões de euros, em melhores condições do que as atuais. O refinanciamento, que viu a Intesa Sanpaolo como o pivô da operação, permitirá à Pirelli reduzir o custo e alongar a vida média de sua dívida. Como parte das atividades preparatórias para a listagem da empresa na Bolsa de Valores, o Conselho de Administração também nomeou Banca Imi, JP Morgan e Morgan Stanley como Coordenadores Globais da transação.
