Banco Bpm cerró el primer trimestre de 2022 con parámetros récord. En los tres primeros meses del año, el beneficio neto se situó en 177,8 millones de euros, un 77,6% más que los 100,1 millones del mismo periodo de 2021 y un 83,2% con respecto al cuarto trimestre de 2021. La cifra es superior al consenso del mercado que en beneficio neto se quedó en 138 millones de euros.
lautilidad neta de elementos no recurrentes para el primer trimestre es igual a 199,2 millones, mientras que lo util antes de los impuestos alcanzó "niveles récord", subraya Banco Bpm, alcanzando los 399,1 millones, un 199,2% más que el cuarto trimestre de 2021 y un 54% más que el primer trimestre de 2021.
I ingresos se sitúan en 1.186 millones de euros, un 9,1% más que en el cuarto trimestre de 2021 y un 5,2% más que en el mismo periodo del año anterior.
Avanzando con los datos, el Margen de interés se situó en 511,5 millones (+3%), mientras que le comisiones netas ascendió a 480,1 millones (+1,8%). El cargos operativos cayó de 643,9 a 624,7 millones, mientras que el ajustes netos en préstamos a clientes disminuyó a 151,1 millones (desde 217,1 millones).
En el primer trimestre de 2022 el relación costo/ingreso se situó en el 52,1%, por debajo del 57,1% a finales de marzo de 2021 y del 57,5% en comparación con el cuarto trimestre de 2021. El costo del riesgo está en 54 puntos básicos, el nivel más bajo jamás registrado por el banco desde 2017” (es decir, desde el nacimiento del nuevo grupo tras la fusión entre el antiguo Banco Popolare y la antigua Banca Popolare di Milano).
En cuanto a los agregados del balance, la ratio Cet1 es del 13,1% (desde el 13,4% a finales de 2021). Allá colección directa al cierre del primer trimestre ascendía a 126,1 millones, un 2,4% más que al cierre de 2021. El colección indirecta, neto de certificados de capital protegido, es igual a 95,6 millones, lo que muestra una disminución del 2021% respecto al cierre de 3,5 "por el efecto de la caída de los precios de los activos financieros".
En el frente de la calidad crediticiafinalmente, el stock de morosidad neta asciende a 3,1 millones: -5,0% respecto al cierre de 2021 y -27,6% interanual. El nivel de cobertura de morosidad es del 61,9% (58,6% y 62,7%), considerando también los castigos, la cobertura asciende al 70,2%, la de improbable es del 44,4% (44,0% y 43,1%). El total de la morosidad es del 50,4% (48,9% y 50,7%), considerando también los castigos, la cobertura es del 54,9%.
Seguro: opción de compra del 81% de Bipiemme Vita
En la nota sobre las cuentas trimestrales, Banco Bpm comunica que el consejo de administración aprobó el ejercicio de la opción de compra a Covéa Coopération de la81% del capital de Bipiemme Vita, compañía de seguros que opera en el ramo de vida, en el que Banco Bpm ya posee una participación del 19%. Bipiemme Vita, a su vez, posee el 100% del capital social de Bipiemme Assicurazioni, que opera en el negocio de no vida. “El precio de ejercicio de la llamada referente al 81% del capital social de Bipiemme Vita, basado en el nivel correspondiente de Unrestricted Tier1 al 30 de junio de 2021, se puede estimar en aproximadamente 310 millones de euros”, informa el instituto. La finalización de la transacción está prevista para el próximo mes de julio, antes de la fecha del 31 de diciembre de 2023 prevista en el plan estratégico. El ejercicio anticipado de la opción de compra sobre Bipiemme Vita “permite fortalecer el modelo de negocio e preservar las opcionalidades estratégicas”, subraya el banco.
Castagna sobre políticas: "Exploremos todas las opciones"
“Creemos que la internalización de la bancaseguros representa un buen punto pero, habiendo despertado el interés de fuertes e importantes aseguradoras, nos interesa verificar si hay aspectos financieros, estratégicos u operativos que puedan ganarle a la internalización del negocio. plan”, afirmó Castagna, y agregó que en cuanto a las ofertas recibidas “vemos que no estamos obligados a una alianza, es una opción y nos conviene explorar todas las opciones”.
Titulización de 700 millones Npl con Elliott
El banco sigue ahí. estrategia de reducción de Npl por un valor total de más de mil millones por la presentación de los resultados del primer semestre del año. Como parte de esta estrategia, Banco Bpm ha resuelto proceder con la venta de cartera de créditos UTP y morosos por un valor bruto de aproximadamente 700 millones, como parte del "proyecto Argo". La transferencia de la cartera, según nota, se realizará en el marco de una operación de titulización cuyos mezzanine y junior notes serán suscritos, previa negociación y definición de la documentación contractual relativa, por sociedades controladas por fondos Elliott. Respecto al cierre de marzo de 2022, la operación permite reducir el stock de morosidad bruta hasta los 5,6 millones y permite alcanzar una ratio Npe bruta del 4,9%. La finalización de la transacción se espera para la presentación de los resultados del primer semestre de 2022.
Las predicciones para 2022
A la luz de los resultados de los primeros tres meses del año, “confío en que puedo continuar por este camino hacia la consecución de los resultados del plan estratégico”, aseguró. el director gerente de Banco Bpm, Giuseppe Castagna, durante una conferencia telefónica con analistas financieros. Castagna ha dicho en reiteradas ocasiones que es optimista ante el "crecimiento sólido y fuerte" logrado por el banco en el período enero-marzo, bien posicionado para "batir los resultados de 2021″.
“A menos que el escenario empeore aún más, el mejora del beneficio neto del grupo en 2022 en comparación con 2021, en línea con la tendencia trazada en el Plan Estratégico y con los objetivos de mediano plazo relacionados”, dice el Banco Bpm en una nota, pero agrega que “El panorama general, ya condicionado por la persistencia de la pandemia, está hecho aún más complicado por tensiones generadas por la invasión rusa a Ucrania, con efectos inevitables en las perspectivas de crecimiento y expectativas de inflación impulsadas por el incremento en el costo de las materias primas”. Por ello, el banco estima que “'el desempeño operativo del grupo durante el año inevitablemente seguirá estando influenciado por el contexto externo”.
Piazza Meda también especifica que el conflicto en Ucrania no ha tenido ni se espera que tenga impactos significativos en la institución relacionados con la exposición directa del grupo a Rusia y Ucrania, también porque la exposición es inferior al 0,1 % del total de activos en efectivo y avales de créditos.
