Acı gelir, ancak beklenenden daha az ağırdır. L'ECB'nin denetim organı Merkez Bankası'nın yeni takipteki kredilerin yönetimiyle ilgili olarak Avro Bölgesi'ndeki kurumlara dayatmak istediği kuralların fazlası olan sözde "Ek"in ayrıntılarını gösterdi (npl).
Ana kurallar 2:
- Bankalar sahip olacak 7 yaş % 100'ünü kapsayacak şekilde yeterli provizyon ayırmak için zaman Güvenli NPL'ler.
- İçin teminatsız NPL, ancak, mevcut zaman sadece 2 yaş.
Şimdiye kadar geçen sonbaharda açıklanan kurallar onaylandı. Bununla birlikte, Ek'in ilk versiyonuyla karşılaştırıldığında, yeni bir şey var: garantili takipteki alacaklar için değer düşüklüğü üçüncü yıldan itibaren başlayabilir, kredinin %40'ına eşit bir değer için.
Ayrıntılı olarak, Merkez Bankası aşağıdaki ilerlemeyi önermektedir:
- Üçüncü yılda %40 teminat;
- %55 dördüncü yıl;
- Beşinci yılda %70;
- %85 altıncı yılda;
- Yedinci yılda %100.
Çok önemli bir başka değişiklik de, yeni kuralların mevcut TGA'lar veya 2018'in başından bu yana oluşturulanlar için değil, yalnızca sorunlu olarak sınıflandırılacak krediler için geçerli olacak olmasıdır. önümüzdeki XNUMX Nisan'dan itibaren.
Danièle Nouy liderliğindeki ECB Denetimi, bu nedenle geçen Ekim ayında sunulan taslağın yönergelerini yumuşattı. Ancak Frankfurt Ek Sözleşmesi, halen daha katıdır. Avrupa Komisyonu tarafından daha dün önerilen kurallar.
Şimdiye kadar kaydedilen ilerlemenin kurumlar arasında bir uzlaşma bulmak için yeterli olmadığı söyleniyor. Aslında, siyasi bir sorun hâlâ açıkta: Temmuz ayında Ecofin, Npl konusunu etraflıca incelemiş, ardından bankaların kapitalizasyon gerekliliklerine ilişkin iki AB direktifinde yapılacak olası değişiklikleri inceleme görevini Komisyona emanet etmişti. Bu nedenle, Brüksel'de ECB Denetim Eki şu şekilde görülmektedir: siyasi yeterlilik meselesinde teknisyenler tarafından sahanın işgali.
Yeni kuralların pratik sonuçlarına gelince, Equita beş ay önce kısıtlamanın İtalyan bankalarına şu kadara mal olabileceğini hesaplamıştı: Yılda 1,3 milyar euroveya önümüzdeki yedi yıl içinde yaklaşık 9 milyar yeni karşılık. Elbette olacak para krediden düşülür.
Diğer tartışmalar müzakere yönüyle ilgilidir. Birçok kişi, takipteki alacaklar teminatı için belirlenen son kullanma tarihlerinin bankaları zorlayacağına dikkat çekiyor. takipteki kredileri satmak ve bunu, ortaya çıkacak olan alıcıların (öncelikle uluslararası spekülatif fonlar) tam avantajı için, çok az müzakere ağırlığı ile yapmak. denge fiyatları.
Son olarak, Ek, Avrupa bölgesine özgü sorunlu krediler sorunu konusunda katı olmakla suçlanan Avrupa Merkez Bankası Denetimine son yıllarda yöneltilen çok sayıda saldırıyı rapor eder ve toksik türevler okyanusuyla ilişkili riskler konusunda çok daha hoşgörülü hala kuzey Avrupa kıyılarının göbeğinde, özellikle Alman ve Fransız.
Her halükarda Merkez Bankası, bunların "bağlayıcı olmayan" hükümler olduğunu ve Denetim Otoritesi'nin "Ek'te belirtilen ihtiyati hükümlere ilişkin beklentilerden sapmaları münferit bankalarla görüşeceğini" belirtir. Bundan sonra, "denetim diyaloğunun sonunda, her bankanın kendine özgü durumu dikkate alınarak, duruma göre karar verecek, hangi denetim önlemlerinin uygun olup olmadığı ve uygun olup olmadığı. Bu diyaloğun sonuçları, ilk kez, 2021 SREP'i olan "denetimsel inceleme ve değerlendirme sürecine" entegre edilecektir.
Sadece değil. ECB, kurumsal web sitesindeki Zeyilname konusuyla ilgili "sorular ve cevaplar" bölümünün bir güncellemesinde, "ekte tanımlanan denetimsel beklentilerin genel olduğunu açıklığa kavuşturuyor. Denetleyici diyalog sırasında farklı risk seviyelerini belirleyebilecek özel durumlar dikkate alınacaktır.. Bazı 'ödeme olasılığı düşük' bankalar için riskin önemli bir kısmının düzenli olarak geri ödendiğine dair kanıt sunabilecektir, bu da ilgili portföy veya risk için %100 provizyon beklentisini uygunsuz hale getirebilir.
Frankfurt'tan ayrıca, Ek'in "Avrupa Komisyonu'nun takipteki alacakları ilk sütun bağlamında ele alma önerisine dayanan, yani Sermaye Gereksinimleri Düzenleme Yönetmeliğinde (CRR) belirtilen zorunlu ihtiyati gereklilikler) dayalı gelecekteki herhangi bir AB yasa hükmünü tamamlayıcı nitelikte olduğunu açıklıyorlar. . Aslında, Dördüncü Sermaye Gereksinimleri Yönergesi'ne (CRD IV) göre, denetim otoriteleri, Yapı XNUMX gereklilikleri tarafından halihazırda kapsanmayan veya yeterince kapsanmayan bireysel kredi kuruluşları düzeyindeki belirli riskleri değerlendirmeli ve ele almalıdır”.
