Noua intepatura la vedere pt băncile britanice. După scandalul Libor, de data aceasta marii creditori britanici riscă să plătească o factură și mai grea. Vina lor este că au vândut în mod neregulat titluri derivate întreprinderilor mici și mijlocii britanice. În special – așa cum se întâmplă adesea atunci când sunt implicate instrumente financiare atât de complexe – tranzacțiile ar fi fost încheiate fără ca clienții să fie informați în mod adecvat cu privire la mecanisme și riscuri.
Potrivit unui sondaj de informare realizat de Autoritatea pentru Servicii Financiare (Consob engleză), valoarea 90% din cele 173 de contracte examinate ar încălca regulile. Dacă suspiciunile se confirmă, băncile vor trebui să despăgubească companiile. Instituțiile implicate sunt patru nume absolute mari în finanțele internaționale: Hsbc, Barclays, Lloyds e Banca regală a Scoției. Încă nu este clar cât s-ar putea ridica compensația, dar suma pusă în joc este încă de ordinul miliardelor de lire sterline.
Acum să cunoaștem mai bine aceste derivate ale discordiei. În vizorul FSA sunt obligațiunile pe care băncile le-au vândut întreprinderilor pentru a acoperi riscurile ratei dobânzii. În esență, aceste contracte au funcționat ca garanții pentru cei care se temeau că nu vor putea ține pasul cu plățile lor în cazul unei creșteri a ratei. Păcat că clienții au ajuns să preia produse financiare complexe fără a avea mijloacele pentru a le gestiona. Și, desigur, când ratele au început să scadă în loc să crească, au urmat pierderi mari.
Dar nu este prima dată când institutele Majestății Sale se confruntă cu necazuri pentru că au debarasat instrumente de acest tip cu o ușurință excesivă. Sistemul bancar britanic riscă deja să plătească până la 13 miliarde de lire sterline pentru a ispăși defecțiunile legate de un tip ridicat de derivate. Acestea sunt IPP-urile, adică „Asigurare de protectie a platilor„, asigurări legate de credite ipotecare și împrumuturi imobiliare. Dintre clienții care au fost victime ale înșelătoriei (sute de mii), mulți au fost induși să se aboneze la aceștia deși nu aveau drepturi să le încaseze eventual. Alții, în schimb, nici nu ceruseră.
