De la hache de De mauvaise humeurSeules les banques d'Autriche et du Royaume-Uni ont survécu. Pour le reste ce fut un massacre. L'agence de notation américaine a en effet abaissé le perspective des banques d'Italie, la République tchèque, l'Allemagne, la Hongrie, la Pologne et la Slovaquie d'établi à négatif.
Moody's : les raisons de la décision
À la base de la décision, il y a les trois fléaux affectant l'économie et la finance mondiales, à savoir la crise énergétique, la flambée de l'inflation et la hausse des taux d'intérêt par les banques centrales. Tous les facteurs qui affaiblissent la croissance économique.
"Nous avons changé les perspectives en négatives pour six secteurs bancaires car nous nous attendons à une nouvelle détérioration des conditions d'exploitation, ce qui affaiblira la qualité des prêts, la rentabilité et l'accès au financement des banques, même si l'impact variera d'un pays à l'autre – explique Louise Welin, VP-Senior Credit Officer de Moody's -. Les économies sont frappées par la crise énergétique et la forte inflation consécutive à l'invasion russe de l'Ukraine. La hausse des prix affectera la solvabilité de nombreuses entreprises et ménages, déclenchant la formation de nouveaux prêts problématiques ».
Les risques pour les banques
Pas seulement la guerre, la crise énergétique et l'inflation. Ce sera surtout la charge des banques la hausse des taux d'intérêt par la BCE qui « affectera la solvabilité des petites entreprises et des ménages, créant de nouveaux prêts problématiques. L'affaiblissement de l'activité de prêt alors que l'économie ralentit, l'augmentation des provisions pour pertes sur prêts et des coûts d'exploitation plus élevés, ainsi que le remboursement du financement super bon marché de la BCE avec les enchères Tltro compenseront en partie les gains provenant de la hausse des rendements des prêts à mesure que les taux d'intérêt augmentent », prédit Moody's .
Moody's : les ratios des banques italiennes resteront solides
Pour l'Italie, rappelons-le, Moody's estime une croissance nulle pour 2023 par rapport aux +0% attendus pour 2,7.
"Nous nous attendons à ce que les ratios de fonds propres des banques italiennes absorbent la hausse des risques e restent essentiellement solides. Les mesures gouvernementales visant à atténuer la pression sur les entreprises et les ménages causée par la hausse des coûts de l'énergie aideront également le secteur bancaire », a déclaré l'agence de notation dans un communiqué.
Bref, malgré le changement de perspective de stable à négatif, les banques italiennes pourraient être en mesure de résister à l'impact de la crise.
Des mots qui font écho ceux prononcés il y a quelques jours par le gouverneur de la Banque d'Italie, Ignazio Visco, selon qui, par rapport au passé, les banques sont plus solides et pour cette raison, elles devraient être "capables d'absorber le choc" découlant du ralentissement du PIB et de l'augmentation du NPL. Selon le numéro un de via Nazionale : "certaines banques pourraient rencontrer de plus grandes difficultés", mais en tout état de cause toutes devront accorder "une attention particulière, même avec l'utilisation ponctuelle de provisions, à l'augmentation du risque de crédit, évitant ainsi que le "le durcissement inévitable des critères d'offre de prêt pourrait se transformer en un sérieux resserrement du crédit".
