IPO-ul Aramco bate toate recordurile și câștigă cel mai mare sceptru de listare din toate timpurile, confirmând previziunile. Tranșa dedicată investitorilor instituționali a atins solicitări egale cu trei ori mai mari decât acțiunile oferite cu ordine pentru 5,9 milioane de acțiuni și 189,04 miliarde de riali, egale cu 50,4 miliarde, după cum au raportat coordonatorii globali ai IPO, Samba Capital, NCB și HSBC.
Cifre care permit gigantului petrolier să poată stabili un preț pentru listare în vârful intervalului de preț anunțat. Există o cerere mare din partea companiilor și fondurilor din Arabia Saudită și din Golf. Procesul de bookbuilding pentru atribuirea de acțiuni către cumpărători instituționali, care a început pe 17 noiembrie, s-a încheiat miercuri la ora 17 în Arabia Saudită (15:24 în Italia). Decizia privind prețul de plasare ar fi trebuit să fie luată joi dimineață, dar la XNUMX de ore de la închidere nu s-a făcut cunoscut niciun indiciu.
1,5% din acțiuni au fost introduse pe piață cu 0,5% destinate retailului, a cărei ofertă s-a încheiat pe 28 noiembrie cu subscrieri de 47,4 miliarde de riali, echivalentul a aproximativ 1,5 ori numărul de acțiuni oferite. Un preț de 32 de riali, vârful intervalului de preț al plasamentului ar rezulta în a strâns 25,6 miliarde de dolari necesar pentru a depăși recordul deținut de Alibaba (25 de miliarde de dolari la listarea din 2014 la New York).
Analiştii explică că dimensiunea fără precedent a cotei Aramco face mai dificilă evaluarea nivelului cererii. Dar, deși managerii principali nu au furnizat o defalcare a investitorilor instituționali, ei au spus în ultimele zile că majoritatea comenzilor au venit de la companii și fonduri din Arabia Saudită și din Golf. Mai mult, Riad și-a modificat planurile inițiale prin anularea roadshow-ului internațional pentru a se concentra tocmai pe oferta către instituțiile din Golful Arab, apropiate familiei regale saudite. Dar mai ales a redus suma în comparație cu planurile inițiale ale prințului moștenitor Mohammed bin Salman care viza o evaluare mai mare. Și pare puțin probabil să nu opteze pentru a încerca să stabilească cel mai mare preț. Deși unii analiști nu exclud că prețul final ar putea fi ușor sub prețul maxim de 32 de riali pentru a garanta o performanță bună în primele zile de tranzacționare.
(Ultima actualizare: 12.45 pe 5 decembrie).
