चालू खाते: ईसीबी दरों में वृद्धि के बावजूद बैंक उन्हें पारिश्रमिक देने के बारे में नहीं सोच रहे हैं

हम शून्य के करीब आधिकारिक ब्याज दरों से निपटने के इतने आदी हो गए हैं कि हम इसके बारे में भूल गए हैं चालू खातों का पारिश्रमिक जिसका आधार था बैंक और खाताधारक के बीच क्या करें: मैं आपको अपना पैसा बैंक में छोड़ देता हूं ताकि आप इसे दूसरों को उधार दे सकें (निष्क्रिय रुचियां), बदले में आप मुझे पारिश्रमिक देते हैं (ब्याज आय).

2008 से जुलाई 2022 तक: गिरती ब्याज दरों के 14 साल

से 2008, की विफलता की वार्षिक भयावहता लीमैन ब्रदर्स, आधिकारिक दरें, जो उस वर्ष के अक्टूबर में 3,25-3,75% पर, यूरोपीय सेंट्रल बैंक द्वारा कदम दर कदम गिरना शुरू हुईं, जो पौराणिक के अनुसार "जो भी इसे लेता है”मारियो ड्रगी एक वित्तीय प्रणाली में तरलता को फिर से प्रवाहित करने की कोशिश कर रहा था जो संगमरमर बन गया था। इस प्रकार आधिकारिक दरें उत्तरोत्तर होती हैं 2012 में शून्य पर पहुंच गया और वहां से भी 2014 से 2019 तक नकारात्मक. ताकि करना-देना यह अवरुद्ध है: यदि बैंक पैसे उधार देने के लिए उस पर भरोसा नहीं करता है, तो बचत के पारिश्रमिक में उसकी कोई दिलचस्पी नहीं है।

इतालवी तरलता 10 वर्षों में दोगुनी हो गई। चालू खातों पर आधा विराम

फिर भी हाल के वर्षों में चालू खाते हमेशा बहुत समृद्ध रहे हैं। के नवीनतम सर्वेक्षण के अनुसार फैबी, क्रेडिट क्षेत्र में सबसे बड़ा संघ, वित्तीय धन इटालियंस की संख्या 5.256 बिलियन यूरो तक बढ़ गई है, जो पिछले 10 वर्षों में लगभग दोगुनी हो गई है और हाल के सर्वेक्षण के अनुसार इंटेसा सानपोलो और ईनाउदी केंद्र, इस तरलता का 44% अब भी चालू खातों में है मुद्रा स्फ़ीति एक वर्ष में पूंजी का लगभग 10% नष्ट हो जाता है।

स्थिति का उलटा: दरें फिर से बढ़ रही हैं। लेकिन खाताधारकों के लिए नहीं

इस साल जुलाई से, ब्याज दरों का दस साल का संदर्भ बदल गया है: ला ईसीबी, इस बार, मुद्रास्फीति पर अंकुश लगाने के लिए, उसे ब्याज दरों की प्रवृत्ति को शून्य (जुलाई में) से 2,5% (दिसंबर में) तक ले जाना पड़ा।
लेकिन दर टेप को रिवाइंड करना, अगर यह तुरंत एक में अनुवादित होता है बैंक ऋण दरों में वृद्धि, ऋण से लेकर गिरवी रखने तक, डू-यूट-डेस के दूसरे पक्ष को लाभ नहीं हुआ है: का चालू खाते जिसे अधिकांश बैंक अभी भी भुगतान नहीं करते हैं।

बंधक दरों को बढ़ाने के लिए बैंकों की तत्काल प्रतिक्रिया

पैसे की लागत 2,5% तक पहुंचने के साथ 6% क्षितिज फैबी ने बताया कि किस्तों पर ब्याज के लिए यह कभी भी करीब दिखाई देता है। "लंबे समय तक हमारे पास नकारात्मक दरें और उच्च लागतें थीं, अब अंत में कुछ सांस लेने का कमरा है" एक बड़े इतालवी बैंक के विश्लेषक को सही ठहराता है, भले ही, जैसा कि हम जानते हैं, ईसीबी ने "ढाल" संस्थानों से भी कदम उठाए हैं राष्ट्रीय केंद्रीय बैंकों के चालू खातों पर अतिरिक्त भंडार पर नकारात्मक ब्याज का भुगतान करना।

आखिरी के अनुसार एबीआई रिपोर्ट, अक्टूबर में औसत दर पर चार्ज किया गया जमा (जिसमें चालू खाते, लेकिन बचत जमा और जमा प्रमाणपत्र भी शामिल हैं) पिछले महीने 0,37% की तुलना में 0,34% तक सीमित था। तो प्रतिबद्धताओं से अर्जित ब्याज की तुलना में एक बड़ा अंतर। जिसका अनुवाद होगा सकारात्मक बैंक बैलेंस शीट आने वाली तिमाहियों में।

इंग, इबल बंका और बंका सिस्तेमा: केवल वे ही हैं जो चालू खाते का भुगतान भी करते हैं

मंच के अनुसार खातों की तुलना करें उन बैंकों में से जो पारिश्रमिक चालू खाता उपलब्ध कराते हैं, ControCorrente di की सूचना दी गई है आईबीएल बैंक जो वर्तमान में 2,00 दिसंबर 31 तक 2023% की सकल ब्याज दर प्रदान करता है, साथ ही पूरे 2023 के लिए स्टांप शुल्क का प्रभार ले रहा है और उपयोग के पहले 6 महीनों के लिए शुल्क में छूट दे रहा है। और SI Account भी होता है ! का वर्तमान बैंक प्रणाली - निःशुल्क वार्षिक शुल्क वाला एक चालू खाता और जो जमा राशि पर 1,50% की सकल ब्याज दर प्रदान करता है। क्रिसमस से ठीक पहले यह भी आ गया इंग: उन लोगों के लिए जिनके पास पहले से ही एक ऑरेंज खाता है, अप्रैल 2023 से, बचत पिछले 0,50% की तुलना में 0,001% प्रति वर्ष सकल ब्याज दर के साथ बढ़ेगी। बाकी के लिए, सब कुछ चुप है, जबकि 2008 से पहले, प्रमुख बैंकों ने चालू खातों पर भी ब्याज दरों में वृद्धि की घोषणा करने में एक महान प्रतिस्पर्धा की थी।

दूसरी ओर, जमा खातों में वृद्धि हुई है, बंधे हुए और खुले हुए दोनों

इस क्षेत्र में, तथाकथित "गैर-पारंपरिक" बैंकों से शुरू होने वाली कुलीन दौड़ देखी गई थी। "अगर दर वृद्धि से पहले, कई सबसे महत्वपूर्ण बैंकों ने पेशकश नहीं की जमा खाता, पिछले कुछ महीनों में और विशेष रूप से जुलाई के बाद से, उपभोक्ता बैंक भी चले गए हैं, वे कॉन्फ़्रंटकॉन्टी.आईट को बताते हैं। "ये वे बैंक थे जिन्होंने ऐतिहासिक रूप से जमा खातों में अधिक विशिष्ट संस्थानों के व्यवहार और बॉन्ड की अवधि के अनुसार उनके द्वारा प्रस्तावित दरों के प्रकारों का अवलोकन किया है"।

90/95% जमा खाते आज बाजार में मौजूद प्रकार के हैं "अवश्यंभावी”, जिन्हें विभाजित किया गया है दो उपश्रेणियाँ, यानी भारग्रस्त लेकिन गैर-भेजने योग्य जहां जमा राशि पूर्व-निर्धारित अवधि (उदाहरण के लिए 12, 18 या 36 महीने) के लिए भारित है और किसी भी तरह से जारी नहीं की जा सकती है। फिर जमा खाते हैं बंधा हुआ, लेकिन अटूट और जो इसलिए, आवश्यकता के मामले में, ब्याज के सभी या हिस्से के नुकसान के खिलाफ जमा राशि को पुनर्प्राप्त करना संभव बनाता है।

Le बाधा अवधि वे अवधि के सभी मध्यवर्ती श्रेणियों के साथ 6 महीने से 60 महीने तक शुरू करते हैं। स्पष्ट रूप से उच्चतम दरें लंबी अवधि में पाई जाती हैं, लेकिन यह कहा जाना चाहिए कि यदि हम 12 महीनों की तुलना 60 महीनों से करते हैं, तो 12 महीनों में सर्वोत्तम ऑफ़र लगभग 2,50% सकल हैं, जो 4,00 महीनों के लिए 60 वार्षिक सकल% तक पहुंच जाते हैं ( 5-वर्ष) बांड। तथ्य यह है कि केंद्रीय बैंक द्वारा ब्याज दरों में संभावित कमी के मध्यम अवधि में आंतरिक जोखिम को ध्यान में रखते हुए लंबी अवधि की दर आनुपातिक रूप से कम है, वे कॉन्फ़्रान्टकॉन्टी से कहते हैं।

2022 में जमा खातों को लॉन्च करने वाला पहला

जमा खातों वाला अग्रदूत अक्टूबर में था बीमारी Corrado Passera द्वारा जिन्होंने 4-महीने के बांड पर 60% तक की दर की पेशकश की। फिर दूसरे आए। उदाहरण के लिए के प्रस्ताव बैंक सीएफ+ जिसने ऑनलाइन सावधि जमा खाते के साथ 4 महीने तक की परिपक्वता अवधि के लिए 60% सकल प्रति वर्ष की दर प्रस्तावित की, जबकि वही इंग डेला कद्दू ऑरेंज उन लोगों के लिए 2,5 महीने के ऑरेंज डिपॉजिट में बंधी राशि पर प्रति वर्ष 12% की पेशकश करता है, जो 31 दिसंबर तक खाता खोलते हुए अपने वेतन या पेंशन को ऑरेंज खाते में जमा करते हैं। भी बैंक प्रणाली SI खाते की सभी परिपक्वताओं पर ब्याज दरों में संशोधन किया है ! 0,50% से 4,10% (दस वर्ष से अधिक) की उपज के साथ जमा।

ट्रेजरी की पेशकश की शानदार विविधता

लेकिन बाद में, अपने चरम पर मुद्रास्फीति के संदर्भ में, जमा खातों का एक प्रमुख प्रतियोगी है: असाधारण किस्म के उत्पादों और परिपक्वता के साथ इतालवी ट्रेजरी की पेशकश। से शुरू बीओटी जो एक साल की परिपक्वता पर 2% तक 3 और 6 महीने के लिए 3% से अधिक की पैदावार की पेशकश करने के लिए वापस आ गए हैं।
और फिर का राउंडअप है BTP लंबी परिपक्वता पर 4,50% से अधिक की पेशकश। सभी प्रतिभूतियां जिन्हें हर महीने नीलामी में रियायती कीमतों पर खरीदा जा सकता है और जो स्टॉक एक्सचेंज सूचियों के साथ बाजार के रुझान को ध्यान में रखते हुए आवश्यक होने पर पुनर्विक्रय किया जा सकता है।