Après un démarrage négatif, Piazza Affari se retrouve à parité à la réouverture de Wall Street, qui ne restera ouverte qu'une demi-journée pour les vacances de Thanksgiving.L'indice Ftse Mib baisse de 13% à 0,07h, autour de 16.500 points. Les indices de Francfort (-0,07), Paris (-0,19) et Londres (-0,04%) ont également légèrement baissé.
Sur le front obligataire, le spread remonte à 188 bp : le rendement du BTP est de 2,13 %. le taux à dix ans à 2,37%, se rapproche du maximum depuis juillet 2015 de 2,42% atteint lors de la séance de mercredi.
Le Trésor a placé ce matin des BTP indexés de maturité 2022 et 2041 pour un montant total de 1,2 milliard. Les rendements sont à la hausse : la maturité 2022 a été fixée à 0,51% (contre 0,08% en juillet). La tranche 2041 a été attribuée à 1,74% (contre 1,2% en mars). Le rendement brut du Ctz à échéance décembre 2018 a été fixé à 0,283 %.
L'euro se remet des plus bas d'hier contre le dollar au-dessus de 1,06, dans un marché qui reste toujours orienté vers le renforcement du billet vert.
Le président de la Bundesbank, Jens Weidmann, a affirmé dans une interview au Handelsblatt que la Commission européenne devrait être soulagée du contrôle des budgets de l'État, car c'est un rôle trop politique. « Je ne pense pas – a-t-il dit – qu'une Commission qui interprète son mandat aussi politiquement que l'actuel soit la plus apte à garantir la surveillance budgétaire en Europe. Wolfgang Schaeuble et moi-même sommes convaincus que cette tâche devrait être confiée à une institution indépendante, non sujette à des conflits d'intérêts ».
Monte Paschi a fortement chuté en bourse sur la Piazza Affari (-5,82%), après que l'assemblée générale d'hier a approuvé l'augmentation de 5 milliards et le regroupement des actions, à compter de lundi. L'opération sur la capitale devrait démarrer entre le XNUMX et le XNUMX décembre, au terme d'un processus en étapes serrées : en effet, l'objectif est de boucler avant Noël. La BCE a demandé que tout soit terminé d'ici la fin de l'année.
La conversion de 28 milliards d'euros d'obligations subordonnées en actions débutera le lundi 4,3. Une réunion du conseil d'administration a déjà été convoquée pour le mercredi 30, qui devrait décider d'inclure ou non dans la conversion volontaire également le milliard de frais, retenu pour le moment en attente. Un deuxième conseil d'administration est prévu lundi 5, immédiatement après le référendum constitutionnel. A cette date, la direction générale pourrait discuter à la fois de l'engagement des investisseurs de référence et de l'accord avec le consortium de garantie pour l'augmentation. Le Qatar pourrait investir 1 milliard d'euros à Sienne tandis que 3-4 fonds semblent prêts à apporter 150.200 XNUMX millions chacun.
Brillant retour en revanche pour Generali (+2,40%). Ce matin, les analystes de JP Morgan ont relevé leur recommandation de Surpondérer à Neutre avec un objectif de cours confirmé à 14 euros. Mediobanca a maintenu la note de surperformance en relevant le prix cible à 15,5 euros contre 14,5 euros auparavant. La promotion intervient deux jours après la présentation du plan industriel et à la veille de la probable conversion des obligations MPS en actions.
UniCredit +0,40%. Selon un responsable du gouvernement polonais, les négociations pour la vente de Banca Pekao se clôtureront d'ici 2016 : la société Pzu achèterait 20 % de Pekao, Pfr 13 % supplémentaires. Les 7% restants resteraient entre les mains d'UniCredit. Le montant de l'opération devrait avoisiner les 2,6 milliards d'euros.
Yoox brille (+1,8%) en ce Black Friday.
Le pétrole Brent perd 1% à 48,5 dollars le baril. Eni exclut l'introduction en bourse de la société chimique Versalis car ce n'est pas le bon moment, alors qu'elle estime pour Noël vendre une participation dans le champ area 4 au Mozambique et Zohr en Egypte. C'est ce qu'a déclaré le PDG Claudio Descalzi ce matin.
