Parce que les hypothèques sont plus chères et plus difficiles à obtenir? La Banque d'Italie l'explique par deux analyses différentes. La publication "Banques et argent : séries nationales" a révélé le bond des taux des crédits immobiliers qui sont passés à 2,37% en juin contre 2,27% le mois précédent, tandis que ceux sur les nouveaux décaissements de crédits à la consommation se sont établis à 8,34% (8,25% en mai). La seconde est la mise à jour du rapport trimestriel sur le marché du logement, réalisé auprès de 1.465 23,9 agences de courtage, qui montre non seulement que la demande est vive et les prix se maintiennent mais aussi que XNUMX% des agences signalent des difficultés de la part des acquéreurs potentiels à obtenir prêts immobiliers pour la hausse des taux.
Marché immobilier : la demande tient mais les ventes sont bloquées
En Italie, portant sur le deuxième trimestre 2022, l'enquête réalisée chez les agents immobiliers, exposition prix écurie, avec un équilibre entre jugements à la hausse et à la baisse en légère hausse par rapport à l'enquête précédente. Même si la demande reste élevée, dans le même temps, le nombre d'opérateurs ayant vendu au moins un bien a diminué et le solde négatif entre les jugements d'augmentation et de diminution du nombre d'acheteurs potentiels s'est creusé.
Pour environ la moitié des agents, le compréhensif ils s'écrasent à cause d'un raté accord de prix entre vendeurs et acheteurs. Les premiers jugent les offres trop basses et les seconds les sommes demandées trop élevées. La difficulté à obtenir un crédit immobilier de la part des acquéreurs pèse également : la part des opérateurs signalant cette difficulté a augmenté d'environ 5 points de pourcentage par rapport à l'enquête précédente (à 23,9 %).
Les taux hypothécaires augmentent, les créances douteuses baissent pour les banques
Plus en détail, les taux d'intérêt sur les nouveaux prêts aux sociétés non financières, a précisé Bankitalia, étaient égaux à 1,44% (1,19% le mois précédent), ceux pour les montants jusqu'à 1 million d'euros à 1,97%, tandis que les taux sur les nouveaux prêts pour les montants dépassant ce seuil à 1,15 %. Enfin, les taux débiteurs sur l'ensemble des encours de dépôts ont été égaux à 0,31% comme le mois précédent.
De la parution "Les banques et l'argent : série nationale» de la Banque d'Italie il est également ressorti que les crédits au secteur privé ont progressé de 3,2 % sur douze mois (3,1 % en mai), tandis que la croissance des crédits aux ménages était de 4,1 % contre 4 % le mois précédent et ceux aux non -les sociétés financières de 2,6% (contre 2,3% le mois précédent). Les dépôts du secteur privé ont augmenté de 3% sur douze mois (contre 4,6 en mai) ; les financements obligataires ont diminué de 7,1 % par rapport à la même période de l'année précédente (-8 en mai).
Prêts immobiliers, comparateur de taux
Cependant, les données de Palazzo Koch doivent être interprétées sans distinction entre les opérations a taux fixe et taux variable. Les prêts à taux fixe sont moins prisés (ils représentent aujourd'hui un peu plus de la moitié du marché alors qu'en début d'année ils étaient à plus de 90%), aujourd'hui proposés à un peu moins de 3%. Au contraire, les demandes de crédits immobiliers à taux variable ont augmenté, qui depuis le début de l'année ont augmenté en moyenne d'un demi-point de pourcentage, se situant toujours autour de 1,5%, malgré toutes les incertitudes liées aux tensions géopolitiques et à la hausse de l'inflation.
Cependant, le problème avec l'hypothèque variable est que si la valeur dueuribor – le benchmark qui mesure la coût de l'argent court et qui, bien que non strictement lié aux décisions de la BCE, finit par les transposer – si le coût du prêt montait à court terme, il monterait en flèche.
L'écart entre le fixe et le flottant pourrait se réduire dans les prochaines semaines en fonction des nouvelles conditions que les banques proposeront à partir du XNUMXer septembre (les taux sont généralement mis à jour en début de mois).
En fin de compte, après que le taux fixe ait eu la part du lion pendant quelques années, la tendance semble maintenant s'inverser. Mais que l'ère des dieux soit fixe ou variable des taux à des plus bas historiques il a pris.
Les prix de l'immobilier augmenteront au cours des trois prochaines années : +12 % à Milan, +9 % à Rome
Les prix de l'immobilier en Italie vont continuer à augmenter au cours des trois prochaines années, notamment dans les grandes villes : +12% a Milano et +9% un Rome. C'est le scénario préfiguré par Nomisma pour le marché résidentiel d'ici fin 2024. Il y a de légères corrections à la baisse par rapport aux prévisions faites en début d'année, mais la guerre, l'inflation et la risque de récession jusqu'à présent, ils ont eu un impact plus faible que prévu et l'explication donnée par le centre de recherche est la demande de logements à des sommets historiques, mais le mélange entre les hausses de prix et les hausses de taux réduit la fourchette la plus faible d'acheteurs potentiels hors du marché.
Prêts immobiliers : la hausse des taux pénalise les jeunes
I crédits immobiliers moins de 36 ans elles ne sont plus soutenables pour les banques. A tel point qu'en juin, ils ont suspendu l'offre de prêts hypothécaires bonifiés à taux fixe garantis par la Fonds de garantie première habitation précisément à cause de la montée en flèche de l'IRS qui a commencé au début de l'année. C'est le taux de référence des taux fixes - par exemple, le taux à 20 ans est passé de 0,38% en décembre 2021 à une moyenne de 1,84% en juin - dépassant les seuils limites indiqués tous les 3 mois par la Banque d'Italie, empêchant par conséquent le crédit institutions de poursuivre des offres à des tarifs subventionnés.
Tout cela a entraîné un demi-tour demandes de prêt hypothécaire par le groupe des jeunes de moins de 36 ans qui ont propulsé le secteur hypothécaire ces derniers mois avec une part de plus de 30 % du total.
