Après 12 ans d'absence, Eni s'adresse à nouveau au grand public en proposant un lien d'une durée de 5 ans et d'une taux fixe brut de au moins 4,30 %, un rendement qui s'avère supérieur à la fois aux rendements des propres obligations d'Eni et à ai BTP d'égale durée. La nouveauté est que pour la première fois Eni propose de petits épargnants une obligation liée à la durabilité, c'est-à-dire indexé sur des objectifs de durabilité préétablis. L'offre commencera Lundi Janvier 16 et il sera possible de rejoindre également en ligne jusqu'au vendredi 20 janviersauf fermeture anticipée. Le valeur totale de l'émission est de 1 milliard d'euros, mais, dit Eni dans une note, "en cas de demande excédentaire, ce montant pourrait être augmenté jusqu'à 2 milliards", tandis que le le lot minimum a été fixé à 2.000 XNUMX euros (égal à 2 obligations), avec majoration possible pour au moins une obligation.
Eni Retail Bond: "nous proposons un outil d'épargne solide"
L'but pour Eni, décidé par le conseil d'administration du 27 octobre dernier, est de lever des fonds pour "financer d'éventuels besoins futurs, maintenir une structure financière équilibrée et diversifier davantage les sources de financement" indique une note de la société qui a deux obligations dues cette année (une en juillet et une en septembre) pour un total d'environ 2 milliards d'euros.
« Eni est aujourd'hui l'un entreprise extrêmement robuste d'un point de vue financier et industriel, avec un modèle de croissance visant à valoriser les métiers liés à transition énergétique et les traditionnels qui alimentent son succès, qui sont également soumis à la réduction progressive des émissions et qui continuent de garantir la sécurité des approvisionnements », a déclaré Claudio Descalzi, directeur général d'Eni. "Avec cette prise de conscience, nous voulons offrir au public italien un outil d'épargne solide, ce qui peut le faire participer à notre cheminement vers une énergie totalement décarbonée, technologiquement avancée et diversifiée, et à la consolidation de notre capacité décisive à garantir la sécurité énergétique du pays ». Le Titre Eni sur la Piazza Afari part ce matin 14,37 euros, en hausse de 0,90%. Au cours du dernier mois, il a gagné 5,57 %.
À quel point le taux Eni est-il pratique? Voici la comparaison avec d'autres problèmes sur le marché
La durée des Obligations, qui sera coté au Mot de Borsa Italiana, est de 5 ans à compter du 10 février 2023 et le capital sera intégralement remboursé au séchéance du prêt, le 10 février 2028. Il taux proposé par Eni offre une prime tant par rapport à ses propres obligations sur le marché que par rapport aux BTP de même durée. Voyons comment. Eni l'a déjà sur le marché 3 obligations à échéance 2028, le tout avec des rendements inférieurs : le 17 mai offre un rendement de 3,76 % sur le marché aujourd'hui, le 14 juin 3,58 % et le 19 juin 3,68 %. La commodité est également trouvée par rapport à un BTP de même durée: l'obligation d'État avec une échéance la plus proche de celle proposée par Eni est le 2028er février 3,45 qui offre aujourd'hui un rendement de 2% (avec un coupon de 93,50% et un prix de XNUMX). A considérer également fiscalité différente : le rendement de Btp est taxé à 12,50%, donc net il est à 3%. Le Lien Eni, pour lequel aucune commission bancaire n'est payée, à la place il a une imposition de 26%, pour un net de 3,18 %. Dans tous les cas, le rendement reste supérieur au BTP. Eni a également un clients supérieure à celle de la République italienne : A- contre BBB.
Objectifs de durabilité : s'ils ne sont pas atteints, le coupon final sera revalorisé
En détail, comme décrit dans le Perspective informative approuvé par Consob, le dernier coupon payable le 10 février 2028 sera lié la réalisation des objectifs de durabilité suivants d'Eni : réduction des émissions nettes de gaz à effet de serre (Portée 1 et Portée 2) associés aux opérations commerciales en amont. Concrètement, l'objectif est de ramener l'indicateur Empreinte Carbone Nette Amont (Scopes 1 et 2) à une valeur inférieure ou égale à 5,2 MtCO2eq au 31 décembre 2025 (-65 % par rapport à la référence 2018) ; et augmentation de la capacité installée de production d'électricité à partir de sources renouvelables, jusqu'à une valeur égale ou supérieure à 5 GW au 31 décembre 2025.
Si ces objectifs volonté atteint, le taux nominal annuel brut de 4,30 % resteront inchangés jusqu'à la date limite. Si au contraire, ne serait-ce qu'un seul des deux objectifs n'est pas atteint, le taux d'intérêt du coupon payable à l'échéance (10 février 2028) sera majoré de 0,50 %.
Les banques faisant partie du syndicat de placement
Les obligations seront placées par l'intermédiaire du consortium de placement et garantie coordonnés et dirigés par Intesa Sanpaolo et UniCredit Bank AG dont ils font partie Banca Akros – Groupe Banco BPM, BNP Paribas, BPER Banca SpA et Crédit Agricole CIB et auquel d'autres banques, maisons de titres et autres intermédiaires agréés participeront en tant que distributeurs.
Exactement aimable Livio : de cette manière, l'entreprise est davantage encouragée à atteindre ses objectifs. Si, en revanche, elle ne les atteint pas, elle sera pénalisée. Merci pour l'attention. Bonne journée
Gb
Si ces objectifs sont atteints, le taux nominal annuel brut de 4,30 % restera inchangé jusqu'à l'échéance. A l'inverse, si un seul des deux objectifs n'est pas atteint, le taux d'intérêt du coupon payable à l'échéance (10 février 2028) sera majoré de 0,50 %.
laissez-moi comprendre, s'il n'atteint pas l'objectif, vous récompenseront-ils avec un supplément de 0.5 ?