La question bancaire italienne, également en ce qui concerne les composants mineurs du système, est enfin posée. En effet, l'intervention du chef de la surveillance de la Banque d'Italie le 12 février auprès de la Fédération des coopératives Raiffesen à Bolzano brosse un tableau vraiment sinistre de la situation du crédit coopératif en Italie, indiquant dans l'agrégation obligatoire de ses 350 composantes locales autour un hub central est la seule solution possible pour sauver ce segment historique. En résumé, le document propose une sorte d'auto-réforme assistée, seul moyen d'éviter les interventions gouvernementales, mais surtout le croque-mitaine tant pour l'Autorité nationale de surveillance que pour le Mouvement de l'évocation des situations les plus problématiques par le nouveau-né. Mécanisme géré par la BCE. Ce qui ferait définitivement perdre la face à tout le monde.
L'analyse des points critiques ne laisse de côté aucun profil : pour la Banque d'Italie, ils sont à la fois structurels et conjoncturels, ils sont irréversibles et ne peuvent plus être gérés avec des projets basés sur des interventions volontaires, comme l'éternel inachevé (et désormais définitivement enterré ) Fonds institutionnel. Lorsque ce diagnostic est formulé, les pensées se tournent immédiatement vers la recherche des raisons pour lesquelles nous avons pu en arriver là. Mais quoi qu'il en soit, même si le changement de décor rapide ne peut manquer de susciter surprise et irritation : hier encore les CCB étaient solides avec quelques situations de crise circonscrites, aujourd'hui c'est plutôt tout le système qui est en crise avec quelques situations d'excellence singulières.
Une application du paradoxe de Parménide de la flèche qui tire dans l'air mais qui est immobile à chaque instant. Les bccs sont solides si on arrête le temps, mais si on le laisse couler, des fissures toujours plus nombreuses et profondes émergent. Qu'un sommet national se soit déroulé pompeux, certain, on pourrait presque dire arrogant sur son plan de grandeur, sans entendre les grincements clairement audibles depuis un certain temps, notamment dans les composantes les plus significatives de son articulation territoriale (voir les états financiers 2013 des systèmes vénétien, toscan, lombard, émilien) est devenu un fait certifié. Comme l'est, spéculairement, la reconnaissance de l'efficacité relative des politiques de tutelle qui, avec le discours de Bolzano, admettent qu'elles prêchent depuis trop longtemps dans le désert.
Résumé de tout : courir à couvert, sans options possibles, prendre à la volée, sans grande discussion, un modèle de crédit coopératif, l'Espagnol semble comprendre (mais peut-être manque-t-il encore de clarté des idées), l'appliquer sans si et sans mais, avec des institutions jamais vécues comme le contrat de domination ; bref, la conscription obligatoire, resserrant les rangs avec des liens indissolubles, non seulement associatifs, mais industriels. Les services sont produits par les différentes composantes du mouvement, ils ne sont achetés qu'en interne, malheur à ceux qui revendiquent l'autonomie. La coopération est en danger ! Tous livrés à la caserne ou, football parlant, tous en retraite permanente, sous les ordres d'un commandant ou d'un entraîneur aux pleins pouvoirs.
Et qui dirigerait l'auto-réforme assistée ? Mais quelle question ? Les suspects habituels, comme il ressort clairement de la lettre diffusée de manière confidentielle (en fait, il n'était pas clair si public ou privé) quelques jours plus tôt signée par le président de Federcasse, qui, avec un timing absolu, a anticipé le discours de Bolzano, prodigue en l'analyse de l'échec du système, dans l'indication de l'unicité de l'issue et dans celle du « conducteur » (à la limite, permettez-moi, de l'impudeur, étant donné qu'il semble observer la triste réalité comme un étranger).
Oui, car à ce stade, nous devons parler de défaillance du système. De son ontologie (le crédit coopératif coûte-t-il vraiment moins cher à l'économie que d'autres formes d'intermédiation de détail ?), à ses déviations (les dommages, pas seulement à l'image, des nombreux conflits d'intérêts sont supérieurs aux bénéfices de la proximité avec le territoire ), des ajouts de gouvernance (plétoricité des organes sociaux et délais dilatés pour pourvoir les postes), aux retards dans les processus opérationnels (tant technologiques qu'en termes d'intégration et de contrôle), à l'appauvrissement de l'offre de services bancaires (avec les bénéfices de l'intermédiation en titres supérieurs à ceux de l'activité principale, comme si les BCC se transformaient de banques à but non lucratif en sociétés financières).
Voici, avec quelques détails supplémentaires, l'analyse impitoyable contenue dans le discours de Bolzano. À mon avis, la cause la plus importante de la faillite mérite encore deux mots : c'est la question que j'ai qualifiée d'ontologique, c'est-à-dire de l'essence même du crédit coopératif au XXIe siècle. Pour gérer une part de marché d'environ 6 %, obtenue avec une course forcée et risquée qui a duré 15 ans et donc continué même après le déclenchement de la crise, les BCC ont actuellement besoin d'une structure égale à 15 % des branches de l'ensemble du système et plus de 10 % des salariés de l'ensemble du secteur bancaire national. En d'autres termes, pour produire une unité de produit bancaire coopératif, il faut un appareil industriel égal à plus du double de la moyenne du système bancaire italien.
Dans cette configuration, pourra-t-elle jamais être véritablement compétitive, étant donné qu'en ouvrant de nombreuses agences en centre-ville, les BCC ont choisi de traiter des marchés plus complexes que dans leur tradition ? Comment cette inefficacité ne peut-elle pas se traduire par des coûts plus élevés pour vos clients, car elle peut difficilement être compensée par les avantages fiscaux accordés à la coopération ? De plus, en termes relatifs, le désalignement est destiné à s'accroître encore, étant donné que les BC, dans leur ensemble, n'ont pas encore commencé à réduire leur structure opérationnelle (la Banque d'Italie affirme qu'en 2014 les coûts ont même augmenté), car il s'agit plutôt , bien sûr, qui se passe pour d'autres parties du système bancaire italien.
Tout cela se traduit presque par le déni de la nature apaisante au nom de laquelle la coopération de crédit a été créée il y a si longtemps. Il faut ici éviter de tout amalgamer et distinguer par rapport aux banques coopératives qui, systématiquement et même se plaçant en position critique par rapport au courant dominant du mouvement, ont suivi des voies plus vertueuses, privilégiant l'efficacité des composantes industrielles de l'activité de courtage propre et donc sur la productivité tant en termes de produit par salarié que de volumes négociés par agence. Les résultats ont progressivement généré des structures plus robustes, sur lesquelles s'appuyer pour un développement prudent et équilibré, sans préjudice des effets de la crise économique qui a évidemment touché tout le monde.
A cet égard, je mentionne les cinq banques coopératives de crédit regroupées autour du modèle économique du réseau Cabel à Florence, qui en termes de total de bilan occupent la deuxième place du classement national de toutes les banques mutualistes, pas loin de la plus grande (source : Mediobanca). Et cela démontre que quelque chose de plus en plus positif pourrait être construit pour tout le monde. Il est difficile d'émettre l'hypothèse que ceux qui ont fonctionné pendant des années selon des principes de gestion d'une plus grande efficacité favoriseraient des initiatives d'agrégation forcée, dans lesquelles même leurs propres méthodes positives de fourniture de services technologiques et professionnels, entre autres populaires auprès d'autres composantes institutionnelles du Les intermédiaires italiens, doivent se dissoudre, au nom d'un centralisme qui, pour l'histoire réelle, n'a fait preuve ni d'une pleine conscience de son rôle ni d'une capacité suffisante pour préparer à temps des solutions adéquates pour la bonne santé du mouvement.
Face à un nouveau monde qui s'apprête à naître avec les techniques obstétricales d'urgence, les garanties à donner aux meilleurs pans du mouvement coopératif ne peuvent être que claires, convenues, crédibles, non seulement dans les modalités, mais aussi dans les chiffres de ceux dont ils assumeront individuellement, sous l'œil attentif de la supervision, les responsabilités y afférentes.
À moins que tout ce dont on parle maintenant frénétiquement et (auto)proposé ne soit, dans le désir caché de quelqu'un, destiné à être placé sur les étagères de Gattopardesque dans un moment, en changeant complètement, de sorte que rien ne change ou que tant de bruit de Shakespeare en aucune façon. Mais un nouveau fantôme a commencé à hanter l'Europe, celui du pouvoir de Francfort de prendre en charge même les crises des banques les moins importantes. Et donc, citant aussi Marx, les peurs montent en flèche, même si chacun sait que la hâte et la peur n'ont jamais été de bonnes conseillères pour personne. Malheureusement, le temps est tout simplement épuisé.
