Intesa Sanpaolo は、2023 年 1,75 月に満期を迎える 2,153 億ユーロの無担保債券を発行しました。注文は 188 億 200 万を超えました。 利回りは 190% で、ミッドスワップ レートで XNUMX ベーシス ポイントに相当します。 プレミアムは XNUMX bp 領域での最初の指標よりも低く、XNUMX bp 領域ではガイダンスの低い部分に位置付けられました。
この事業は、バンカ IMI、ドイツ銀行、Jp モルガン、ソシエテ ジェネラル シブ、および Ubs によって管理されました。 この債券の予想格付けは、ムーディーズが Baa1、S&P が BBB、フィッチが BBB、Dbrs が BBB(high) です。
Intesa の最後の上級債券発行は、選挙の 12 週間後の 5 月 1,25 日にさかのぼります。このとき、市場は M77S と Lega の提携による幹部の誕生を除外する傾向がありました。 その後、Intesa は 1,831 億 3,186 万ユーロの 3,092 年物シニア債をミッドスワップ レートで XNUMX ベーシス ポイントのプレミアム (利回り XNUMX%) で発行しました。 今日のタイトルの利回りは XNUMX% で、XNUMX 年物 BTP の XNUMX% に対してです。
また、イタリア財務省は来週、新しい 12 年物ベンチマークを開始すると予想されており、その結果、カーブの終わりへの圧力が高まります。 2 月 140 日、イタリアの 277 年債は約 XNUMX% の利回りを示し、Bund の同様の満期のスプレッドは XNUMX ベーシス ポイントを下回りましたが、今日では約 XNUMX ベーシス ポイントです。
政府の誕生以来、リスクプロファイルがより低いカバードボンドを除いて、これまでのところイタリアの機関は銀行債を発行していません。
