Morellato, grupul lui Massimo Carraro din Padova, fondat la Veneția în 1930, a achiziționat Lanțul german Christ Group, furnizor omnicanal, lider de piață în Germania de atunci jos 3ì. „Cu prezența sa adânc înrădăcinată în Germania și Austria și modelul său de comerț electronic de ultimă oră, Christ Group este achiziția ideală pentru noi”, a spus președintele Massimo Carraro.
Morellato, care face bijuterii și ceasuri, are a cifra de afaceri estimat pentru 2022 de 370 milioane de euro și peste 2.500 de angajați și operează 11 mărci deținute și licențiate. Cu semne de vânzare cu amănuntul Bluespirit, D'Amante, Cleor și Noélie420 de bijuterii dintre Italia și Franța aparțin grupului Padova.
Grupul de companii al grupului Creştin (cu mărci de vânzare cu amănuntul Valmano și Brinckmann & Lange) cu logistica proprie, se ocupa de mai mult de 200 de magazine, importante site-uri de comerț electronic și a avut o cifră de afaceri estimată la 2022 milioane în 410 și are în prezent peste 2.000 de angajați.
Morellato odată cu achiziția va aduce grupul la 800 de milioane
Hristos a fost dobândit de fond de capital privat American 3i cu o investiție pentru Morellato care este în jur 250 milioane de euro. Cu această operațiune „ajungem la un agregat apropiat de 800 de milioane de euro”, pe lângă faptul că avem Magazinele 620 între Italia, Franța, Germania și Austria și o prezență digitală unică în Europa. În ceea ce privește cifra de afaceri, Hristos valorează mai mult decât Morellato, dar primul are o rentabilitate (ebitda) care începe de la 7%, în timp ce în cazul celei de-a doua părți de la 19%. „Acest lucru justifică faptul că Morellato cumpără și nu invers”, spune o notă. „Prima noastră provocare esteintegrarea lui Hristos în structura noastră de producție și, în consecință, o aducem la o rentabilitate adecvată standardelor pieței. Întotdeauna am achiziționat companii din fonduri de private equity, aducând o viziune pe termen lung ca expresie a unui grup de familie. Nu cumpărăm pentru a vinde după câțiva ani, ci pentru a construi un lider european”.
Vânzările și producția vor fi extinse
În următorii câțiva ani va avea loc o schimbare de direcție pentru gruparea italiană. Amandoua canal de vânzări direct și online, atât structura de producție, cât și distribuția vor fi extinse în continuare, „consolidând poziția de lider a companiei în alte țări ale Bătrânului Continent” se arată într-o notă a grupului Carraro în care se adaugă: „Vrem să îmbunătățim și să dezvoltăm minunatele realități de retail. de Christ și Brinckmann & Lange, menținând misiuni distincte e plasare dintre cele două mărci multi-brand”.
Lcomerțul electronic al lui Hristos e Valmano sunt puncte de referință în Europa și sunt deja valabile 30% din cifra de afaceri, pe care îl vom implementa în continuare pentru a ne accelera creșterea pe piețele cheie”. Antreprenorul padovan subliniază apoi că acum este nevoie de „integrarea și dezvoltarea noii realitati, dar suntem și rămânem producători de bijuterii și ceasuri sub proprietate și licență, o inimă de producție pe care dorim să o punem și mai mult în valoare”.
La afacere a început acum vreo 10 luni și s-a desfășurat cu confidențialitate, continuă Carraro. „Avem mărci minunate, dar controlul lanțului de distribuție ne împiedică uneori să le promovăm în străinătate. Cu Hristos, lider de piață în Germania, cu o frumoasă realitate online, ne vom îmbunătăți producția: pe de o parte creăm un lider european care vorbește italiană”.
Ca parte a operațiunii, Morellato a fost asistat de Credit Suisse în calitate de consilier financiar, de Massimo Della Ragione și Corporate Hangar în calitate de consilier strategic, de Orsingher Ortu și de Hengeler Muller în calitate de consilieri juridici pe aspecte de fuziuni și achiziții și due diligence, de Ey privind aspectele de due diligence și structurare fiscală și de Deloitte pe aspecte contabile.
Finanțarea pentru achiziție a fost structurată de un pool de instituții financiare conduse de BNP Paribas, Cassa Depositi e Prestiti (Cdp), Intesa Sanpaolo (Divizia Iimi Cib) și UniCredit.
Închiderea tranzacției este programată pentru 31 ianuarie.
