Tuturor le place muzica, muzica bună, chiar și bătrânii lupi de pe Wall Street, un nume dat cu ani în urmă Bill Ackman, proprietarul Spac Pershing Square Tontine Holdings. După zvonurile publicate de Wall Street Journal, a confirmat Ackman negocieri în curs cu Vivendi, un gigant francez al mass-media, pentru achiziționarea de 10% din acțiunile Universal Music Group, casa de discuri care deține cataloagele unor grupuri istorice precum Beatles și Queen și care produce și distribuie melodiile lui Lady Gaga, Ed Sheeran, Taylor Swift, Justin Bieber, doar pentru a numi câteva dintre cele mai cunoscute nume. În decembrie anul trecut, Umg a preluat întregul catalog de melodii al lui Bob Dylan, realizând ceea ce a fost definit afacerea muzicală a secolului. În fine, în portofoliul Universal există și 4,5% din Spotify, cel mai folosit serviciu de muzică streaming la cerere din lume, cu 158 de milioane de abonați și 356 de milioane de utilizatori în total.
„Universal Music Group este una dintre cele mai mari afaceri din lume”, a declarat Bill Ackman, CEO PSTH. „Condusă de Sir Lucian Grainge, are una dintre cele mai bune echipe de management pe care le-am întâlnit vreodată”, a continuat finanțatorul american, adăugând că compania „îndeplinește toate criteriile noastre de achiziție și principiile investiționale, în calitate de companie muzicală de top”. În primul trimestru al anului 2021, Universal a raportat vânzări de 1,8 miliarde EUR (+2,2% istoric și +9,4% la cursuri de schimb și perimetru constant).
Dacă va trece, cel dintre Psth și Vivendi va fi o operațiune de 4 miliarde de dolari (aproximativ 3,3 miliarde EUR), ceea ce ar oferi Universal o valoare a întreprinderii de 35 miliarde EUR. „La sfârşitul acestui an, după ce Vivendi finalizează listarea planificată a UMG la Bursa de Valori din Amsterdam, PSTH se aşteaptă să distribuie acţiunile UMG acţionarilor săi”, se arată în nota care subliniază, de asemenea, că „spre deosebire de multe tranzacţii, delle Spac, Psth şi Umg nu vor fuziona. într-o singură companie”, precizează Pershing Square Tontine Holdings, care intenționează să rămână listată la New York.
Reamintim că în februarie, Vivendi a anunțat distribuirea către acționari a 60% din capitalul filialei sale ca dividend extraordinar și lista Universal Music Group la Bursa de Valori din Amsterdam până la sfârșitul lunii septembrie. Operațiunea a primit undă verde de la un consorțiu condus de grupul tehnologic chinez Tencent, care controlează 20% din Universal, după ce a cumpărat pachetul în două tranșe (între martie 2020 și ianuarie 2021) care a evaluat Universal 30 de miliarde de euro.
Acordul dintre Vivendi și spac-ul lui Ackman depășește aceste 30 de miliarde și chiar depășește cele 33 de miliarde raportate în mai în documentația în vederea adunării acționarilor Vivendi din 22 iunie, ajungând 35 miliarde de euro, inclusiv datorii (circa 42 miliarde de dolari). În plus, datorită acestei operațiuni, Grazie Vivendi s-ar găsi cu 7 miliarde de lichidități de investit în mass-media.
Totuși, s-ar putea să nu se fi încheiat aici, în condițiile în care conform celor indicate chiar de compania franceză, Ackman ar putea decide și să cumpere titluri de valoare ale societății-mamă Vivendi sau treceți mai departe în Universal, „Fondurile Pershing Square și afiliații lor au indicat că ar putea obține o expunere economică mai mare la UMG, cumpărând acțiuni Vivendi și/sau cumpărând acțiuni UMG după ce Vivendi distribuie acțiuni UMG”, se arată în notă.
Cu referire la sac, în urma confirmării negocierilor, la Paris cota Vivendi a scăzut cu 0,55%, în timp ce acțiunile Bollorè (care controlează 27% din Vivendi), au crescut cu 1,35%. În cele din urmă, în Wall Street pre-market Pershing Square Tontine a pierdut 6,63%.
