Más tiempo significa más dinero para invertir en la economía real. Y no pocos: unos 500 mil millones. Los gobernadores de los bancos centrales que forman parte del comité de supervisión bancaria han ampliado los plazos en los que los prestamistas deberán cumplir con los puntos de referencia de liquidez impuestos por Basilea 3.
La nueva normativa entrará en vigor el 2015 de enero de 60 y sólo con una cobertura del 100% de los recursos necesarios para hacer frente a un posible periodo de estrés. Aumentará gradualmente hasta el 2019 % a partir del XNUMX de enero de XNUMX.
Básicamente, los bancos tendrán más tiempo para acumular sus reservas de liquidez (llamadas LCR, índice de cobertura de liquidez) para que parte de los activos disponibles puedan destinarse a apoyar la economía real. Además, las acciones y valores respaldados por hipotecas (títulos de deuda garantizados por préstamos hipotecarios) anteriormente excluidos también pueden incluirse en la liquidez adicional requerida por Basilea 3.
El Grupo de Gobernadores acordó que, 2 dado que los depósitos en los bancos centrales son las mayores (en algunos casos las únicas) formas confiables de liquidez, la interacción entre el LCR y los saldos de los bancos centrales es significativamente importante. Por ello, el Comité seguirá trabajando en este tema en los próximos años”.
Respecto al texto inicial, los menores requisitos de liquidez permitirán a los bancos poner en circulación 500 millones más en la economía.
“Es un acuerdo muy significativo –dijo el gobernador del Banco de Inglaterra, Mervyn King, al frente del comité–. Por primera vez en la historia de los reguladores, tenemos un estándar mínimo verdaderamente global para la liquidez bancaria. Aprobar un programa escalonado para la introducción del LCR y reafirmar que el stock de activos líquidos de un banco es utilizable en tiempos de estrés garantizará que los nuevos estándares de liquidez no obstaculicen de ninguna manera la capacidad del sistema bancario mundial para financiar la recuperación".
Las últimas estimaciones sobre los efectos de los requisitos anteriores se remontan al pasado mes de septiembre, cuando la EBA, la Autoridad Bancaria Europea, había calculado que para los primeros 156 bancos del Viejo Continente el 2012 de enero de 1.170 habría un déficit de 3,7 millones de euros. , equivalente al 31% del total de XNUMX billones de activos pertenecientes al sistema.
Otro tiro en el brazo se refiere a los bancos estadounidenses. Se decidió posponer por al menos dos años la aplicación de la disposición de la ley Dodd-Frank, que obligaba a las instituciones a separar los activos protegidos por seguros de depósitos de los derivados.
