Le chemin vers une « société sans cash » basée sur des moyens de paiement alternatifs au cash est encore long. Selon les statistiques de la BCE, en 2016 dans la zone euro les transactions par carte de paiement ou monnaie électronique ont augmenté de 11,3% a/a (+8,4% en valeur) face aux retraits d'espèces aux distributeurs automatiques ou dans les agences traditionnelles qui, dans les principales économies, ont affiché seulement des changements modérés à la fois en termes de nombre et de valeur.
La première enquête sur les habitudes de paiement des ménages de la zone euro menée par la BCE met en évidence la persistance de la préférence pour les espèces : en 2016, sur un total de 163 milliards de transactions, 79 % ont été réglés en espèces et 19 % avec des cartes de paiement ; en valeur, les parts respectives sont de 54% et 39%. En Allemagne, en Autriche, en Slovénie et dans les pays du sud de l'Europe, environ 80 % des transactions sont réglées en espèces ; aux Pays-Bas, en Estonie et en Finlande, à l'inverse, la fréquence d'utilisation des espèces se situe entre 45% et 54%.
Dans certains pays scandinaves et en Australie, les paiements en monnaie virtuelle dépassent déjà ceux en espèces et dans la prochaine décennie, ces pays pourraient devenir de véritables économies sans numéraire. Outre les avantages, un tel scénario présente des problèmes critiques, notamment en termes de protection de la vie privée. En Italie, les instruments alternatifs aux espèces sont encore assez sous-utilisés par rapport à la zone euro : en 2016, il y avait 51 transactions par carte par habitant et par an, soit moins de la moitié de ce qui a été enregistré pour l'UEM.
Cependant, en Italie, la dynamique est beaucoup plus vive : sur la période 2013-2016, la croissance annuelle moyenne a été de 13,8 % contre 8,8 % dans la zone euro. 86% des transactions des ménages italiens sont réglées en espèces (79% zone euro) soit 68% du montant en valeur (54% zone euro).
De nombreuses innovations dans les modes de paiement
Cinquante ans après la naissance du premier guichet automatique et avec la diffusion et la diversification toujours croissantes des moyens de paiement électroniques, on s'interroge souvent sur l'avenir du cash. La question est sur la table des instances européennes depuis un certain temps : en janvier 2017, la Commission européenne, sur proposition du Conseil Ecofin, a lancé une consultation sur la proposition de restreindre les paiements en espèces de montants importants (et en crypto-monnaies) dans le but principal de lutter contre le financement d'activités illégales ou terroristes, de protéger les consommateurs et les entreprises contre les risques de fraude, de lutter contre le blanchiment d'argent et l'évasion fiscale, de réduire les coûts de traitement des espèces et les coûts de production liés à l'émission de nouveaux billets et pièces.
La décision de la BCE de suspendre l'émission du billet de 500 euros à partir de fin 2018 est également le signe de sa volonté de limiter la circulation de grandes quantités d'argent liquide. Bien que certaines économies de l'Union aient déjà adopté des seuils limites, il manque encore aujourd'hui une législation communautaire qui harmonise l'étendue de la restriction dans les différents États. Les indications reçues des (quelques) répondants à la consultation de la Commission européenne ne se sont en effet pas avérées favorables à l'adoption d'un montant maximum pour les transactions. L'Allemagne, où environ 80 % des transactions s'effectuent en espèces, a été le dernier pays dans l'ordre chronologique (début 2016) à tenter d'introduire une limite à l'utilisation des billets et des pièces ; après avoir tenté de fixer un seuil pour les paiements en espèces à 5.000 XNUMX € (une valeur plutôt élevée), le gouvernement a renoncé en raison de nombreuses voix dissidentes et aujourd'hui il n'y a pas de limite dans le pays comme aussi en Autriche, aux Pays-Bas, en Slovénie et dans de nombreux autres pays de l'UEM.
La traçabilité des transactions, qui compromet la confidentialité, est la principale raison contre l'adoption d'un seuil. En fait, seuls quelques pays ont actuellement fixé une limite aux transactions en espèces et la fourchette est assez large : de 500 € en Grèce à 1.000 3.000 € au Portugal, en Espagne et en France (baissée à la suite de l'attentat contre Charlie Hebdo), aux 2016 5.000 € de la Belgique et de l'Italie (seul pays où le seuil a été revu à la hausse, avec la loi de stabilité pour XNUMX) ; en Slovaquie, la limite est de XNUMX XNUMX €.
Une contribution supplémentaire à la réduction de la circulation des sommes liquides, mais aussi à une atténuation des opérations via les distributeurs automatiques de billets et les cartes de crédit, pourrait provenir de la mise en œuvre de PSD2 (Payment Services Directive 2, dont l'entrée en vigueur est prévue à partir du 18 janvier 2018) . La DSP2 vise à encourager le développement des services de paiement numérique : grâce à des applications installées sur les téléphones mobiles, les clients permettront aux entreprises autorisées (TPP, Fournisseurs tiers) d'accéder à certaines informations qui permettront le paiement via leur compte courant. Il s'agit d'une innovation pour laquelle les établissements de crédit ont déjà commencé à travailler depuis un certain temps pour tenter d'équilibrer l'avantage que les nouveaux concurrents auront, soumis à une réglementation moins sévère que celle envisagée pour le système bancaire.
L'argent ne perd pas son attrait
Malgré la diffusion des nouveaux moyens de paiement offerts par l'innovation technologique, la plupart des transactions de détail sont encore aujourd'hui réglées en espèces. Les enquêtes sur les systèmes de paiement de la BCE, tout en enregistrant des taux de croissance significatifs du nombre de transactions conclues dans la zone euro par cartes et systèmes électroniques (+8,8% sur la période 2016), montrent un attrait continu pour la monnaie liquide. Les données sur les retraits (aussi bien aux DAB qu'en OTC, c'est-à-dire au guichet) ne montrent que des fluctuations modérées dans les principales économies de la zone : en 2016, les opérations d'achat d'espèces ont diminué de 0,3 %, de 0,6 % et de 1,7 % respectivement en France, en Italie et en Espagne.
En termes de montant des retraits, les variations ont été égales à -1,3% et -2,5% pour l'Italie et l'Espagne, tandis que les montants ont augmenté en France (+1,6%) et en Allemagne (+0,5%). Pour dépasser les limites des indications pouvant être déduites des données agrégées et des valeurs moyennes se référant à l'ensemble du secteur privé non financier, la BCE a récemment conclu la première enquête par sondage sur les habitudes de paiement des ménages uniquement , ce qui a permis de photographier la typologie et le montant des dépenses mais aussi d'obtenir une image des caractéristiques socio-démographiques des usagers. Les répondants ont été invités à tenir un journal quotidien des paiements, des retraits et des opérations de rechargement, informations ensuite intégrées à un questionnaire relatif à l'offre de services de paiement.
L'enquête, portant sur l'année 2016, met en évidence la prédominance de l'usage du liquide dans la régulation des transactions des ménages : sur un total d'environ 163 milliards de transactions d'achat en point de vente dans la zone euro, 79 % ont été réglés en liquide pour un montant égal à 54 % des montants totaux tandis que 19 % des paiements ont été réglés avec l'utilisation de cartes, ce qui équivaut à 39 % de la valeur des achats effectués. Les paiements par chèque, prélèvement automatique, virement bancaire et commande électronique sont utilisés pour compléter les 2% restants des transactions d'achat. Même si l'on considère que les espèces sont principalement réservées à des dépenses de montants limités, la fréquence d'utilisation est environ quatre fois supérieure à celle des cartes.
Ce ne sont pas seulement les pays du sud de l'Europe qui préfèrent les paiements en liquide mais aussi l'Allemagne, l'Autriche et la Slovénie avec environ 80% des transactions effectuées en liquide ; à l'inverse, les Pays-Bas, l'Estonie et la Finlande se distinguent par l'une des plus faibles incidences de transactions en espèces avec des pourcentages allant de 45 % à 54 % du total des achats. En termes de valeur, la part la plus élevée de paiements en espèces est enregistrée en Grèce, à Chypre et à Malte (supérieure à 70 %), tandis que la plus faible au Benelux, en Estonie, en France et en Finlande (inférieure à 33 %).
Le montant moyen des transactions en espèces est plutôt faible : par rapport à une valeur moyenne de 12,4 €, Chypre, le Luxembourg et l'Autriche se classent plus haut (environ 18 €) ; le montant moyen des paiements en espèces en Espagne, en Lettonie, en France et au Portugal est inférieur à 10 €. Les achats effectués avec des cartes sont d'un montant relativement plus élevé : la valeur moyenne de chaque transaction est d'un peu moins de 40 € et varie de 15 € en Lettonie à 70 € au Luxembourg. Les chèques, virements et prélèvements sont plutôt utilisés pour des montants de dépenses plus élevés, une circonstance qui confirme l'abondante littérature sur le sujet des paiements qui souligne comment le montant de la dépense affecte le mode de paiement choisi : en général, les achats jusqu'à 45 € (soit 91% des dépenses) se font en espèces, au-delà de ce seuil (soit 9% des dépenses) des cartes sont utilisées.
Le montant de liquidités dont on dispose habituellement contribue également à la décision : en moyenne, 65 € sont disponibles dans le porte-monnaie des résidents de la zone euro, un montant qui varie entre environ 30 € au Portugal et en France et plus de 100 € chez les Allemands et les Luxembourgeois. Au-dessus de la valeur moyenne (entre 80 € et 90 €) se trouvent la Grèce, Chypre et l'Autriche. L'évidence socio-démographique de ceux qui détiennent et utilisent le plus d'argent liquide est intéressante : les hommes ont 12 € de plus que les femmes, les personnes âgées ont 43 € de plus que les jeunes, tandis que le niveau d'éducation semble n'avoir aucune influence.
En choisissant le moyen de paiement, outre le montant de l'achat, il détermine également le type d'activité commerciale où l'achat est effectué : en général, dans tous les secteurs, bien plus de la moitié des transactions sont réglées en espèces car elles sont souvent les dépenses quotidiennes dans les points de vente ; cependant, les paiements relatifs à l'achat de biens durables, ceux effectués dans les structures d'hébergement et aux points de ravitaillement, échappent à cette régularité. En considérant l'utilisation des différents modes de paiement, la propension à accepter des instruments alternatifs aux espèces ne doit pas être sous-estimée. En fait, les espèces et les cartes semblent être liées par une corrélation négative : dans les pays où il existe une volonté de recevoir des paiements par carte, l'utilisation des espèces est plus limitée et inversement en cas de mauvaise acceptation des cartes par le bénéficiaire.
De manière générale, tous les déterminants de l'usage des espèces comme des cartes tendent à se renforcer mutuellement : la diffusion d'un instrument de paiement particulier dépend en effet de son accessibilité et de son utilisabilité ; parallèlement, l'offre est en partie influencée par les caractéristiques de la demande et les habitudes de consommation. La Suède, le Danemark et la Norvège sont déjà bien avancés dans la réalisation de la « société sans numéraire », ainsi que l'Australie. Dans ces pays, les paiements virtuels sont déjà plus nombreux que les paiements en espèces. Outre les avantages, un tel scénario présente des problèmes critiques, notamment en termes de protection de la vie privée et de discrimination à l'égard des entités non bancaires.
Italie : le vide existe mais il peut être comblé
Les statistiques disponibles s'accordent à souligner le retard de notre pays dans la comparaison internationale dans l'adoption des instruments de paiement alternatifs au cash. Dans les enquêtes agrégées en Italie en 2016, il y avait 51 transactions par habitant avec des cartes de paiement et des moyens électroniques, soit moins de la moitié de la moyenne de la zone euro (105). Cependant, en Italie, la dynamique est nettement plus vive : sur la période 2013-2016, la croissance annuelle moyenne a été de 13,8 % contre 8,8 % dans la zone euro.
Les preuves de l'enquête de la BCE soulignent également la distance qui nous sépare encore des coutumes enregistrées dans la zone euro : 86 % des transactions des ménages italiens sont réglées en espèces (79 % dans la zone euro) soit 68 % du montant en valeur ( 54 % zone euro). En effet, nous sommes parmi ceux qui ont plus de liquidités dans leur portefeuille que la moyenne des habitants de la zone euro (69€ vs 65€).
Cependant, le marché italien des paiements alternatifs regorge de potentiels comme en témoignent à la fois les facteurs de l'offre et de la demande : le nombre de TPE installés (2,2 millions) est supérieur à celui des principaux pays européens et la diffusion des cartes (surtout prépayées) dénote la demande croissante d'instruments de paiement flexibles et multifonctionnels. Cependant, le nombre élevé de points de vente est sous-utilisé : dans notre pays, chaque terminal effectue 1.230 4.700 transactions contre près de XNUMX XNUMX dans la zone euro.
La demande de paiements alternatifs aux espèces pourrait être affectée par la récente disposition du gouvernement italien visant à réduire les frais interbancaires sur les paiements électroniques tels que les distributeurs automatiques de billets et les cartes de crédit : ils passent d'une moyenne de 0,50 % à un plafond de 0,20 % de la transaction pour les cartes de débit et prépayées, et d'une moyenne de 0,70 % à un plafond de 0,30 % pour les cartes de crédit.
