L'effondrement de Credit Suisse (-24,02%) a déclenché aujourd'hui une nouvelle tempête sur les marchés, assommant les places boursières européennes et influençant négativement le début de Wall Street, malgré la baisse inattendue des prix à la production américains en février (-0,1 %).
La fin est ainsi dans le rouge foncé en Europe, à commencer par Milan qui clôture sur une baisse de 4,61% et remonte quelques mois à 25.565 XNUMX points de base. Ce n'est pas beaucoup mieux à Madrid -4,31% Londra -3,81% Parigi -3,58% Francfort -3,25% Amsterdam -2,85%.
L'indice bancaire européen chute d'environ 8 %.
La panique générale affecte lourdement les huile et sureuro.
Éclaboussure d'euros et de pétrole
La fuite de l'action fait converger les achats vers le dollar, qui gonfle surtout face à l'euro, en baisse d'environ 1,8%, pour un taux de change juste au-dessus de 1,05.
Les craintes d'une récession mondiale, ravivées par la crise bancaire américaine et le nouveau signal alarmant en Europe, pèsent aujourd'hui aussi sur le pétrole. Les contrats à terme sur le Brent et le WTI perdent environ 5 % et se négocient à environ 73,73 $ le baril et 67,76 $ le baril, respectivement. Le brut texan est au plus bas depuis décembre 2021.
Au lieu de cela, il est appréciéOr, avec de l'or au comptant en hausse de 1,6 % à 1934,51 XNUMX $ l'once.
Les rendements obligataires baissent, mais le spread augmente
Les obligations d'État clôturent une séance tonique. En Europe, ce sont surtout les Bunds qui ont intercepté les faveurs. Les rendements sont également en baisse pour le papier italien, mais lo propagation ça grossit. Au final, 192 points de base (+7,43%), pour un taux Btp 4 ans à 2,09% et un taux Bund même terme à XNUMX%.
Eaux troubles parmi les banques en attente de la BCE
La semaine financière se poursuit donc en montagnes russes et les tarifs, après la flambée d'hier, replongent aujourd'hui dans l'abîme en Europe à la veille de la réunion de BCE qui augmentera probablement les taux de 50 points de base demain, restant plutôt insensible à l'incertitude rampante. D'autre part, selon un trader cité par Reuters, une hausse de 25 bases serait interprétée comme un aveu qu'il y a un problème après la tempête déclenchée par les craintes de contagion suite à l'effondrement de la Silicon Valley Bank et de la Signature Bank aux États-Unis.
Aux États-Unis, les banques sont actuellement en baisse et First Republic Bank perd 18 %, la pire action du S&P 500, après que sa note ait été abaissée par S&P à « indésirable ». "Nous pensons que le risque d'une fuite des dépôts de la First Republic Bank est élevé", ont déclaré les analystes de l'agence.
En Europe, le drame a pour protagoniste Credit Suisse, maintenant dans sa huitième session consécutive de baisse, pour une valeur qui a mis à jour ses plus bas historiques. Ce qui a déclenché la panique, c'est la nouvelle que Banque nationale saoudienne, le principal actionnaire de la banque suisse, a déclaré qu'il ne fournirait pas d'aide financière supplémentaire aux investisseurs, car il ne peut pas aller au-delà de la participation de 10 %. Dans l'après-midi, les assurances du PDG de l'institut suisse n'ont servi à rien, Ulrich Koerner: "Notre capital, notre base de liquidités est très, très solide - a-t-il dit - nous respectons et dépassons pratiquement toutes les exigences réglementaires". Cependant, les swaps sur défaillance de crédit (c'est-à-dire le prix de l'assurance faillite) n'augurent rien de bon. Selon Bloomberg, les un an, hier à la clôture, s'indiquaient à 835,9 points et aujourd'hui ils repartent à la hausse, proches de la barre des 1.000 ce qui dénote un niveau d'inquiétude élevé. Le niveau actuel correspond à 18 fois le CDS à un an d'UBS et environ 9 fois l'équivalent de Deutsche Bank.
Selon des informations du FT, le Credit Suisse a demandé aujourd'hui à la Banque nationale suisse et à l'autorité de surveillance des marchés boursiers (FINMA) de montrer leur soutien au groupe et de rassurer les marchés.
Piazza Affari plombée par les banques et les compagnies pétrolières
Les valeurs pétrolières et les valeurs bancaires sont toujours les moins performantes aujourd'hui Place des affaires.
Il commence à partir Saipem, -9,88% et continuer avec Unicredit -9,06% Tenaris -8,95% Finecobank -7,63% Bper -7,23% Banco Bpm -7,13% Intesa -6,85%.
La journée a également été défavorable à Leonardo -6,82% CNH -6,61% Unipol -5,89%.
En ce mercredi noir pourtant, il y a même trois blue chips timidement positives : Campari, +0,52 % ; erg, +0,23%, qui a publié ce matin des résultats 2022 positifs, avec des indications de bénéfices, d'endettement et de dividendes meilleures que prévu ; Terna + 0,38%.
Hors de la liste principale, il s'effondre Rive Monte Paschi de Sienne (-10,09%).
Au lieu de cela, il met en évidence Marr, +6,88%, après les comptes présentés hier. Selon Banca Akros "les résultats ont été légèrement inférieurs aux attentes, mais les estimations tablent sur une forte reprise de la rentabilité en 2023". Le courtier a confirmé le cours cible à 14,40 euros et a changé le jugement en "achetant", de "accumuler".
