Des haillons à la richesse à une vitesse supersonique. Les trois principaux indices de Wall Street ont rebondi le lendemain de Noël depuis leur plus bas depuis l'automne 2017 atteint le 24 décembre, dans ce qui restera dans les mémoires comme l'un des pires réveillons de Noël. Après cette matinée, les marchés asiatiques se sont également redressés après les frissons d'avant Noël. Le fantôme de la récession, évoqué par les fortes baisses des tarifs américains, semble être repoussé. Mais la tendance de l'or, qui est restée proche des plus hauts depuis juin à 1.268 XNUMX dollars l'once, montre que les marchés sont toujours sur la clôture. À partir de Piazza Affari aujourd'hui aux prises avec les développements de l'affaire Carige, la dernière urgence du système bancaire du Bel Paese.
SAUT RECORD DU DOW JONES : 1086 POINTS
L'indice Dow Jones a enregistré hier la plus forte hausse en une seule séance depuis 2009 : 1.086,25 4,98 points, soit un bond de 7,5 %. Parmi les blue chips du Dow Jones, Nike +7%, Apple +7% et Visa +500%. Le S&P 24, qui a glissé le 20 à seulement deux points du seuil de récession déclenché lorsque la hausse dépasse 116% du maximum, a cumulé un gain de 4,96 points (+5,84%). Le Nasdaq fait encore mieux (+XNUMX%).
AMAZON +9,4% MÈNE LA COURSE, POWELL NE TOUCHE PAS
Divers facteurs ont contribué au déclenchement du rallye haussier :
1) la tendance "spectaculaire" de la consommation, telle que définie par Amazon (+9,4%) ; selon Mastercard, les achats pour les fêtes ont atteint un record de 850 milliards de dollars (+5,1%).
2) les assurances venant du personnel de Donald Trump à la Fed : "Powell est sûr à 100% qu'il restera à XNUMX%", a déclaré le chef de cabinet de la Maison Blanche Kevin Hassett (mais il risquait d'être viré cette semaine) ;
3) le formidable rebond du pétrole, soutenu entre autres par les déclarations du ministre russe de l'Energie, Alexander Novak, qui a garanti que Moscou entendait respecter le pacte d'action avec l'OPEP pour soutenir les prix. Le Brent s'envole de 8% au-dessus de 54 dollars contre 49,8 dollars la veille, au plus bas depuis l'été 2017. Le brut américain s'échange ce matin à 46 dollars + 9%.
Des hausses, bien que moins spectaculaires, également pour les bourses asiatiques. Tokyo mène la course (+5%) qui s'est remise de l'effondrement de lundi dans le sillage des Bourses américaines, Hong Kong et Shanghai ne gagnent que 0,6%, Séoul 0,2%. Changements positifs plus importants à Taipei (+1,6 %) et Sidney (+1,7 %).
INDICES AMÉRICAINS EN ZONE DE RÉCESSION À NOËL
Les marchés ont démarré en trombe après le Noël le plus troublé de Wall Street frappé par l'ouragan Donald Trump. Il convient de résumer brièvement la forte baisse qui confirme la grande volatilité des tarifs en fin d'année. Il faut remonter à 1918 pour retrouver une séance aussi spectaculaire à Wall Street, qui en une demi-journée de bourse, le 24, a perdu 650 points, soit 2,9 %. Un effondrement qui a eu un écho immédiat à Tokyo qui, avec une perte de plus de 5 %, a glissé sous la barre des 20 2017 points pour la première fois depuis septembre XNUMX.
LE SOUTIEN DE MNUCHIN EFFRAYE LES MARCHÉS
Mais comment expliquer l'effondrement ? Donald Trump, écrit le Washington Post, voulait jouer le Grinch, l'ennemi du Père Noël, ruinant la fête des investisseurs. Le président, en particulier, a bloqué l'approbation du budget fédéral en réponse au non des démocrates aux fonds pour le mur à la frontière mexicaine et a diffusé à plusieurs reprises le limogeage du président de la Réserve fédérale, Jerome Powell, "coupable" des hausses de taux. qui, selon Trump, sont à l'origine de la baisse de Wall Street. Cependant, la situation a été déclenchée par la décision du secrétaire au Trésor Steven Mnuchin d'entrer en contact avec les six banques les plus importantes pour faire le point sur les liquidités disponibles pour le système en cas d'urgence. Un geste qui, loin de rassurer les marchés, a encore relevé le niveau d'alerte.
Le rebond du Boxing Day a partiellement redressé le bilan de fin d'année : 2018, en effet, risque de se clôturer sur une perte moyenne à deux chiffres, autour de 12 %, le pire bilan depuis 2008, l'année du krach de Lehman Brothers, quand le monde les bourses ont accumulé un spectaculaire -43%.
BUSINESS PLACE, SEULEMENT 7 STOCKS AU-DESSUS DES NIVEAUX DE JANVIER
Piazza Affari rouvre ses portes aujourd'hui après avoir clôturé à la fois la séance de vendredi (-1%) et la semaine dernière (-3,1%) en baisse. Depuis le début de l'année, la perte est de 16 %. Seules 7 blue chips sur 40 ont enregistré un gain : Campari +18%, Poste +12%, Moncler +6%, Terna +5,5%, A2A +5%, FinecoBank +2% et Enel +0,5%.
CONTRAT RECORD POUR LES BIANCONERI, AMPLIFON PROMU
Parmi les nouveautés du jour figure le renouvellement des principaux paniers. Dans l'indice le plus important, le Ftse Mib, Amplifon et Juventus font leur entrée, prenant la place de Banca Mediolanum et Mediaset relégués à l'indice Mid Cap où entrent Cairo Communication et Piovan, leader mondial de la fourniture de systèmes d'automatisation industrielle et d'ingénierie de solutions pour l'industrie du plastique.
La Juventus se présente à ses débuts à l'index ce matin avec une belle carte de visite : la société noire et blanche a prolongé le partenariat avec Adidas jusqu'au 30 juin 2027. Le nouvel accord prévoit un minimum garanti de 408 millions d'euros pour 8 saisons à partir de 2019. - 2020 plus frais variables et redevances sur les ventes. Pour la saison en cours, le contrat d'Adidas est donc valorisé au minimum à 42 millions d'euros plus les frais variables. Dès la saison prochaine, la valeur moyenne sera de 51 millions d'euros.
SIEGE HAUTE TENSION POUR CARIGE
Dans Piazza Affari alerte rouge à la place pour Banca Carige. Lors de l'assemblée générale de vendredi dernier, l'actionnaire Malacalza Investimenti, avec une forte participation de 27,5%, n'a pas voté pour l'augmentation de capital de la banque en manquant le quorum. Le lendemain, la vice-présidente du conseil Lucrezia Reichlin (liste Malacalza) et le conseiller Raffaele Mincione (actionnaire minoritaire avec 5,4 %) ont démissionné. Malacalza n'avait pas le quorum (40% du capital social étaient présents) pour reporter la décision après la présentation du plan, soit en février. "Il n'y a pas le temps, ça ne peut pas se faire en mars, ils nous rejettent, ils nous tuent tous", s'est laissé aller avec vivacité le président du Carige Pietro Modiano. Pour éviter les pires ennuis, la Supervision de la BCE prendra le terrain.
A suivre également Tip : la filiale Tipo a signé le contrat ferme de cession de la totalité des participations dans iGuzzini Illuminazione au groupe suédois Fagerhult pour 385 millions d'euros.
TREASURE, LES PREMIÈRES VENTES AUX ENCHÈRES DE 2019 COMMENCENT
L'écart repart ce matin à partir de 257 points de base. Le Trésor lance les premières enchères avec la réglementation 2019 : à partir d'aujourd'hui avec des BOT à six mois pour un montant de 6,5 milliards et avec l'émission de Ctz (montant de 1.5-2 milliards) à échéance novembre 2020 - Nous continuons demain avec le moyen-long offre à terme : une de cinq ans et deux de dix ans (expirant en février et décembre 2028) seront mises aux enchères.
