Os tempos estão ficando mais longos resgate di Eurolife e, portanto, poderia, com toda a probabilidade, deslizá-lo liberação de resgates das apólices inicialmente definidas para 30 de junho. Segundo numerosos relatos da imprensa, a vontade de encontrar uma solução "o mais rapidamente possível" para a crise do Eurovita é partilhada "por todas as partes envolvidas", ou seja, bancos e seguradoras, mas ainda há muitas questões por resolver dada a complexidade do a operação e o grande número de atores envolvidos.
Hipótese de adiamento da liberação dos resgates do Eurovita: o que aconteceu?
A Autoridade de Supervisão de Seguros colocou a empresa especializada no ramo Vida em administração extraordinária depois do acionista Cinven, uma empresa de investimento britânica, recusou-se a pagar novos capitais, com o rácio de solvabilidade abaixo do nível de perigo. A solução foi adotada pela IVASS para evitar uma saída descontrolada de capitais que poderia prejudicar não só a empresa, mas todo o setor.
Uma nova data ainda não foi definida e a hipótese de adiamento, já postulado, não encontrou confirmações (segundo o La Stampa pode ser um mês, senão três), mas o congelando provavelmente poderá ser adiada dado que nos últimos dias (quarta-feira 17 de maio) a última reunião para discutir os detalhes foi novamente adiada para data a definir. E a hipótese de uma nova prorrogação poderá ter repercussões negativas nos 353 mil clientes da seguradora, detentores de mais de 400 mil apólices de 15,3 mil milhões de ativos, dado que o congelamento dos resgates vigora desde fevereiro.
Eurovita: o que prevê o plano de resgate
A seguradora seria dividida entre os cinco grandes do setor (Intesa Vita, Generali, Poste, Unipol e Allianz) que deverão assumir a carteira da Eurovita. Por outro lado, os bancos distribuidores das apólices (Fideuram, Credem, Fineco, Sparkasse) são chamados a prestar garantias sobre os resgates antecipados solicitados pelos clientes após o descongelamento das apólices. Uma operação que corre o risco de ser cara para os bancos com as taxas de juros em alta. Mas mesmo a divisão em cinco partes iguais da gestão separada da Eurovita está longe de ser simples dado que está em causa uma carteira de mais de mil milhões de euros.
Na tentativa de fechar a transação mais rapidamente, os bancos chamaram Vitale como consultor, enquanto o diretor extraordinário Alessandro Santoliquido se vale da assessoria de Kitra.
Apólices de vida, entradas no vermelho para 4,8 bilhões no primeiro trimestre de 2023
É a primeira vez que se tenta uma operação deste género e não há precedentes no ramo Vida. Mas é claro o risco de um efeito reputacional negativo para todo o mercado, sobretudo numa altura em que apólices de seguro de vida eles sofrem com a concorrência de outros produtos de maior rendimento (em particular de BTPs, BoTs e contas de depósito). Segundo dados divulgados pela Ania, as apólices de Vida fecharam i primeiros três meses de 2023 com um coleção rede negativo por 4,8 mil milhões, menos 10 mil milhões de euros face ao primeiro trimestre de 2022. Em particular, no primeiro trimestre do ano as empresas registaram receitas (prémios arrecadados) de 25 mil milhões que no entanto não compensaram as despesas (pagamentos de resgates , anuidades vencidas e sinistros) igual a 2 bilhões.
Além da contração no volume de prêmios (-3,8% em relação aos três primeiros meses de 2022), que incidiu principalmente sobre as apólices da classe III, pesou o valor total das saídas (+48,7%), determinado principalmente pelos maiores valores resgatados sobre apólices de classe I, ou seja, sobre os chamados "reavaliáveis", no valor de 15,4 mil milhões de euros.
