La volatilitate care a caracterizat piețele în ultimele luni continuă să atragă atenția asupra sectorului energetic, mulți analiști confirmând poziție lungă pe acțiunile de energie. Potrivit unui raport Reuters, în ciuda majorării ratei dobânzii a FED care ar putea duce la o recesiune globală, reducând astfel și cererea de energie, trebuie luat în considerare faptul că stocurile de energie de pe Wall Street sunt a crescut cu 46% de la începutul anului.
Pe de alta parte i OPEC+ reduceri de producție acestea ar putea reprezenta un răspuns adecvat la spectrul recesiunii globale, menținând oferta de hidrocarburi la un nivel scăzut pentru a garanta profituri interesante și în lunile următoare. Dacă oferta ar rămâne limitată Prețurile materiilor prime energetice ar putea ține, dar și să fie protagoniști ai noilor creșteri în funcție de evoluția contextului macroeconomic și geopolitic.
Situația este diferită pentru sectorul bancar, care a devenit o observație specială a multor comercianți, deoarece ar putea fi în centrul unei noi faze de volatilitate ridicată. Potrivit Moody's, pentru băncile italiene există o risc de credit concret în 2023, mai ales dacă ar fi o pierdere în valoare a BTP-urilor deținute de instituțiile de credit italiene, având în vedere că băncile au 10% din datoria suverană națională în bilanțuri.
Tranzacționare online: factori de luat în considerare conform Mercati24.com
După cum se explică în Ghid de tranzacționare Mercati24, portal de informații financiare, volatilitatea este o componentă utilă pentru comercianți, deoarece oferă mai multe oportunități de speculațieCu toate acestea, necesită cea mai mare atenție gestionării riscurilor și analizei financiare. Este ceea ce se întâmplă în acest moment pe piețele financiare, caracterizate de o volatilitate în continuă creștere de la începutul anului, cu indicele VIX a urcat cu 87% în 2022 trecând de la 16 la peste 31 de puncte, demonstrând momentul de puternice turbulențe trăit de piețe.
Cât despre sectorul energetic sentimentul pieței este pozitiv în acest moment, cu fondurile de capital privat și de capital de risc care cresc investițiile în companii europene legate de energie. În ciuda slăbiciunii prețurilor materiilor prime energetice, reducerea producției mondiale de țiței a fost salutată de participanții de pe piață, dar rămâne un climat de incertitudine care lasă loc pentru speculații pe termen scurt pe gaz și petrol.
Evident, atenția trebuie să rămână mare pentru a sectorul energetic încă supraperformant, cu o puternică componentă speculativă legată mai ales de tensiunile geopolitice dintre Rusia și Uniunea Europeană. Nu în ultimul rând este încetinirea economică în China, odată cu încetinirea Dragonului, în principal din cauza crizei creditului și a crizei din sectorul imobiliar, pe lângă efectele sancțiunilor americane care vizează sectorul tehnologiei și în special industria semiconductorilor.
Cu toate acestea, recesiunea globală ar putea avea efecte negative asupra acțiunilor bancare. Cu toate acestea, majorările ratelor BCE și în special creșterea randamentelor obligațiunilor de stat ar putea ajuta unii creditori mai rezistenți. La fel ca și stocurile de energie, și stocurile bancare prezintă fluctuații semnificative în ultimele săptămâni, condiție care ar putea persista în următoarele luni și care trebuie monitorizată cu maximă atenție.
Stocurile bancare și energetice de monitorizat în următoarele luni
Printre băncile italiene care urmează să fie monitorizate de comercianți se numără acțiuni precum Intesa Sanpaolo (ISP), BPER Banca (BPE), Banca Mediolanum (BMED) și FinecoBank (FBK). În special, pe Intesa Sanpaolo majoritatea analiștilor împărtășesc o poziție de cumpărare, cu un preț țintă estimat la 2,7 euro conform analiștilor Equita Sim. Potrivit Bluerating, cu toate acestea, prețul țintă de Mediolanum banking se ridică la 8,60 euro iar cea de FinecoBank la 14 euro, în timp ce Kepler Cheuvreux vede un preț țintă pentru BPER Bank la 2,3 euro.
Printre băncile americane se acordă atenție Wells Fargo, considerată de analiștii Bank of America a fi instituția cea mai protejată de scăderea activității bancare de investiții și a tranzacționării cu acțiuni în Statele Unite. Experții băncii americane au și ei o opinie pozitivă Morgan Stanley datorită capacității sale de creștere strategică, cu posibilitatea unei creșteri și pentru JP Morgan din cauza capitalizării mari a băncii de investiții din SUA și a slăbiciunii actuale a stocului.
Desigur, în scenariul de astăzi este crucial consolidarea managementului riscului în tranzacționarea online, o activitate crucială pentru comercianți, mai ales în vremuri de incertitudine sporită și turbulențe. Managementul riscului vă permite să operați cu mai multă rezistență chiar și în contexte dificile, învățând să utilizați corect instrumente esențiale precum stop losss și take profits, fără a neglija importanța analizei financiare pentru a evalua optim oportunitățile de investiții în funcție de profilul dumneavoastră de risc.
