Os mercados apostam em bancos centrais mais cautelosos e fecharam em alta hoje na Europa, enquanto as ações do setor bancário levantam a cabeça globalmente, de Milão e Nova York. wall Street move-se em progresso marcado na manhã americana. Os preços ao consumidor nos Estados Unidos em fevereiro contribuíram para dar um impulso durante o dia, subindo 0,4% em relação a janeiro e 6% na comparação anual, o menor nível desde setembro de 2021. Foi de 6,4% no mês passado. EU'inflação americana Diminui, embora permaneça alta e bem acima da meta de 2% para o Fed. O quebra-cabeça para o banco central na próxima semana não será, portanto, fácil de resolver, mesmo que os mercados pareçam recuperar algum otimismo.
Europa em pó, com Milan no topo
Piazza Affari, que ontem foi a pior pelo peso do setor bancário no Ftse Mib, hoje volta ao pódio pelo mesmo motivo e fecha com ganho de 2,36%, voltando aos 26.800 pontos base. As ações das instituições de crédito, que sofreram perdas expressivas na sessão anterior, retomam a cena de Unicredit +4,2%, apesar dos maus humores sobre o salário do CEO Andrea Orcel ser aprovado na reunião. Entre os títulos em evidência está Geral +3,62%, após o melhor resultado operacional de sempre e anúncio de dividendo em alta de 8,4% para 1,16 euros por ação. Ações industriais como Interpump shine, +4,35%, a melhor blue chip do dia.
A clareira também é ampla Frankfurt + 1,82% Paris + 1,86% Madrid + 2,27% Amsterdam + 1,41% Londres +1,21%. Fique um pouco para trás Zurique, +0,81%, onde Credit Suisse (-0,62%) luta para participar do banquete geral depois de anunciar, no relatório anual de 2022, que "as saídas de clientes se estabilizaram em níveis bem mais baixos, mas ainda não reverteram". Os títulos do banco suíço chegaram a render 30%.
Wall Street avança com bancos, apesar da Moody's
A Moody's cortou a perspectiva bancária dos EUA de 'estável' para 'negativa' devido à 'rápida deterioração do ambiente operacional', mas Wall Street não parece muito preocupada com a desaceleração e mostra ganhos consideráveis também graças à recuperação dos bancos. Assim, o pânico causado pelo efeito de contágio diminui e o Primeiro banco da república (+58,81%), sobe do abismo em que caiu ontem. Atualmente é a melhor ação do S&P 500 (+1,95%).
Em Nasdaq (+2,33%) está na luz Meta Plataformas, +5,96%, que tem corte anunciado outros dez mil postos de trabalho. A holding do Facebook, WhatsApp e Instagram já havia cortado mais de 11 mil empregos em novembro, o equivalente a cerca de 13% de seus funcionários. Desde o início do ano, as ações da Meta valorizaram quase 60% e recuperaram as perdas acumuladas nos meses anteriores.
Aguardando os bancos centrais. Preços dos T-bonds caem e taxas sobem
A estrela-guia para os investidores continua sendo a política monetária dos bancos centrais e a falência dos bancos regionais norte-americanos, verificada nos últimos dias, pode induzir maior cautela no ritmo de alta dos juros. Em particular, a Fed, na próxima semana, poderá limitar-se a uma subida de 25 pontos base ou mesmo manter-se inalterada, enquanto na semana passada o mercado apostava numa subida de 50 pontos base. Os futuros hoje pedem um corte nas taxas ainda este ano, com a taxa terminal em 4,45% em dezembro, abaixo dos 5% da semana passada.
Certamente o quebra-cabeça a ser resolvido para Jerome Powell não é fácil, porque a inflação continua alta, como mostraram hoje os preços ao consumidor de fevereiro.
I Preços dos T-bonds na verdade, hoje eles estão caindo, depois do aumento de ontem e as taxas estão subindo novamente. A yield das obrigações a dez anos ronda os 3,64% e a das obrigações a dois anos, que ontem registou a maior quebra dos últimos 36 anos, situa-se actualmente nos 4,33%.
No mercado de câmbio, o dólar. L 'euro negocia logo abaixo dos níveis de ontem e confirma-se acima de 1,07.
Num contexto de incerteza o mantém-se negativo óleo, com os futuros de Brent e WTI caindo cerca de 1,5%.
Apresse o gás em Amsterdã, que perde quase 10% e volta a 44,73 euros por MWh.
Espalha-se para baixo, rende-se
O clima é de espera para ver os títulos europeus antes da reunião do BCE na quinta-feira. O spread entre BTPs e Bunds de 10 anos com a mesma duração fechou em 177 pontos base (-2,26%), com as yields apontadas em alta para ambos os títulos, em +4,2% e +2,42%, respectivamente.
As taxas na Itália também subiram no leilão de médio longo prazo do Tesouro. O novo benchmark BTP de três anos foi atribuído com uma taxa bruta de 3,71%, um aumento de 34 pontos base em relação ao leilão anterior, que representa a nova alta desde setembro de 2012. O BTP de 7 anos em 3,98%, aumento de 18 base pontos em relação ao leilão anterior. O Tesouro também ofereceu o BTP Verde com vencimento em 2035 cedido com rendimento bruto de 4,4% enquanto o BTP de 50 anos, na segunda tranche, registrou taxa de 4,2%.
Piazza Affari em pleno andamento com Generali e Tod's
Para dar um pouco de brilho Piazza Affari os resultados corporativos além das expectativas de duas marcas de prestígio como Geral e Tod's.
As ações do Leão, que integram as blue chips, foram recompensadas pela Banca Akros, que elevou o preço-alvo para 20,5 euros de 18,5, mantendo-se 'Acumulado', e aumentou as estimativas do Eps 2023-24 cerca de 6,5% em média .
Fora da lista principal, por outro lado, o Tod's se valoriza 7,02%, depois de 2022 apresentar resultados acima das expectativas e previsões melhorando.
A recuperação das ações foi a força motriz de todo o setor de luxo e veio à tona no Ftse Mib Moncler + 3,95%.
Os grandes bancos levantaram a cabeça, começando com Unicredit e Intesa + 3,35%.
Na indústria de Interpump bem, Iveco + 3,57% stm + 3,35% Amplifon + 3,27% Leonardo + 2,95%.
As utilidades continuam a ser um bom baluarte nesta fase volátil: A2a + 3,29% Enel +2,33%. Bem Italgas, +1,13%, anunciou o exclusivo com Veolia para algumas aquisições no setor de água no centro e sul da Itália.
Também é bom Telecomunicações, +2,15%. Segundo fontes da Reuters, a empresa vai pedir ao CDP e ao fundo australiano Macquarie que melhorem a oferta, considerada baixa, por ativos de rede fixa. Segundo as mesmas fontes, a oferta conjunta avaliaria a rede da Tim em cerca de 18 bilhões de euros, incluindo dívida. O fundo americano Kkr, que já possui uma participação minoritária na rede Tim, ofereceu até 20 bilhões de euros, incluindo um mecanismo de ganho de 2 bilhões de euros.
O único grande limite ligeiramente abaixo é Diasorina, -0,28%.
