O peso dos NPLs continua a cair nos balanços dos bancos italianos, mas a política monetária ultraexpansiva do BCE baixou a curva de rendimentos e agora é necessária uma nova fórmula para reavivar o retorno do capital.
“O estoque de empréstimos ruins está diminuindo com intensidade crescente e novos empréstimos ruins voltaram ao nível pré-crise”, O ministro da Economia, Pier Carlo Padoan, disse em Roma na segunda-feira, falando na Conferência Bancária Italiana 2017 organizada pela Universidade Luiss.
“O caminho que os bancos italianos estão trilhando é o certo – afirmou Inácio Angeloni, membro do conselho fiscal do BCE – Registámos uma clara melhoria na solidez do capital, mas ainda há um longo caminho a percorrer. Ao nível do sistema, o crédito malparado bruto em Itália passou de 15 para 12%, contra uma média europeia de 6%, enquanto o crédito líquido caiu de 8 para 6%, contra 3% na Europa”.
É por isso que Angeloni exortou os bancos italianos a não "sentarem-se sobre os louros" e a "estarem muito atentos à governação", da qual têm origem "muitos dos problemas" das instituições de crédito. Quanto às regras europeias, acrescentou: "Espero que o Basileia 3 esteja concluído até ao final do ano ou no início do próximo e acredito que haverá estabilidade na regulação do sector bancário".
Mas também há outras questões a serem abordadas. Segundo José Castanho, CEO do Banco Bpm, os bancos estão a competir demasiado nas taxas e isso “torna mais pesadas as contas económicas. Com taxas negativas existe um tema de empréstimos que não conseguimos fazer melhor precificando o risco. Antes da crise demos crédito a todos: hoje a bifurcação está muito baixa, a mais baixa de sempre. Precisamos começar a fazer algo nessas áreas também”.
Não somente. "Os bancos também têm de lidar com uma nova forma de concorrência que deriva da evolução tecnológica e em relação à qual se vão desenvolvendo assimetrias - sublinhou na mesma conferência no Luiss Gian Maria Gros Pietro, presidente do Conselho de Administração – As novas operadoras que entram para realizar operações bancárias estão fora do sistema de monitoramento a que os bancos têm sido submetidos”. A referência de Gros-Pietro é às criptomoedas e, "em menor grau", também às redes sociais, que "registam grandes fluxos e que não estão sujeitas às mesmas regras de vigilância a que os bancos estão justamente sujeitos", que com a crise viram sua margem de juros cair de 1.400 para 600 bilhões. Menos de metade.
para Victor Massias, CEO da Ubi, “é útil que a regulamentação se estabilize, para que também seja feita a indispensável análise de impacto. O setor na Itália passou por um teste de estresse e a contribuição geral do estado foi menor do que qualquer outro país, excluindo a Finlândia”. Hoje, de acordo com Massiah, os membros do conselho de bancos listados são obrigados a dedicar 80% de seu tempo à regulamentação e compliance.
Ainda sobre a rentabilidade, Gros-Pietro sublinhou que “as baixas taxas também geraram oportunidades: como banco defendemos a nossa margem de juros, reduzimos custos mas acima de tudo desenvolvemos poupanças geridas. Precisamos desses fluxos financeiros”.
Ele não concorda muito Giampiero Maioli, responsável do Crédit Agricole em Itália, que assinala que "uma concentração excessiva na margem de serviços e comissões pode levar a dificuldades no apoio aos investimentos empresariais e pode diminuir o interesse dos bancos na concessão de empréstimos".
Alexandre Penati, presidente da Quaestio – empresa que gere o Fundo Atlante2, especializado em crédito malparado bancário – vai ainda mais longe, defendendo que não devemos cometer o erro “de considerar o futuro modelo do banco como algo entre um supermercado e a Amazon, porque a principal função do banco é fazer crédito. O nível de crédito malparado é considerado como um fator exógeno, consequência da grande recessão, mas na realidade resulta sobretudo de erros no desembolso do crédito”.
Outro aspecto a considerar “é o da produtividade bancária – disse Andrea Munari, CEO do Bnl – ainda estamos atrás do mundo corporativo, que apresenta níveis de produtividade drasticamente mais elevados. Temos que lidar com este mundo. Também será preciso dialogar com o sindicato para garantir que o pessoal esteja apto a enfrentar esse desafio que envolve a todos nós”.
